微信、支付宝、拉卡拉，巨头必争的第三方支付江湖，面临哪些机遇与风险？

原标题：微信、支付宝、拉卡拉，巨头必争的第三方支付江湖，面临哪些机遇与风险？ 来源：和君咨询

文 /章耿源和君董秘邦资深讲师

当前，第三方支付行业中，C端个人支付市场基本被支付宝和微信支付瓜分，B端银行收单市场则正处于鏖战正酣、格局未定的状态。

银联凭借每年清算交易金额20万亿的规模稳居银行收单市场前列。拉卡拉支付、通联支付、瑞银信等年清算交易金额万亿级别的机构奋起直追，而年清算交易金额千亿金额级别以下的支付机构则面临逐渐被淘汰的必然结局。同时，支付宝和微信支付也对这块大市场虎视眈眈。

对于以拉卡拉为代表的年清算交易金额万亿级别的机构，是跃上十万亿级别的台阶跻身龙头行业，还是在竞争中败北慢慢被淘汰，大概率将会在未来3-5年内见分晓。因此，目前是机会与风险并存的关键阶段。

一方面，这些公司的机会主要表现在：

1、新时代的国民经济高质量发展，全国居民人均可支配收入和消费水平也会不断提升，新的商业模式层出不穷，将会创造出越来越多的第三方支付消费场景。

2、第三方支付行业盈利模式清晰，实名认证体系和信息安全保障体系完善，有效规范了各市场行为，为行业健康发展营造良好的市场环境。

3、当前三四线城市和广大农村地区银行收单的渗透率较低，有待深入挖掘。银行收单机构在拓展一二线市场同时，也在逐步向下拓展市场，空间巨大。

4、随着银行卡产品的精耕细作和推陈出新，支付方式客户体验的提升和用户支付习惯的养成，未来银行卡消费业务仍将继续保持增长态势。

5、商户数量规模构成第三方支付行业的门槛和领先公司的护城河，领先公司可以利用规模效应拓展更多商户，降低运营成本和风险，创造更多收益。

另一方面，拉卡拉等公司面临的风险主要有：

1、第三方支付作为典型的技术驱动型行业，二维码、NFC、人脸识别、虹膜等新技术不断涌现、迭代迅速，如果无法因应时势不断提升用户体验和安全性，将会在技术冲击中掉队。

2、如果第三方支付公司的相关技术和后台系统无法稳定安全运营，可能会遭病毒入侵而致使客户资料泄露、系统崩溃等事件发生，对公司发展带来无法改变的厄运。

3、第三方支付行业监管政策不断推陈出新，对支付方式创新存在研究观察期，如果不能保持良好的风险防控执行力，可能面临被监管机构处罚、限制业务乃至注销牌照的风险。

4、因商户拓展服务机构违法违规经营，可能被银联采取业务约束等影响日常经营的限制；因商户、客户欺诈交易，也可能遭受央行处罚和赔付风险。