云南西仪工业股份有限公司关于对深圳证券交易所2019年年报问询函回复的公告

　　本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

　　云南西仪工业股份有限公司（以下简称“公司”）于近日收到深圳证券交易所中小板公司管理部下发的《关于对云南西仪工业股份有限公司2019年年报的问询函》（中小板年报问询函【2020】第 396号）（以下简称“问询函”），公司组织相关部门对存在问题进行了认真讨论和分析，现就问询函做出如下回复：

　　问题1. 报告期内，你公司实现营业收入7.47亿元，较上年同期下降2.61%，归属于上市公司股东的净利润（以下简称“净利润”）为705万元，较上年同期增加110.31%，经营活动产生的现金流量净额1.28亿元，较上年同期增加38.18%。

　　（1）请结合同行业公司情况、你公司产品毛利率、期间费用变动等因素，详细说明净利润与营业收入变动幅度不匹配的原因。

　　（2）请结合行业趋势、客户需求变化等补充说明各产品收入的情况。请年审会计师就销售收入真实性核查情况发表意见。

　　回复：

　　一 、请结合同行业公司情况、你公司产品毛利率、期间费用变动等因素，详细说明净利润与营业收入变动幅度不匹配的原因。

　　（1）公司近两年财务指标对比如下：

　　单位：万元

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　　1)公司产品盈利能力有所提高。在公司营业收入同比减少2.61%的情况下，营业成本减少2.87%，公司的连杆收入受销量下降影响减少，但通过全力开展降本增效等工作，产品成本同比下降，加之各项费用得到有效控制，使得公司盈利水平进一步提高。

　　2)我公司营业收入同比下降2.61%，主要原因：受到汽车行业整体下滑的影响，公司的连杆产品收入大幅下降。但其他工业产品收入同比大幅增加及产品结构影响，其他工业产品对公司利润的贡献上升，公司的营业毛利率同比增长0.23%。

　　3)我公司的期间费用同比减少3，077万元，主要系管理费用同比减少3，253万元，减少的主要项目是职工薪酬、修理费、技术开发费等费用。

　　4）我公司其他收益同比增加1，303万元，营业外收入同比增加1340万元，减值损失同比减少1，415万元，投资收益、资产处置收益同比增加767万元。

　　5)我公司经营活动产生的现金流量净额1.28亿元，同比增加3，530万元，主要是收到其他与经营活动有关的现金同比增加1，936万元（其中收到的政府补助款增加1，925万元），支付的各项税费减少支出3，149万元。

　　综上所述，公司净利润与营业收入变动幅度不匹配的原因主要是收到的政府补助同比增加，公司的产品毛利率、期间费用、经营活动现金流变动属于正常情况。

　　二、请结合行业趋势、客户需求变化等补充说明各产品收入的情况。请年审会计师就销售收入真实性核查情况发表意见。

　　回复：

　　由于其他工业产品的特殊性，不具有可比性，下面结合同行业上市公司对比汽车连杆产品的收入及毛利率情况。

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　　受到汽车行业整体下滑的影响，连杆产品也受到了很大冲击，对比同行业上市公司的连杆销售额，也可以看出有较为明显的下降。

　　公司年审会计机构立信会计师事务所（特殊普通合伙）对此进行了核查并发表意见，详见立信会计师事务所对公司年报问询函相关问题的回复(信会师函字[2020]第ZE043号)。

　　问题2.你公司2019年分季度实现的营业收入分别为1.75亿元、1.78亿元、1.49亿元、2.44亿元；分季度实现的净利润分别为-482万元、-88万元、-1，665万元、2，940万元；经营活动产生的现金流量净额分别为1，180万元、1，963万元、-840万元和10，471万元。

　　（1）请结合成本费用归集过程说明收入、净利润分季度占比匹配的合理性、分季度营业收入、净利润和经营现金流量不同比变动的原因；

　　（2）请说明第四季度营业收入、净利润大幅增加的原因及合理性，是否存在第四季度提前确认收入的情况。请年审会计师核查并发表意见。

　　回复：

　　一、请结合成本费用归集过程说明收入、净利润分季度占比匹配的合理性、分季度营业收入、净利润和经营现金流量不同比变动的原因。

　　（1）2019年度，公司分季度主要财务指标情况如下：

　　单位：万元

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　　1）我公司产品销售特点：按行业惯例，三季度是连杆产品的销售淡季，四季度销量最高。加之其他工业产品按合同集中在四季度交货。因此，公司三季度销售收入最低，四季度营业收入在四个季度中最高。

