无负债家庭 如何实现女儿出国与父母养老的目标

　　杨飞

　　一、家庭收入较高

　　许先生今年51岁，是重庆一家公司的部门老总，月收入按照销售业绩确定，平均在2.5万元左右，年终奖有5万元左右，妻子已经退休，每月有3500元左右的退休金。家庭支出情况比较稳定，夫妻俩每月的基本生活开销3000元，家庭汽车每月花费1800元，每月的娱乐开销2000元，医疗等费用每月平均支出500元。今年上大学二年级的女儿的学杂费和生活费每月平均2500元左右。另外，每年家庭计划外出旅游2-3次，约需费用5万元，家庭成员各项保险费用每年约需支出10500元。

　　许先生一家住在自家小

　　二、2年后送女儿出国留学，一次性费用32.88万元。

　　三、5年后女儿工作成家父母支助10万元。

　　四、5年后换购15万元的自用车。

　　二、财务比率分析

　　1、资产负债率：负债÷资产＝0

　　一般而言，家庭资产负债率控制在50%以下都属合理，目前，许先生家庭的资产负债率为0，证明可以通过增加贷款的方式增加负债比例。

　　2、每月还贷比：每月还贷额÷家庭月收入＝0

　　一般而言，每月还贷比控制在50%以下都属合理，目前许先生家庭的每月还贷比也为0，进一步证明，可以通过增加贷款的方式添置固定资产。

　　3、每年结余比例：每年结余÷每年收入＝234400÷392000＝59.79%一般而言，每月结余比例控制在40%以上属合理，所以，目前许先生家庭的每月结余比例基本平衡，建议通过自有资金的投入增加收入。

　　4、流动性比率：流动性资产÷每月支出=30000÷9800=3.06%

　　一般而言，一个家庭流动性资产可以满足其3-4个月的开支即可，许先生家庭的流动性比率较为合理。

　　通过上述分析，可以看出，许先生家庭的负债比例为0，流动资金比较合适，可通过调整负债的比率来实现资金的更好运用。

　　三、理财分析

　　1、收入较高，没有负债许先生家庭目前的资产总计为80万元。假设许先生4年后内退，收入减少，但由于仍被公司聘为顾问，假定年收入为12万元左右，夫妻的合计年收入为16.2万元，估计这种收入状况可持续至60岁左右，5年后许先生正式离开单位，开始与太太过清闲的生活，理财计划将应有适当的调整。

　　2、投资谨慎，略有保险由于目前许先生的工作较忙，投资也较为谨慎。现有25万元定期存款，家庭年保费支出为1万元，每年的旅游费用建议可缩减为3万元，按实际状况也可达到不降低生活质量的要求。

　　3、关爱子女，投资计划估计许先生要在2年后为女儿准备到英国留学的费用为一次性32.88万元，考虑到今后的养老大多来源于房产投资收益，而2年后现金结余较丰厚，建议购买回报较高、地段不错的商业铺面80万元。如何筹集资金为今后的养老早做打算，是许先生考虑最多的问题。

　　4、换车计划为不降低许先生的生活质量，建议在5年后换购一辆价值15万元左右的轿车，估计5年后旧车价值约3万元。

　　四、合理利用信贷资金

　　许先生有着较为明确的理财目标，根据目前家庭的收入情况，2年后应有结余46.88万元。我们认为，要达到预期目标，在考虑收益与通货膨涨平衡的前提下，应通过银行信贷资金的合理利用加以实现。

　　我们的建议是：1、将许先生目前的定期存款25万元，作为2年后购房款的一部份(10万元)和

　　2、保证目前年支出收入比例不变。

　　3、目前夫妻双方正是处于事业减退期，预计未来第5年开始至第10年，工资收入(抵除通货膨胀等因素)减少后平均保持在目前收入50%的水平。估计60岁以后将只有退休金每月5000元左右，许先生和太太的年收入为10.2万元。

　　4、预算2年后，许先生家庭资金的总需求量为110万元，且家庭无任何负债，因为许先生有购房投资的愿望，建议购房时采取银行7成15年按揭，就只需现金24万元。购房后用于出租，月收入最低为4000元，用于还贷应该还有结余100元左右。余下32.88万元用于女儿留学基金。

　　5、许先生的黄金饰品用于保值、增值，虽然已经考虑收益率与通货膨胀相等，但针对黄金市场增值较大，5年后估计价值为10万元，可用于女儿成家之用。

　　6、5年以后实现换车计划，保持较高的生活水平和质量。建议将2年后的定期节余15万元作为购车款，

　　7、由于年龄的增长，建议许先生在55岁后可以减少年度外出旅游支出为每年2万元。从第6年到第20年，许先生家庭基本没有大的支出。

　　许先生在55岁前现金结余为52.88万元，而55岁至60岁家庭正常结余为62.35万元。考虑到收入的降低，女儿成家，建议55岁以后家庭年开支应有合理的调整，基本生活开销和衣、食、行以及娱乐减为4000元，医疗费增加为1500元，不影响正常的结余。加上53至60岁的每月租金用于还贷后的结余8400元，再加上前4年的结余，共计119.07万元。