国元证券作价102亿借壳

　　国元证券1元注册资本换取北京化二0.67股新增股份

　　本报讯（记者 张慧）S京化二今日发布收购报告书显示，国元证券整体作价102亿元置入北京化二，借壳实现整体上市。收购报告书显示，收购完成后，国元控股成为北京化二直接控股股东，而安徽省国资委为实际控股股东。

　　收购报告书称，根据国泰君安证券出具的估值报告，国元证券的整体价值的合理区间在109.10亿元-130.90亿元之间，国元证券整体作价101.7亿元。北京化二以新增股份13.6亿股支付给国元证券原股东作为吸收合并的对价，即国元证券原股东每持有国元证券1元人民币的注册资本可换取北京化二0.67股新增股份；吸收合并完成后，国元控股成为北京化二的股东。

　　国元证券是收购人国元控股下属的控股子公司，2005年10月，国元证券获得中国证券业协会创新资格，成为全国十八家创新试点证券公司之一。

　　目前，监管部门鼓励创新类证券公司择机上市，以增强资本实力。国元证券目前的注册资本只有20.3亿元，资本规模偏小，制约其开拓创新业务和进一步的发展。

　　国元证券股权关系图