　　2）我公司三季度的归母净利润在四个季度中最低、四季度在四个季度中最高的主要原因：公司第三季度实现营业收入14，944万元、比全年季度平均数减少19.96%；第四季度实现营业收入24，423万元，比全年季度平均数增加30.81%，其中：受汽车主机厂终端市场需求及销售淡季等因素影响，连杆系列产品2019年第三季度实现销量386万支，低于季度平均销量12.27%。第四季度实现销量562万支，高于平均销量27.73%。一、二季度销售收入比季度平均水平分别减少6.43%、减少4.43%，一、二、三、四季度主营成本分别比季度平均水平减少3.45%、减少1.67%、减少14.94%、增加20.06%。一、二、三、四季度产品毛利率11.25%、10.9%、8.12%、20.92%，比季度平均水平减少2.6个百分点、减少2.95个百分点、减少5.73个百分点、增加7.07个百分点。加上四季度收到政府补助3，516万元，导致公司四季度归母净利润最高。

　　3）期间费用变动原因：一季度期间费用占营业收入比重较季平均水平降低13.56个百分点。主要是受春节放假、集中公休等因素影响，职工薪酬等费用减少；同时为保证春节放假不影响主机厂装机，提前进行安全库存储备，使本期的运输费降低。

　　4）公司毛利率在前三个季度与平均水平波动幅度处于-2%至-5.73%之间，主要受产品销售收入及产品结构变动影响，总体处于正常水平。

　　5）公司经营现金流量一、二、三、四季度分别比季度平均水平减少63.06%、减少1.67%、减少38.54%、减少126.3%、增加227.83%，主要是公司四季度加大货款回收，公司获得的政府补助及资产处置收益等资金在四季度实现。

　　综上所述，我公司各个季度营业收入、归母净利润及经营现金流量波动属于正常情况。

　　二、请说明第四季度营业收入、净利润大幅增加的原因及合理性，是否存在第四季度提前确认收入的情况。请年审会计师核查并发表意见。

　　回复：

　　公司2019年第四季度营业收入2.44亿元，前三季度平均营业收入1.68亿元，较前三季度平均营业收入增长45.8%，主要原因是2019年第四季度汽车行业回暖，根据中汽协公布2019年中国汽车产量，第四季度汽车产量较前三季度平均产量同比增加25.29%，同时带动公司第四季度汽车连杆订单增加，引起汽车连杆收入相应增加，对比同行业上市公司第四季度销售收入也有明显增加；公司的其他工业产品执行特许经营制度，主要依赖国家订单，不存在规律性，第四季度国家订单增加导致其他工业产品收入增加。

　　公司2019年第四季度归属于上市公司股东的净利润2，953.25万元，较前三个季度增长较快，主要原因系公司根据会计准则及第四季度收到政府补助的实际情况，计入第四季度利润表3，516.04万元。

　　公司年审会计机构立信会计师事务所（特殊普通合伙）基于执行的审计程序，未发现公司存在第四季度提前确认收入的情况。对此会计师进行了核查并发表意见，详见立信会计师事务所对公司年报问询函相关问题的回复(信会师函字[2020]第ZE043号)。

　　问题3. 报告期内，你公司计入当期损益的政府补助3，993万元，比上年同期增加161.75%，是同期净利润的5.67倍；与资产相关的政府补助2，039万元，与收益相关的政府补助3，741万元。

　　（1）请结合你公司历年来政府补助的实际情况，逐项说明报告期内收到的政府补助被认定为与收益相关或与资产相关的依据，你公司近三年计入各期损益的政府补助合理性。

　　（2）请说明政府补助金额同比增幅较大的原因，列示各期政府补助的主要项目、具体用途、到账时间，对主要科目和经营业绩的影响，并说明上述政府补助是否达到信息披露标准，如是，请说明是否存在以定期报告代替临时公告的情况。

