技术创新推动消费金融发展

发挥科技的力量助推各行业发展，从政策到实践一直在提倡。就消费金融而言，在科技驱动之下，行业也在探索新的方向。

科技助力业务发展

重庆百货日前披露马上消费金融股份有限公司（以下简称“马上金融”）的业绩情况显示，马上金融2018年营业收入82.40亿元，同比增长76.52%，全年净利润为8.01亿元，同比增长38.6%。重庆百货表示，马上金融围绕零售主业融合“金融+科技”，依托人工智能、大数据、云计算等科技手段，持续推动个人消费贷款服务智能化，注册用户超 6000万人。

马上金融创始人兼CEO赵国庆说：“2014年下半年创业的时候我就认为科技和金融是一体化的，尤其是小额分散的消费金融，所以马上金融持续做科技也持续做金融。”

《金融时报》记者注意到，同样以科技手段拓展业务的招联金融与马上金融均在金融科技方面具备“输出”能力，已探索为金融机构或同业伙伴如信托公司、农商行等提供风控和交易等综合性解决方案。

除了消费金融公司，部分以线上消费市场见长的上市金融科技公司近期发布的财报也显示，金融科技收入增幅明显，成为业绩增长的主要推手。如乐信财报显示，金融科技收入是其增长最快的部分。2018年四季度，通过为各类金融机构服务而获得的金融科技收入达到8.25亿元，同比增长331%，2018年全年金融科技收入达到20.8亿元；拍拍贷财报显示，依赖于不断强化的科技实力，公司助贷业务进展明显，2018年第4季度的撮合额由第3季度的148亿元增加到176亿元，增长19.2%。

“2017年第4季度，拍拍贷曾因行业整体风险上升出现了短暂亏损，随后公司重点加强了以科技为驱动的业务运营能力和风险管理能力，在2018年中连续4个季度保持盈利，其中第4季度单季净利润达到了7.746亿元，同比扭亏为盈。”拍拍贷联席CEO章峰称。

中国人民大学重阳金融研究院副院长董希淼认为，金融科技与消费金融二者结合是非常自然的过程，消费金融更多服务的是长尾客户，特别是零售客户，金融科技服务的对象与之吻合。而且金融科技对消费金融的发展会带来较大帮助，包括拓宽消费金融服务边界、提高服务效率、提高风险防控水平以及提升消费者的客户体验等方面。

密切与场景结合

发展消费金融，场景必不可少。在消费金融公司中，马上金融的大股东是重庆百货，招联消费金融通过自建商城，拓展用户消费场景，以构建互联网消费金融生态闭环；乐信充分挖掘电商平台优势等。

从乐信财报看，场景是为其带来效能提升、业绩增长的核心优势之一。

乐信CEO肖文杰表示，今年以来，我们开始发力新消费，跟更多垂直电商平台建立合作，这既帮助我们获取了更多优质新用户，也帮我们为现有用户拓展了更多优质消费场景。目前，从手机、电脑到出行度假，分期乐及其连接的消费平台能够全方位满足年轻群体对于美好生活的需要，未来仍将继续深耕新消费，并为用户提供更多消费场景及消费特权服务。

新机遇中寻方向

此前，清华大学中国经济思想与实践研究院发布的《2018中国消费信贷市场研究》显示，截至2018年10月，我国消费金融规模已达8.45万亿元，而与国际市场相比，中国消费金融市场发展空间仍然巨大，预计2020年我国消费信贷余额将达到10万亿元。

而从世界最大的投资管理公司之一富达近日披露的投资情况可见，它在2018年买入、增持了超过20个中概股，其中，增持前几的就包含两家新消费电商企业——拼多多和乐信。富达国际亚洲股票投资总监梅德哈·萨曼特（Medha Samant）此前接受媒体采访时表示，看好中国的新经济和消费行业。

肖文杰表示，中国正面临消费结构升级的历史性机遇，随着主流消费人群的代际更迭，中国消费进入到了以科技、品质和服务驱动的新时代，超过2.5亿的中国95后将成为一股前所未有的消费新势力。

“中国代表着巨大的长期机遇。这种信心源于中国对形势的准确研判和决策部署。”赵国庆分析，从宏观的角度，今年和去年有一些结构性的变化，一方面从资金环境上来看，比过去会好一些，对于我们这样的与实体经济结合比较紧密的业务来说是利好；另一方面从信用环境来看，也会比去年好一些，国家的大数据基础设施互联互通取得了一定的进展，同时经过去年行业的一些整治，包括对于多头借贷的打击，针对逃废债的一些具体措施，今年行业会进一步回归本源。

赵国庆透露，马上金融今年的战略强调两点，一方面强调绿色金融在绿色消费领域的重要作用；另一方面，要避免居民杠杆的过度提升。