2020“银华基金杯”新浪银行理财师大赛,火热报名中。即日起至9月7日,报名参赛将免费领取管清友、罗元裳、陈凯丰、简七等多位大咖,总价值逾700元的精品课程礼包。【点击领取】
新浪财经上市公司研究院|财报鹰眼预警
报告显示,公司2020年上半年营业收入为6.06亿元,同比下降85.74%;归母净利润为-13.11亿元,同比下降3354.32%;扣非归母净利润为-12.29亿元,同比下降2832.48%;基本每股收益-1.37元/股。
公司自2014年1月上市以来,已经现金分红5次,累计已实施现金分红为1.62亿元。
上市公司财报鹰眼预警系统分别从业绩质量、盈利能力、资金压力与安全及运营效率等四大维度,对*ST金贵2020年半年报进行智能量化分析。
一、业绩质量层面
报告期内,公司营收为6.06亿元,同比下降85.74%;净利润为-13.11亿元,同比下降3354.32%;经营活动净现金流为-2211.34万元,同比下降107.88%。
从业绩整体层面看,需要重点关注:
• 营业收入大幅下降。报告期内,营业收入为6.1亿元,同比大幅下降85.74%。
项目 | 20180630 | 20190630 | 20200630 |
营业收入(元) | 54.84亿 | 42.48亿 | 6.06亿 |
营业收入增速 | 24.04% | -22.55% | -85.74% |
• 营业收入增速大幅低于行业均值。报告期内,营业收入同比下降85.74%,低于行业均值36.62%,行业偏离度超过50%。
项目 | 20180630 | 20190630 | 20200630 |
营业收入(元) | 54.84亿 | 42.48亿 | 6.06亿 |
营业收入增速 | 24.04% | -22.55% | -85.74% |
营业收入增速行业均值 | 28.41% | 3.75% | 36.62% |
• 归母净利润增速持续下降。近三期半年报,归母净利润同比变动分别为11.59%,-128.89%,-3354.32%,变动趋势持续下降。
项目 | 20180630 | 20190630 | 20200630 |
归母净利润(元) | 1.31亿 | -3795.6万 | -13.11亿 |
归母净利润增速 | 11.59% | -128.89% | -3354.32% |
• 归母净利润增速大幅低于行业均值。报告期内,归母净利润同比下降3354.32%,低于行业均值-64.66%,偏离行业度超过50%。
项目 | 20180630 | 20190630 | 20200630 |
归母净利润(元) | 1.31亿 | -3795.6万 | -13.11亿 |
归母净利润增速 | 11.59% | -128.89% | -3354.32% |
归母净利润增速行业均值 | 100.69% | -67.81% | -64.66% |
• 连续三个季度营业利润为负。报告期内,近三个季度营业利润为-23.7亿元,-4.8亿元,-7.4亿元,连续为负数。
项目 | 20191231 | 20200331 | 20200630 |
营业利润(元) | -23.72亿 | -4.8亿 | -7.4亿 |
结合经营性资产质量看,需要重点关注:
• 应收账款增速高于行业均值,营业收入增速低于行业均值。报告期内,应收账款较期初变动-12.16%高于行业均值-110.87%,营业收入同比变动-85.74%低于行业均值36.62%。
项目 | 20180630 | 20190630 | 20200630 |
营业收入增速 | 24.04% | -22.55% | -85.74% |
营业收入增速行业均值 | 28.41% | 3.75% | 36.62% |
应收账款较期初增速 | 732.14% | 292.22% | -12.16% |
应收账款较期初增速行业均值 | -36.69% | -121.85% | -110.87% |
• 应收账款/营业收入比值持续增长。近三期半年报,应收账款/营业收入比值分别为0.16%、1.3%、2.77%,持续增长。
项目 | 20180630 | 20190630 | 20200630 |
应收账款(元) | 893.82万 | 5518.62万 | 1676.38万 |
营业收入(元) | 54.84亿 | 42.48亿 | 6.06亿 |
应收账款/营业收入 | 0.16% | 1.3% | 2.77% |
结合现金流质量看,需要重点关注:
• 经营活动净现金流/净利润比值低于行业均值。报告期内,经营活动净现金流/净利润比值0.02低于行业均值0.5,盈利质量弱于行业水平。
项目 | 20180630 | 20190630 | 20200630 |
经营活动净现金流(元) | 2.68亿 | 2.81亿 | -2211.34万 |
净利润(元) | 1.46亿 | -3795.6万 | -13.11亿 |
经营活动净现金流/净利润 | 1.84 | -7.39 | 0.02 |
经营活动净现金流/净利润行业均值 | 0.5 | 0.5 | 0.5 |
二、盈利能力层面
报告期内,公司毛利率为-67.86%,同比下降1459.79%;净利率为-216.43%,同比下降24120.76%;净资产收益率(加权)为0%。
结合公司经营端看收益,需要重点关注:
• 预收款项/营业收入比值显著高于上年同期。报告期内,预收款项/营业收入比值为133.2%,显著高于以往同期。
项目 | 20180630 | 20190630 | 20200630 |
预收款项(元) | 9.64亿 | 7.35亿 | 8.07亿 |
营业收入(元) | 54.84亿 | 42.48亿 | 6.06亿 |
预收款项/营业收入 | 17.58% | 17.31% | 133.2% |
从是否存在减值风险看,需要重点关注:
• 资产减值损失额同比变动率超过30%。报告期内,资产减值损失为-1亿元,同比下降1580.12%。