　　请你公司会计师就上述事项的合规性发表明确意见。

　　回复：

　　一、请结合你公司历年来政府补助的实际情况，逐项说明报告期内收到的政府补助被认定为与收益相关或与资产相关的依据，你公司近三年计入各期损益的政府补助合理性。

　　2019年度，公司收到的政府补助及依据明细如下：

　　单位：元

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　　公司按照《企业会计准则第 16 号——政府补助》的规定进行相关账务处理，公司收到的与收益相关的政府补助，用于补偿已经发生的相关费用或损失的，或者奖励企业已发生的行为的，取得时直接计入当期损益；收到的与资产相关的政府补助，确认为递延收益，自相关资产达到预定可使用状态时，公司将政府补助在相关资产使用寿命内按照合理、系统的年限分摊，摊销金额准确，符合准则规定，故计入当期损益具有合理性。

　　二、请说明政府补助金额同比增幅较大的原因，列示各期政府补助的主要项目、具体用途、到账时间，对主要科目和经营业绩的影响，并说明上述政府补助是否达到信息披露标准，如是，请说明是否存在以定期报告代替临时公告的情况。

　　公司近三年政府补助明细如下:

　　单位：元

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　　其中2019年度，公司主要政府补助明细如下：

　　单位：元

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　　2018年度，公司主要政府补助明细如下：

　　单位：元

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　　2017年度，公司主要政府补助明细如下：

　　单位：元

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　　公司政府补助金额同比增幅较大的原因

　　2019年度公司政府补助大幅增长主要因为收到若干笔与收益相关的大额补助，主要补助如昆明市西山区劳动就业服务局发放的2019年度暂时性生产经营困难且恢复有望企业失业保险稳岗返还款967.27万元及承德高新技术产业开发区人力资源和社会保障局发放的失业保险稳岗返还暂时困难企业补助资金269.9万元，合计1，237.17万元；扬州市文峰街道办事处文化站发放的拆迁补偿款869.39万元、江苏射阳经济开发区管理委员会发放的一次性落户补助551.67万元。

　　根据《深圳证券交易所股票上市规则》第 11.11.5 条规定：“（十四）获得大额政府补贴等额外收益或者发生可能对上市公司的资产、负债、权益或者经营成果产生重大影响的其他事项，上市公司应当及时向交易所报告并披露。”根据《中小企业板信息披露业务备忘录第 13 号：上市公司信息披露公告格式第 44 号上市公司获得政府补助公告格式》规定的披露标准：“收到的与收益相关的政府补助占上市公司最近一个会计年度经审计的归属于上市公司股东的净利润10%以上且绝对金额超过100万元，或者收到的与资产相关的政府补助占最近一期经审计的归属于上市公司股东的净资产10%以上且绝对金额超过1，000万元。”

　　公司于2019年12月26日和2019年12月31日分别发布    公告编号2019-047《云南西仪工业股份有限公司关于获得政府补助的公告》和    公告编号2019-048《云南西仪工业股份有限公司关于子公司及其下属分子公司获得政府补助的公告》，公告政府补助项目如下：

　　单位：元

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　　报告期内，其他政府补助项目单项及累计金额均未达到上述披露标准，亦不存在以定期报告代替临时公告的情形。

　　公司年审会计机构立信会计师事务所（特殊普通合伙）基于已执行的审计程序，认为公司政府补助的核算在所有重大方面符合《企业会计准则》的相关规定。

　　对此会计师进行了核查并发表意见，详见立信会计师事务所对公司年报问询函相关问题的回复(信会师函字[2020]第ZE043号)。

　　问题4. 报告期末，你公司应收账款账面余额2.49亿元，较期初增加22.91%，请分别列示报告期末汽车连杆类、其他工业产品类两大业务板块前五大应收账款明细、账龄、截至本函发出日回款金额等，补充说明本期应收账款大幅增加的原因及合理性。

　　回复:

　　我公司2019年应收账款账面余额2.49亿元，较期初增加22.91%，现将报告期末汽车连杆类、其他工业产品等业务板块的应收账款金额及变动情况列示如下表：

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　　（1）其他工业产品应收账款前五名：

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　　（2）连杆产品应收账款前五名：

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　　我公司本期应收账款同比大幅增加的主要原因是其他工业产品的应收账款同比增加5471万元，增幅109.49%，连杆产品应收款账款净额同比减少4.71%。本期其他工业产品应收账款是按照产品合同规定挂账，应收回款是按照合同执行。我公司本期应收账款增加正常合理。

　　三、请年审会计师说明针对存货与存货跌价准备执行的审计程序，并公司是否计提充分的跌价准备发表意见。

　　回复:

