姜学峰:中国下半年成品油需求增速放缓 供应量更充足

　　新浪财经讯 5月29日消息，第十五届上海衍生品市场论坛于2018年5月29日、30日在上海举办。本届论坛由上海期货交易所与中国金融期货交易所联合主办，论坛以“改革新篇章，开放新里程——建设具有国际竞争力的中国特色期货市场”为主旨。新浪财经参与全程直播。

　　中国石油集团经济技术研究院副院长姜学峰出席下午的上衍能源论坛并就“石油市场回顾及展望”展开了主题演讲。

中国石油集团经济技术研究院副院长 姜学峰

　　对于我国石油的消费趋势，他表示，从人均消费看，呈抛物线式增长，中长期将逐渐接近峰值；从单位GDP消费看，1978年就已经达到峰值，此后逐年下降。他指出，世界发达国家石油消费有两个特点，一是人均石油量长期保持稳定，二是单位GDP石油消费量呈下降趋势。

　　他表示，中国下半年成品油需求增速放缓，资源供应量更为充足。未来中国成品油需求中低速增长，以及炼油能力的持续增加，将拉动中国石油需求保持增长态势。考虑替代能源的影响，以天然气和电能为代表的替代交通运输能源将快速发展，基准情境下，2020年和2030年中国石油消费量将分别预计达到6.18亿吨和6.9亿吨，2015年-2020年和2020年-2030年的年均增速分别为2.7%和1.2%。

　　此外，他指出，我国乘用车市场由高速发展进入缓慢发展阶段，新能源车高速增长但中长期仍难以对汽油消费产生颠覆性影响。

　　以下为文字实录：

　　尊敬的各位嘉宾，下午好！很高兴有机会能够在这里，就中国的石油市场的形势，与大家作交流。按照论坛会议的安排，我主要回顾一下近几年来中国石油供需的基本形势，并且对未来5-10年的前景走势做展望。

　　首先，从过去的石油市场的发展来看，近几年来，我国石油消费增速进入了降挡的阶段，总体的石油消费增速在下降，由于整体规模非常大，所以增量从规模上来看也是非常显著，年均21世纪以来增长2000万吨，即使在比较低比如说2013年增量也达到了1000万吨，但是总体水平下降了呈现出三低特点，消费强度在下降、消费弹性在下降，同时消费增速也在下降。从增速上来看，从“十五”以来，五年的年均增速从7.8降到了到“十二五”期间，年均增速4.2，预计“十三五”期间进一步降到年均增长2.4%，从消费强度和弹性系数来看也呈这样的特点，去年是比较特殊的年份，2017年是表观消费量超过预期增长，同比增速达到了5.1%，全年的表观消费量也达到了5.84亿吨，是2011年以来的最高，主要原因一个是经济企温向好，工业增速发展，另外我国炼油能力在去年有大幅的增加，拉动了石油需求的增长。

　　从石油生产和供应的角度来看，长期我们国内的石油产量一直是在2亿吨以下的水平，从2011-2014年期间，受高油价以及投资的推动，产量是在2亿吨以上，超过了2亿吨，所以当时也使得行业对于石油生产前景持乐观的态度，但是从2014年以来，随着国际油价的大幅下降以及维持在低位，国内产量也连续两年出现了比较明显的下滑，2016年同比下降了7%，去年同比也下降了3%，所以引起了对于供应前景以及石油安全供应的担心。一方面是消费的持续增长，一方面是国内产量稳定增长的压力，所以我们的石油进口量持续快速增长，去年石油净进口量达到3.92亿吨，原油进口量超过美国居于第一位，对外依存度达到67%以上，如果按照原油对外依存度达到了68%以上，进口的持续增长以及对外依存度的攀升，也是现在担心的主要问题。从成品油的消费来看，已经从高速的增长区间降到了中低增速区间，主要油品消费增长情况呈现出既缓没有高的态势，成品油增速已经由“十一五”期间成品的7.8%降到了5.2%，其中汽油增速已经出现了连续三年的下降，随着我国乘用车的增速由高速增长，进入到成熟的稳定期，长期来看汽油消费将逐步处于增速下滑的阶段，进入中低增长阶段。从柴油消费趋势来看已经进入平台阶段，大概5.16的水平将来也是高点，2017年柴油消费增长比较明显，是正增长，我们分析认为2017年是非常态的短期现象，从长期来看柴油的增长还是进入了平台期。煤油消费仍然快速增长，随着我国消费升级、居民出行以及民航的快速发展，这是高增长的品种。从炼油能力来看，2017年我国炼油能力重新回到了增长轨道，2016年、2015年由于加大了落后产能的淘汰力度，所以增长趋缓，但是2017年又重新到了高增长阶段，年度炼油能力增长了1760万吨，使得我国的炼油总能力达到了7.7亿吨。

　　另外一个特点就是随着我国对于地方和民营炼厂两权放开，整体的全国的炼厂开工率也在持续上升，大家从图上可以看出，炼厂的开工率的增长主要是民营地方炼厂的开工率明显回升，主营炼厂的开工率还是下降，近年来民营和独立炼厂的炼油能力，以及加工量、开工率都明显大幅的上升，市场份额也连续五年增长，去年新增10家企业，获得了2036万吨的原油配额，总配额达到了1亿零五百63万吨，民营炼厂和市场量的份额占到全国市场份额的20%以上。

　　第五个特点就是成品油产量持续增长，使得我们的出口一直保持较快的增长速度，去年全年的成品油产量达到3.58亿吨，总的加工量达到5.67亿吨，成品油产量增长了52.8%，增速较上年有所趋缓，但是国内的成品油的供需盈余在继续扩大，成品油的对外出口从2011-2016年，进出口平均增速达到50%左右，去年国家收紧了配额的管理，使得出口受到影响，成品油净出口的增速降到了8.7%，但是总量已经超过3800万吨，今年一季度汽柴煤同比增长19.2%，估计今年全年的成品油出口量仍将会快速增长，从总量来看接近4000万吨。这是对于近年来发展形势简要的回顾。