项目 | 20180630 | 20190630 | 20200630 |
资产减值损失(元) | 160.6万 | -608.53万 | -1.02亿 |
• 资产减值损失/净资产比值高于行业均值。报告期内,资产减值损失/净资产比值5.24%高于行业均值-0.28%。
项目 | 20180630 | 20190630 | 20200630 |
资产减值损失(元) | 160.6万 | -608.53万 | -1.02亿 |
净资产(元) | 37.55亿 | 36.7亿 | -19.51亿 |
资产减值损失/净资产 | 0.04% | -0.17% | 5.24% |
资产减值损失/净资产行业均值 | -0.28% | -0.28% | -0.28% |
三、资金压力与安全层面
报告期内,公司资产负债率为120.59%,同比增长76.03%;流动比率为0.73,速动比率为0.48;总债务为80.2亿元,其中短期债务为70.91亿元,短期债务占总债务比为88.42%。
从财务状况整体看,需要重点关注:
• 净资产为负,资不抵债。报告期内,资产总额为94.8亿元,负债总额为114.3亿元,净资产为-19.5亿元,出现资不抵债状况。
项目 | 20180630 | 20190630 | 20200630 |
资产总额(元) | 99.19亿 | 116.51亿 | 94.78亿 |
负债总额(元) | 61.65亿 | 79.81亿 | 114.29亿 |
净资产(元) | 37.86亿 | 36.97亿 | -6.38亿 |
从短期资金压力看,需要重点关注:
• 现金比率小于0.25。报告期内,现金比率为0.03,现金比率低于0.25。
项目 | 20180630 | 20190630 | 20200630 |
现金比率 | 0.56 | 0.22 | 0.03 |
• 现金比率持续下降。近三期半年报,现金比率分别为0.08、0.04、0.03,持续下降。
项目 | 20180630 | 20190630 | 20200630 |
现金比率 | 0.08 | 0.04 | 0.03 |
• 经营活动净现金流/流动负债比值低于行业均值。报告期内,经营活动净现金流/流动负债比值为-0,低于行业均值0.13。
项目 | 20171231 | 20181231 | 20191231 |
经营活动净现金流(元) | 3.82亿 | -5422.74万 | -1.22亿 |
流动负债(元) | 33.26亿 | 67.26亿 | 89.73亿 |
经营活动净现金流/流动负债 | 0.11 | -0.01 | -0.01 |
经营活动净现金流/流动负债行业均值 | 0.13 | 0.13 | 0.13 |
• 经营活动净现金流/流动负债比值持续下降。近三期半年报,经营活动净现金流/流动负债比值为分别为0.07、0.04、-0,持续下降。
项目 | 20171231 | 20181231 | 20191231 |
经营活动净现金流(元) | 3.82亿 | -5422.74万 | -1.22亿 |
流动负债(元) | 33.26亿 | 67.26亿 | 89.73亿 |
经营活动净现金流/流动负债 | 0.11 | -0.01 | -0.01 |
从资金管控角度看,需要重点关注:
• 预付账款增速高于营业成本增速。报告期内,预付账款较期初增长21.4%,营业成本同比增长74.8%,预付账款增速高于营业成本增速。
项目 | 20180630 | 20190630 | 20200630 |
预付账款较期初增速 | -10.58% | -31.73% | -21.4% |
营业成本增速 | 23.56% | -20.29% | -74.8% |
四、运营效率层面
报告期内,公司应收帐款周转率为33.8,同比下降72.45%;存货周转率为0.41,同比下降55.01%;总资产周转率为0.06,同比下降83%。
从长期性资产看,需要重点关注:
• 单位固定资产收入产值逐年下降。近三期半年报,营业收入/固定资产原值比值分别为3.99、3.27、0.5,持续下降。
项目 | 20180630 | 20190630 | 20200630 |
营业收入(元) | 54.84亿 | 42.48亿 | 6.06亿 |
固定资产(元) | 13.73亿 | 12.97亿 | 12.18亿 |
营业收入/固定资产原值 | 3.99 | 3.27 | 0.5 |
从三费维度看,需要重点关注:
• 销售费用/营业收入比值持续增长。近三期半年报,销售费用/营业收入比值分别为0.07%、0.09%、0.32%,持续增长。
项目 | 20180630 | 20190630 | 20200630 |
销售费用(元) | 402.34万 | 400.1万 | 194.29万 |
营业收入(元) | 54.84亿 | 42.48亿 | 6.06亿 |
销售费用/营业收入 | 0.07% | 0.09% | 0.32% |
点击*ST金贵鹰眼预警,查看最新预警详情及可视化财报预览。
新浪财经上市公司财报鹰眼预警简介:上市公司财报鹰眼预警是上市公司财报智能化专业分析系统。鹰眼预警通过聚集会计师事务所及上市公司等一大批权威的财务专家,分别从公司业绩成长、收益质量、资金压力与安全及运营效率等多个维度跟踪解读上市公司最新财报,并以图文形式提示可能存在的财务风险点。为金融机构、上市公司、监管部门等提供了专业、高效、便捷的上市公司财务风险识别及预警的技术解决方案。
鹰眼预警入口:新浪财经APP-行情-鹰眼预警或新浪财经APP-个股行情页-财务-鹰眼预警
声明:文章内容仅供参考,不构成任何投资建议。如有疑问,请联系biz@staff.sina.com.cn。
责任编辑:小浪快报
APP专享直播
热门推荐
收起24小时滚动播报最新的财经资讯和视频,更多粉丝福利扫描二维码关注(sinafinance)