类基金保险产品含金量几何(2)

　　是否值得购买还要细究

　　虽然我们发现投资型非寿险产品比传统固定收益、银行利率挂钩型产品更有优势，但这类新兴的产品真的值得我们购买么？

　　这可不一定。关键还是看具体产品本身“性价比”如何，同时我们购买者的主要需求点又希望落在何处？

　　对消费者来说，购买投资型保险可谓“一箭双雕”，购买者实际具有投保人和投资委托人的双重身份。一方面，实现了投资价值，投资范围由之前的货币市场和债券市场，扩大到股票市场。另一方面，意外险或财产险的价值依然存在。

　　但，这“双雕”内涵如何，却是有不少奥妙的。

　　比如，以华泰财险的各款投资型保险为例，它们的保险保障都是在产品中直接免费赠送的，但赠送的保障大家要看清楚，仅仅是“乘坐公共交通工具时发生的人身意外身故”。这个保障，限制条件是非常多的，“乘坐公共交通工具时发生的”、“意外”、“身故”，这三个条件不算简单。

　　而市场上类似保障责任的“交通工具意外险”，价格并不贵。如中国人寿的“交通安达卡B型”，“乘坐以下各类交通工具所发生的意外身故或意外残疾飞机40万元，火车、轮船20万元，汽车8万元”一年期保费为100元；平安的“交通工具意外伤害保险”，乘坐以下各类交通工具所发生的意外身故或意外残疾飞机40万元，火车、轮船20万元，汽车2万元”，一年期的售价仅为70元。而且，市场上同类纯保障产品的保障责任既包括“意外身故”，同时包括“意外残疾”，保障范围明显比华泰这几款投资型保险要宽泛得多。同时，我们留意到，像华泰财险这几款投资型保险的额外保险保障给付最高都不允许超过100万元，因此，它们这份赠送的保险，实际最高价值满打满算也不会超过200元/年，如果购买的金额只有几万元，那么赠送的保险保障实际价值不过几元钱一年。

　　因此，如果消费者直接采用“自己买基金+自己买交通工具险”的方式，那么，只要买入的基金年度收益总额能够战胜“华泰同类型投资型产品年收益额+自己买交通工具险的年保费支出”，那么消费者就“获胜”了。

　　当然，华泰资产管理的水平在业界一向名列前茅。而且，我们通过附表也能看出，华泰这几只投资型保险的收益水平也都做得相当不错。对于想要“一站式服务”的消费者而言，这样的产品形态也有不少的吸引力。

　　同样，对于平安最新推出的“平安理财宝”，我们也可以从保障和收益两方面去对其进行考量。

　　我们发现，平安理财宝内含的保险利益，不是免费赠送的，而是要收取0.2%的保险费。而它的保险责任具体为“承保火灾、爆炸、空中物体坠落及暴风、暴雨等自然灾害带来的家庭财产损失。保险金额为账户价值的2倍，其中房屋和房屋装修保额为保险金额的80%，家用电器、服装、家具和床上用品保额为保险金额的20%，且保险理赔按照实际损失金额赔偿”。从保障的角度来看，这个保险保障并不是特别让人满意。因为它仅仅是一种最最基本的家庭财产保障，只有房屋、房屋装修、家电、服装、家具和床上用品这六项保障标的物，且只承包“火灾、爆炸、空中物体坠落及暴风、暴雨”这五项诱因下发生的事故,而常见的水暖管爆裂、家电设备本身故障爆炸、家庭人员责任险等都没有被包含在内。那么，与此相当的纯保险产品，本身需要多少保费呢?市场上，基本家财险的年费率通常在千分之一左右。由于平安理财宝设计的存续期为五年，存续期内家庭财产险保障一直提供，所以说，如果你持有这款产品超过两年时间以上，那么在保障上是“占便宜的”。而收益方面，由于产品还刚刚开始发售，将来的收益状况还难以预计。购买这类产品前，大家可以参考买基金的办法，看看投资(基金)经理的背景等因素。

　　附表：目前市场上几款主要的“类基金型”非寿险产品情况