2021年上半年中国炼油行业生产数据分析|炼油_新浪财经

导语

2021年上半年，中国炼油行业生产数据较为可观。上半年原油加工量较去年同期增长12.34%，1-6月中国一次装置开工负荷率始终维持三年内最高，11类炼油产品总产量同比增长13.42%。下半年生产企业面临挑战，炼油产品供应量或有下滑。

上半年一次装置开工率各月均保持三年内同期最高水平

卓创统计样本数据显示，2021年上半年中国一次装置原料加工量35055.25万吨，较2020年上半年增加12.34%，约占2020年全年原料加工量的52.16%。2020年上半年特殊因素导致炼厂原料加工量普遍降低，如若对比2019年上半年，国内有浙江石化、中科炼化、宝来等大型装置投产，2021年上半年原料加工量较2019年上半年增加14.72%。

原料加工量分月数据来看，2月、3月同比增幅显著，分别达到34.04%、24.36%，这与国内公共卫生事件爆发节点相吻合，其他各月同比增幅均维持在4%-8.5%之间。2021年5月原料加工量达到年内峰值，为6017.82万吨。

从开工负荷率来看，2021年上半年各月份中国常减压装置开工负荷率始终维持三年内最高，2020年二季度在公共卫生事件氛围缓和的背景下，生产企业大幅提升开工负荷率，从图2中可以看到开工负荷率显著上升，目前2021年来看，5月、6月甚至超越2020年同期水平，6月中国常减压装置开工负荷率达到75.05%。

从装置检修情况来看，2021年上半年中国常减压装置预估检修损失量为2506.01万吨，较2020年上半年减少15.11%，约占2020年全年预估检修损失量的64.93%。

上半年11类炼油产品产量同比均增长

据卓创资讯自采数据显示，2021年上半年，中国炼油行业11类炼油产品总产量为34572.92万吨，较2020年上半年上涨13.42%，较2019年上半年上涨12.91%。2021年上半年中国炼油行业主要产品产量分别如下：汽油9127.53万吨，柴油10914.4万吨，煤油2287.86万吨等，如图3所示。

较2020年上半年来看，11类产品产量均上涨，沥青涨幅最大达到51.82%；较2019年上半年来看，10类产品产量上涨，炼油型烷基化油涨幅最大达到53.24%，1类产品产量同比下跌，煤油跌幅最大达到6.17%，如图4所示。2019年至今，大型装置的逐步投产，带动主要炼油产品供应量上涨，但煤油作为航空燃料，受公共卫生事件影响较大，国内外航班随时根据起始地疫情状况增减飞行次数，直接导致煤油下游需求波动，因此多数煤油生产企业调整煤油收率，以确保产品库存稳定性。

相比往年同期来看，2021年上半年中国11类炼油产品总产量各月均较往年同期上涨，如图5所示，在今年5月份产量达到历史峰值，如图5所示。

分省/直辖市来看，如图6所示，2021年上半年中国11类炼油产品总产量以山东省居首，达到8615.11万吨，较2020上半年增长15.66%，与2020年上半年相比，除去公共卫生事件影响外，海右、鲁清滨海（原海化集团）等长期停工的企业恢复正常生产，对产量的显著提升也有较大贡献。辽宁省位列其次，总产量5316万吨，较2020上半年增长22.06%，盘锦北燃2021年上半年投产1000万吨/年常减压装置，各炼油产品产量随之提升。广东省总产量3051.16万吨，较2020上半年增长16.02%，仅中科炼化2021上半年较2020上半年11类炼油产品多产出逾437万吨（中科炼化2020年6月投产）。

就成品油来看，2021年上半年汽、柴、煤总量22329.79万吨，较2020年上半年增加11.4%。其中，汽油产量9127.53万吨，较2020年上半年增加14.52%；柴油产量10914.4万吨，较2020年上半年增加9.36%；煤油产量2287.86万吨，较2020年上半年增加9.26%。值得注意的是，尽管2020年下半年生产企业均提高生产负荷以弥补上半年产量的不足，但2021年上半年汽、柴煤产量，也都轻松占到2020全年产量的半数以上。截至7月底，多数炼厂年度检修计划逐步执行完毕，下半年检修企业已然较少，2021年下半年产量能否维持攀升之势？对生产企业来说，其实还存在很多挑战。

生产面临多方压力，三季度开工负荷、产量均呈下滑趋势

据卓创统计数据显示，2021年下半年中国常减压装置预估检修损失量约为1813.57万吨，较上半年较少27.63%，其中，三季度预估检修损失量约为1071.68万吨，或较二季度减少42.27%。

尽管从装置运行方面看，开工负荷有攀升趋势，但2021年第二批原油非国营贸易配额同比减少34.6%，仅下放3524万吨，意味着一次加工量将受到限制。二季度起国家发改委对地炼进口原油的使用情况进行核查，加上6月起混合芳烃、轻循环油及稀释沥青三种产品为代表的进口产品纳入消费税征收环节，炼厂生产面临多方压力，预计三季度中国常减压开工负荷在73%左右，较前两季度均有所下滑。

据卓创资讯了解到的最新消息，第二批成品油出口配额将较第一批减少68%，或在950万吨，这意味着下半年国内成品油出口转内销已是板上钉钉的事实。在国内汽柴油供大于求且社会库存持续高企的情况下，炼厂汽、柴油收率或被降低，继续向下延展产业链。原油配额减少的压力也将导致产量减少，目前已有部分生产企业降低成品油产量以避免价格大幅下滑。作为炼油产品中的主力成员，汽、柴油产量被压缩，三季度11类炼油产品总产量也呈现下滑趋势。

备注：卓创自采数据部分产品仅统计炼油型装置产量，不涉及下游深加工产量，本文均采用卓创自采数据。