俞勇：中小银行要拥抱金融科技 以开放心态接受变革

　　新浪财经讯 11月1日消息，由《当代金融家》杂志社、苏宁金融研究院联合华夏经济学研究发展基金会、大成基金共同主办的2019 中小银行发展高峰论坛在南京召开，本届论坛以“加强合规建设 重塑中小银行市场信誉”为核心主题。粤财集团首席风险官俞勇出席并演讲。

粤财集团首席风险官俞勇

　　谈及对中小银行未来发展的建议，俞勇认为有五个方面：一是顺应国家及监管政策，坚持服务实体经济，助力高质量发展。二是拥抱金融科技，以开放的心态接受变革。三是强化合作，以合作共享的心态接受新挑战。四是未雨绸缪，练好内功，坚守合规底线，从容应对。五是风险管理要变得更具针对性和有效性。

　　以下为现场发言实录：

　　俞勇：首先，各位新老朋友大家好，前面的几位发言都很有启发。我还是讲讲自己的老本行，就是金融机构风险管理。

　　我们看到一些数据，有喜有忧。首先从总体的面来看，我们有一些好的方面，比如说经济稳定趋势还在，虽然我们的投资在放缓；我们的消费大家还在努力，包括将要到来的极其重要的“双十一”消费日。下面我想具体分享两块，一个是从风险管理的角度来说，中小银行应该看到什么样的趋势，如何“明道和取势”，我讲十点。第二个讲一下从我自己从事风险管理20多年的体会，中小银行风险管理工作要关注哪些方面，如何“优术”来应对，我讲五个方面。

　　一、中小银行风险管理的“取势”

　　第一，总体的宏观经济下滑趋势。当前，全球经济好转，但基础不牢固，还将经历一个修复过程。国内经济的挑战严峻，面临着外需萎缩，内需不足，部分行业产能过剩，民间投资和消费尚未有效启动等诸多问题。中央保增长的政策和后续一系列刺激经济增长的措施成为银行信贷运行的稳定性因素，加上中国银行业最近几年发展稳健，实力增强，资产质量得到改善，因此，银行出现系统性危机的可能性很小。但是，经济周期性调整和增长模式转换使信贷投放规模与银行业竞争升级程度超出预期，经济运行风险对中小商业银行构成的经营压力大， 产业结构调整中信贷风险不断放大。而大规模的信贷投放一方面对经济增长起到了促进作用，另一方面使得各银行也出现资本充足率下降、信贷集中度升高、潜在风险不断加大的问题，中小商业银行面临严峻的挑战。今年四季度和明年上半年可能情况不会好转，甚至会更加严峻。这些数据不展开讲了，可以看到GDP的增长和前后的比较。

　　第二，监管政策趋严，这个大家都深有体会。2014年，一行三会出台了《关于规范金融机构同业业务的通知》，要求将同业业务纳入统一授信，计算资本和拨备，从而限制了同业业务的规模；2016 年，央行推出宏观审慎评估体系（MPA），加强资本约束，让银行从规模扩张型向资本集约型转变；2018年1月13日，银监会印发《关于进一步深化整治银行业市场乱象的通知》（银监发〔2018〕4号），决定进一步深化整治银行业市场乱象，监管力度全面升级，接连出台委托贷款新规、资管新规、大额风险暴露新规、流动性新规等；2018年央行等 4 部门联合发布《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》，破刚兑，规范表外业务，资产回表需要存款支持，结构性存款大行其道；2019年10月银保监会制定并发布《关于进一步规范商业银行结构性存款业务的通知》，要求具备普通类衍生产品交易业务资格（大量中小银行不具备），纳入表内核算，计提资本和拨备，监管规范的业务越来越多，监管的范围越来越大，当然还有一些其他的监管要求。

　　第三，处罚的力度在增强。前段时间，广东银监局最近对一家股份银行业务只赚了1000多块钱，罚了100多万，为什么？违规给关系人放款，当然其中还有种种原因。总体的数量来看，对城商行、农商行、中小银行来看都有上升的趋势，2019上半年，银保监会对银行罚单965张，同比增长9.29%；个人罚单1458张，同比增长107%。

