加息闪了谁的腰

　　一则来自互联网的最新调查显示，在消费者看来，央行加息使各保险品种受到的影响各不相同，那么，投保人在选择产品时应该注意些什么

　　[ 记者 潘东生 ]

　　加息效应正在经济领域的各个角落蔓延，保险市场也是如此。近日，一门户网站进行的有关“您认为此次加息对哪些保险产品影响比较大？”的调查结果显示，传统型寿险产品受到加息影响较大，而只具备单纯保障功能的险种受到影响最小。

　　储蓄型产品风险最大

　　上海财经大学教授许瑾良在接受记者采访时表示，由于我国对保险产品仍实行价格管制，寿险保单(包括含预定利率因素的长期健康险保单)的预定利率不超过年复利2.5%，目前各家寿险公司推出的产品大多只接近这个水平。但是，加息之后，一年期储蓄利率已达到2.52%。由于保单预定利率主要是参照银行

　　“目前可能采取的方式就是降价销售或者提高分红水平”，一保险公司销售人员说。事实上，在不能达成价格联盟的情形下，提高分红水平被业内认为是一种相对可取的促销方式。

　　投资型产品影响较小

　　据了解，我国市场上销售的寿险产品，大致分为传统寿险和新型寿险，两者的不同，在于对保户承诺的收益率是否为固定。传统寿险承诺给投保人固定收益，强调的是保障功能；而从1999年开始登场的新型寿险的收益率是可变的，包括分红险、投连险、万能险等，兼具保障性和投资性。

　　“相对来说，投连险受到的影响会小一些，因为它的投资账户回报率也会因为利率的升高而提升，除了传统型产品，我个人认为总体上保险产品市场受到加息的冲击不大”，

　　而对万能险而言，加息可能使其收益增加要到一两个月后，才能有所体现，但从长期来看，因保险产品自身特点，加息带来的投资收益提高会完全体现出来。目前在银行销售的万能险都具有投资保底和息涨随涨的功能，再加上其灵活支取、自由追加等特点，预期将会在后期的保险市场中显现出巨大优势。

　　产品消化“加息”因素

　　记者从市面上了解到，保险产品中销售形势最好就是浮动利率分红险，这种产品在设计伊始已将利息变动因素考虑进去。对于一般寿险公司尤其是较多经营长期保障型产品的公司，专家表示，应更多关注业务本身，不应对利率变化如此敏感，重要的是，在新产品设计中融入加息因素，增强保险产品的保障功能和吸引力。

　　面对新的利率政策，复旦大学徐文虎教授表示，保险业要做好多方面的工作，以切实提高保险业的实力。“保险业需要进一步加强产品创新，促进产品的结构调整和升级换代，以适应金融政策及消费者需求的变化。再者，就是要进一步增强保险产品的保障功能，发挥保险业的特点和优势，积极引导消费者理性购买保险产品”，徐文虎说，“保险资产管理机构要进一步提高保险资金运用能力，充分利用新的利率政策提高资金收益率。最后，特别需要关注的是，要努力提高保险服务质量和水平，主动为广大保户推出各种新利率条件下的