中小企业贷款 高收益的风险游戏(2)

　　高利率背后的风险

　　尽管中小企业贷款业务能获得较高的利息收入，但银行对中小企业贷款也是有一定要求的。例如，银行普遍采用的一个原则是倾向于在本行开户及有存款的中小企业，一般先要求中小企业把主要结算放在本行，通过3至6个月的监控，观察企业每月的资金进出情况，以此判断企业的业务情况及是否需要资金。

　　业内人士介绍，由于中小企业可抵押资产少，如果是初创型企业，更难通过资产抵押来控制风险，因此，银行在实际操作中摸索出这样一个风控的方法，即通过关注企业的现金流管理，来规避信用风险。

　　而且，中小企业财务制度往往比较混乱，一般有三套财务报表:一套给银行看，利润特别高，各方面情况良好;一套给税务机构看，亏损的，为了避税;另一套则是给自己看的。因此，如果银行不注重评价现金流，风险就无法控制。

　　然而，中小企业能否承受如此高的贷款利率却是一个疑问。2月份经济数据显示，我国出口贸易增速出现大幅回落，如果外部经济无法改善，出口前景不容乐观。而我国许多中小企业都是出口型企业，这将对它们的盈利能力产生了负面影响，如果其盈利能力无法覆盖15%或者更高的资金成本，对银行来说，就意味着大量坏账的产生和资产质量的恶化。

　　此外，有关法律规定，民间借贷利率不能超过同期银行贷款利率的4倍，超出的部分将不受法律保护。即，如果民间借贷利率超过29.16%，超出部分就不受法律保护。

　　上述数字只是理论上的利率，现实中目前民间借贷利率最高也就在20%左右，某些银行给中小企业贷款的利率上限与此已比较接近。“银行开出的利率多在15%至18%，但加上其他成本，就跟民间借贷的成本差不多了。这样的话，不如直接在民间借贷，能省去与银行打交道的调查、询问等各种烦琐的程序，还能节省不少额外的成本。”一位中小企业负责人说。

　　业内人士认为，在如此高的利率下，即使银行有很多控制风险的措施，但对银行能否安全收回贷款本息仍是一个不小的考验，这就是银行在中小企业贷款中面临的最大风险。