　　公司年审会计机构立信会计师事务所（特殊普通合伙）基于已执行的审计程序，认为公司存货跌价准备的计提在所有重大方面符合《企业会计准则》的相关规定。会计师对此进行了核查并发表意见，详见立信会计师事务所对公司年报问询函相关问题的回复(信会师函字[2020]第ZE043号)。

　　问题5. 报告期内，公司计提存货跌价准备1，495万元，较上年同期下降51.08%，转回或转销存货跌价准备2，128万元，是同期净利润的3.02倍。

　　（1）请结合存货构成、性质特点、在手订单、期后产品销售价格和原材料价格变动等情况，说明存货跌价准备计提的充分性，以及较上年同期下降的原因及合理性。

　　（2）请结合销售合同价格变动、存货可变现净值变动等说明存货跌价准备转回或转销的具体情况。

　　（3）请年审会计师说明针对存货与存货跌价准备执行的审计程序，并公司是否计提充分的跌价准备发表意见。

　　回复:

　　一、请结合存货构成、性质特点、在手订单、期后产品销售价格和原材料价格变动等情况，说明存货跌价准备计提的充分性，以及较上年同期下降的原因及合理性。

　　我公司存货减值准备是根据不同类型存货构成和性质特点，结合产品订单、期后产品销售价格和原材料价格变动等情况进行判定和计提。我公司采用成本与可变现净值孰低进行计量，按照单个存货成本高于可变现净值的差额计提存货跌价准备。对于可直接用于出售的存货，在正常生产经营过程中以该存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值；需要经过加工的存货，在正常生产经营过程中以所生产的产成品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值。具体存货占用情况、计提减值准备和转回情况见下表。

　　1）公司存货情况表

　　单位：元

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　　2）公司存货跌价准备情况表

　　单位：元

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　　其中，公司对于可变现净值低于成本的库存商品的存货跌价准备计算过程如下：

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　　注：预计销售收入＝销售数量*预计售价；预计销售税费＝预计销售收入*2019年销售税费率；销售税费率＝(销售费用+税金及附加）/销售收入。

　　我公司存货2019年期末账面余额为15，936万元，存货跌价准备期末余额为1，495万元。我公司在对年终存货资产进行清查盘点的基础上，通过组织公司生产、技术、市场、采购、制造、质量等相关部门进行鉴定，根据判定的存货可变现净值计提了产成品减值准备557万元；对长期积压的原材料通过鉴定计提了9万元存货减值准备，共计提存货跌价准备567万元。通过自查我公司存货跌价准备计提充分准确。

　　二、请结合销售合同价格变动、存货可变现净值变动等说明存货跌价准备转回或转销的具体情况。

　　公司存货采用成本与可变现净值孰低计量，按照单个存货成本高于可变现净值的差额计提存货跌价准备。对已实现销售或已处置的存货，转回或转销原材料及周转材料56万元，转回或转销其他工业产品库存商品前期已计提的减值准备2，072万元，两项共计转回和转销2，128万元，其中因实现销售而转销的减值准备1，955万元。存货跌价准备转回或转销的具体情况如下：

　　单位：万元

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　　三、请年审会计师说明针对存货与存货跌价准备执行的审计程序，并公司是否计提充分的跌价准备发表意见。

　　回复:

　　公司年审会计机构立信会计师事务所（特殊普通合伙）基于已执行的审计程序，认为公司存货跌价准备的计提在所有重大方面符合《企业会计准则》的相关规定。会计师对此进行了核查并发表意见，详见立信会计师事务所对公司年报问询函相关问题的回复(信会师函字[2020]第ZE043号)。

　　问题6. 公司近5年净利润均处于微利或亏损状态，扣非后净利润仅2017年为正值。请你公司结合政府补助、交易、存货、应收账款等情况，自查是否存在通过调节利润以规避公司股票交易被实施退市风险警示的情形。

　　回复:

　　公司近5年净利润均处于微利或亏损状态，扣非后净利润仅2017年为正值，主要是公司根据两大主业发展和经营环境的变化，结合公司生产经营实际状况，并受主机厂终端市场需求、产品结构、产品更新换代、新产品研发进度、产品价格变动和配套市场复苏等多种因素影响，我公司认真结合政府补助、交易、存货、应收账款等情况进行了自查，公司如实反映了经营状况，不存在通过调节利润以规避公司股票交易被实施退市风险警示的情形。

　　特此公告。

　　云南西仪工业股份有限公司

　　董事会

　　二〇二〇年七月二十日