　　第四，中小银行资本充足率压力较大，虽有政策支持，但实际资本补充难度大。过往银行规模扩张速度较快，2017年以来的严监管环境下，银行面临非标转标、表外回表的压力，资本金加速消耗，为拓展银行资本金补充渠道，2018年3月，银监会发布《关于进一步支持商业银行资本工具创新的意见》，鼓励银行发行新型资本补充债券。2019年7月，发布实施《关于商业银行发行优先股补充一级资本的指导意见》，松绑非上市银行其他一级资本补充渠道。目前来看，中小银行特别是城商行资本充足率最低，亟需补充资本，但是2019年来，仅有国有银行和股份制银行成功发行永续债，金额高达4550亿元，中小银行资本补充难度大。

　　第五，流动性整体合理充裕，但流动性结构性分层现象依然存在。关于流动性，美联储这几天又下调了基准利率，有六个国家央行跟进，但是我们要不要跟进是个问号，我们可以用不同的方式来应对。央行目前实施稳健的货币政策，保持流动性合理充裕和市场利率水平合理稳定。受包商银行事件影响，同业打破刚兑，中小银行同业融资难度明显加大，造成货币传导机制不畅通，中小银行一度存在流动性压力，央行通过定向降准、增加再贴现和SLF额度、CRMW、TMLF等手段缓解了中小银行流动性问题，但当前R007最高利率仍大幅高于R007加权平均利率，说明银行与非银、大型银行与中小银行流动性分层现象依然存在。

　　第六，资金面宽松使资产收益率下降，挤压银行利润空间，倒逼提升风险偏好，但市场违约情况不减。从公开市场数据来看，2019年9月份企业债、公司债、中票、短融加权平均发行利率分别同比下降145BP、85BP、131BP、87BP，其中优质资产抢夺更加激烈；2019年前三季度共有149只债券违约，违约余额1075亿元、新增违约主体28家，同比增长65%、20%、33%。。

　　第七，不良贷款率绝对值较高，且有上升趋势，拨备覆盖率接近甚至突破监管红线。中小银行不良率较高，对盈利水平、贷款拨备、资本充足水平都带来较大压力：2017年末、2018年末及2019年6月末，农村商业银行的不良贷款率  3.16%、3.96%和3.95%；城市商业银行的不良贷款率1.52%、1.79%和2.30%。2019年6月末城商行拨备覆盖率149%，农商行拨备覆盖率131%，已接近甚至突破监管红线。

　　第八，金融科技公司迅速发展，挤压生存空间。科技是必不可少的，大家看一下这个图，基本上我们的金融发展都是科技发展史，从最早的电话银行到移动终端都是这样。以ABCD为代表的科技手段极大改变金融业务模式，冲击原有生态，未来随着金融科技的发展，甚至可能进一步改变金融生态。

　　第九，部分中小银行公司治理不完善，基础建设薄弱，特别是一些不发达地区的中小银行。同时，个别地方政府存在给银行正常经营的不合适干预，过分的指导。

　　第十，民营银行的设立，金融对外开放，竞争压力增加。竞争者多了，也值得关注，比如目前已成立了18家民营银行，注册资本496亿元，金融对外开放，经营范围扩展，时间提前。

　　一、中小银行风险管理的“优术”

　　那么，中小银行风险管理如何“优术”应对？有五个方面建议：

　　一是顺应国家及监管政策，坚持服务实体经济，助力高质量发展

　　风险管理，从审批开始到不良资产，应该是参与战略的制定，创新战略的推动，企业文化的引导，做这些干预。我们要考虑拥抱监管，理解监管政策。我们要搞清楚金融科技对我们风险管理筛选怎么做？这都是我们要考虑的。如果不理解监管政策，学习监管政策，做好监管沟通，自己的业务都没有办法好好开展。只有顺应国家政策，以服务实体经济为出发点，找准市场定位，转变经营思路，扬长避短，才能发挥中小银行的经营灵活性；同时，调整信贷结构，把握贷款节奏，加强信用风险、流动性风险和操作风险管理。

　　二是拥抱金融科技，以开放的心态接受变革

　　金融科技是国家战略支持方向，以及未来发展趋势。2019年8月，央行发布《金融科技（Fintech）发展规划（2019—2021年）》，对未来3年的金融科技工作做出了顶层设计，这个文件非常重要，直接导致金融科技的加大投入，金融科技在风险管理方面的作用，一个是前端的营销，对我们是很大的一块影响。还有一个金融科技的技术比较清楚，比如说大数据。这里想说一下搞金融科技对我们的风险波动是加大了，而不是减少了。比如用金融科技量化手段做投资，可能由于投资策略设置的同质化，极端情况下就造成了市场波动的加大。