　　从未来的走势前景来看有几个分析，首先从近期内，也就是短期我们对今年下半年，以及今年全年的形势作了分析估计，从成品油需求增速来看略微有所放缓，市场从今年年初的估计时候，今年的放缓非常明显，但是近期国家相继出台了一系列的政策，比如说出台增值税降税、进口汽车的减税以及降低物流成本的相关政策，这些政策的落地实施将会对成品油需求带来一定的支撑，所以预计下半年的成品油需求增速，我们预计是同比增长2%，较上半年的增速略微放缓0.4个百分点。从全年来看，汽油的消费需求达到1.26亿吨，柴油到1.66亿吨，煤油需求达到3570亿吨以上。从供需状况来看，成品油的资源供应量更为充足，随着新建炼厂在下半年集中投产，资源会更充裕，我们预计下半年的总的资源量达到1亿9540万吨，从增长变化来看汽煤柴同比增速分别达到5.8、6.8和11.9，明显地看到要高于消费的增速，所以成品油出口的压力仍然比较大，成品油也会恢复比较快的增长，我们预计下半年的成品油进出口达到2700万吨，同比增长23%，其中柴油的增速最快，全年的柴油出口量预计进出口量达到2000亿万吨以上。

　　从中长期来看，我们预计未来中国石油的需求增速将进一步下降，但是绝对量仍然保持比较高的水平，随着成品油需求进入中低速增长阶段，以及炼油能力持续增长，这两个方面的因素的综合作用，导致中国石油需求保持稳定增长的态势，考虑到替代能源影响，我们预测2020年和2030年，中国石油的消费量将分别达到6.18亿吨和6.9亿吨，2015-2020年平均的年均增速大概是2.7%，从2020-2030年增速继续下降到1.2%。对比主要国家的石油市场的发展，石油消费的增长规律，我们判断中国的石油需求将会在2030年左右达到峰值，高点在7亿吨以下。从世界主要发达国家的消费变化规律来看，它们在进入石油消费的成熟期以后，一般人均石油消费量长期保持稳定，同时单位GDP的石油消费量呈现逐步下行的趋势，从我们国家对比这些国家，从我们的国家消费趋势来看，预计我们的人均消费达到也是在2030年左右达到峰值以后，会逐渐趋于下降，从单位GDP来看，1978年以后逐步下降，从几个主要因素判断，在2030年是非常可能的。从未来主要的油品需求的增长趋势来看，我们给了“十四五”期末到2050年基本情况，从汽油的情况来看，随着我国乘用车市场由高速发展进入到了缓慢发展阶段，以及新能源汽车的快速发展，使得中长期内汽油消费增速降缓，尤其是新能源车以及出行方式的变革，会对汽油消费有很大的冲击，当然我们总体上判断，这些影响还不具有根本的颠覆性，基准情况下到2025年中国汽油消费量增长到1.48亿吨，这一期间，从2020-2025年年均增速不到2%，1.9左右。

　　从柴油的情况来看需求进入了平台期，主要的驱动因素还是工业、物流、交通运输部门，在基准情况下预计到2025年，柴油消费量从现在的6000多万吨降到1.58亿吨，期间年均下降0.3%，受民航业快速发展拉动，我国的煤油需求较快增长，在基准情况下，2025年煤油的消费量达到5000万吨，2020-2025年期间的平均增速是3.5%，保持了平均增速最快的。从成品油出口和燃料替代比较关键的问题来看，我们预计“十四五”期间中国的炼油能力仍在现在的情况下7.7情况下再增加1亿吨，到2025年如果不计淘汰的能力，总能力达到9.8亿吨，在这样的情况下，总体上随着加工量的增长，成品油的出口将成为常态，我们也做了估计，如果保持这样的态势，到2025年可能需要出口的成品油量达到7000万吨以上，从总体上来看，我国现在的炼油能力，我们判断是处于过剩的状态，如果是按照正常的炼厂的开工率，正常的成品油收率，以及比较合理的10%的成品油出口的标准来衡量，我们现在的炼油能力8000万吨过剩，但是从我们的质量水平来看，是低端的问题比较严重，我们高端的生产能力还是有所增长的，我国的炼油能力总体水平比较高，到7.7亿吨，居于世界第二位，但是平均规模炼厂的平均规模是413万吨，而世界平均水平是750万吨以上，单体规模比较小。

　　另外从一体化程度装置水平来看，炼化一体化炼厂总能力2.4亿吨，5.4亿吨是燃料性炼厂属于低端，如果从能耗方面以及规模，再加上一体化几个层面衡量，落后产能达到1.5亿吨，未来我国炼油行业的结构的优化，以及升级是实现石油业高质量、持续发展非常关键的问题。从未来替代的情况来看，我们也作了分析，以天然气和电能为代表的替代交通运输能源快速发展，综合预计2025年燃料总替代量是1亿吨油当量，主要是天然气为主，我们预计天然气替代达到4200万吨左右，主要是在天然汽车、NG卡车以及水上交通运输燃料替代，从天然气量达到500立方以上。第二个大块就是电能的替代，包括电力机车和电动汽车的替代，两块加起来到2025年有2500万吨左右。第三块就是燃料乙醇、燃料甲醇合计1500万吨左右，包括生物制燃料等等，总量是1亿吨左右的情况。

　　以上就是我的交流，谢谢大家！

责任编辑：张瑶