除了扎堆提前还贷，你还可以有哪些更好的选择？_新浪财经

股市瞬息万变，投资难以决策？来#A股参谋部#超话聊一聊，[点击进入超话]

之前，网络上有段子手自嘲：“点开炒股App，累计收益-40%；点开银行App，基金收益-20%，理财产品年化收益2%；点开房贷计算器算算，提前还贷能省下那么多利息，不果断申请提前还贷还能干什么？”

今年年初，居民住房贷款提前还款显著增多，已成热潮，多地居民在提前还贷时遇到了等待时间长、申请门槛高等问题。提前还贷为何成为“热潮”？手中闲钱除了提前还贷，普通人还有其他更好的选择吗？

是否提前还贷

关键看投资收益

提前还贷潮的出现，一方面由于之前房贷利息较高，购房者希望通过提前还贷来降低成本；另一方面则是2022年投资理财收益波动较大且远不及预期，投资理财收益不及房贷利率，让一些购房者产生了提前还贷的愿望。

前两年买房，居民住房按揭贷款的年利率普遍高于5%，有一些甚至超过6%，而近期房贷利率下降只针对的是新发放的房贷，并不涉及对存量房贷的调整。

对个人来说，决定是否提前偿还房贷，最直观的判断就是看投资收益是否可以超过贷款利息。如果投资收益率高于房贷利率，大部分人会倾向于选择将资金用于投资；反之则可以考虑部分或全部偿还房贷。

2022年，股票市场大幅下跌，基金净值回撤，净值化管理的银行理财产品也曾出现大量“破净”。大部分投资者全年投资亏损，更谈不上投资收益覆盖房贷利息了。

注：以上数据仅供展示，不代表未来表现。

权益类基金适合长期投资

讨论到这里，大家最关心的问题来了：眼下有房贷且手头上有大笔流动资金的人，最好的选择就是 “提前还房贷”吗?

其实，提前还贷的弊端就是损失了流动性，把钱拿去还房贷了，就有可能丧失了用这笔钱获得其他收益的机会。

而对于普通投资者来说，其实做出决策需要基于更长期、更理智的考量，而不能仅凭借一年的投资收益来进行判断。

从发达国家资本市场历史来看，股票是长期收益最高的金融资产。美国沃顿商学院的西格尔教授统计了美国自1802年以来各个大类金融资产的表现，拉长时间来看，股票带给投资者的长期回报是最高的，尤其是优质企业的股票。1802年以1美元购买的股票，在过去200多年里升值超过了100万倍，股票投资的平均年化收益率有6.7%，是所有大类金融资产中长期收益最高的。（来源：杰里米·西格尔（Jeremy·Siegel）《Future for Investors, Bureau of Economic Analysis》）

从国内资本市场来看，股市一直都是波动大、收益大的市场，历史上也曾有多个年份出现大幅下跌，公募基金作为专家理财的代表，依靠专业人士的投研能力，在市场波动中曲折向上，整体实现了丰厚的长期收益。

以万得偏股混合型基金指数（885001）为例，从2004年1月2日至2023年2月28日，从1000点开始，达到10436.95点，累计收益943.69%，年化收益率13.43%。万得普通股票型基金指数（885000）从2004年1月2日至2023年2月28日，达到13776.78点，累计收益1277.68%，年化收益率15.13%。

这两只指数的表现基本上代表了权益类基金的整体表现，长期来看，其年化收益率均大幅超过了房贷利率。