　　三是强化合作，以合作共享的心态接受新挑战

　　合作可以分为对不同对象，在不同维度，合作要以资源互补的心态，共谋发展。

　　四是未雨绸缪，练好内功，合规底线，从容应对：风险管理的“不变”

　　根据各金融机构现状，我们可以分两块来谈：风险管理那些需要变，那些可以不变。目前大家挑战很大，机遇也很大；人才很缺，资金有限，风险管理压力也很大，怎么搞好不变和应该持续夯实的东西？首先，还是老套路，把风险管理的基础搞扎实；要结合新的环境，考虑应对新的风险，要考虑到客户不断提升的期望。风险管理部门的客户既有外部客户；同时，业务前台也是我们的客户，包括对公、零售等，他们对风险管理工作的期望值越来越大。

　　其次，制度流程要不断的完善这些流程，要全覆盖。我们要年年梳理，要把它梳理透。

　　再次，还有数据系统，基本的系统大家要有，数据治理工作要精细，客户的数据不要一调出来，组织代码出现两个，那就不好了。

　　最后，机构的考核和文化工作。绩效考核管理既要对业务负责，也是对风险管理人员的权力行使负责。风险管理工作面临的最大挑战之一就是其绩效难以衡量。这和前台业务部门业绩的直观性形成鲜明对比。这是由风险管理工作的独特性质决定的，尤其是其事前性、全局和整体性、长期性和基础性等特点。考核和激励文化要相融，要有统一的风险文化和认识。有人认为金融机构的文化是监管催生的，但我们认为良好和稳健的机构文化应该是自我内生的。

　　五是有风险并不等于有难以为继：风险管理应对要有五个“变”

　　第一个变是风险管理内外约束条件，一系列内外部约束条件下求解的过程，即在经济运行环境、市场竞争、行业监管等外部因素，以及银行发展战略、治理结构、股东风险偏好和回报预期等内部因素的约束下，追求股东回报和经济效益最大化的过程。但是，风险管理也存在一系列内外部约束条件：经济金融形势变化、业务发展和经营转型、外部监管要求、风险管理发展趋势。

　　第二个变是风险管理针对性和有效性，在国家加快经济发展方式转变，产业结构长期优化调整，加强房地产市场调控力度，加大地方政府融资平台清理规范的背景下，融资平台、房地产、产能过剩行业贷款的信用风险尤为突出，重点集中度风险管控，强化贷后日常管理，完善风险缓释措施，防止资产质量下降。很多东西我们做的两张皮，包括我们投入在科技上的评分卡，模型，一定要有针对性，包括针对性的缓释，针对性的风险集中度和规范。

　　第三个要变的就是风险管理一定要对经济转型加以保障和促进。从最近了解到的几个情况看，这个给中小银行风险管理带来了新的要求，包括对管理工具和人才都带来了挑战。转型期更应按价值（链）创造为导向做主动的风险管理。主动风险管理要根据深入的行业研究提前布局，从而输入并影响到公司整体战略和业务策略调整。如何做主动的风险管理？中台风险管理如何创造价值？特别是在新常态下。传统做法是战略规划选行业，业务选客户报方案，风险管理做评审，并在项目出险后催收保全。前中台往往对单一具体项目激烈交锋，互不配合、互不信任，其核心本质上是对公司战略及风险的认知不同造成的。如果按照价值创造的角度，中台可以协助前台，提前做行业和产品研究；行业研究可以重点关注国家产业政策调整，跟随趋势，并具体研究行业中具体的代表企业的商业模式、风险特征，年度行业风险政策解决的是“去哪”和“准入”的问题，前线及中台就可以实现按图营销和按图风险管理。产品研究，重点关注如企业证券化等复杂交易结构，按照融资亦融智的思路，针对行业中具体目标客群的需求，以客户为中心，量身订做金融方案，同时输出标准化的交易结构、风控措施及合同文本，并指导前线业务营销，解决“如何到达（客户）”的问题。通过这种实践，中台有效地嵌入公司战略规划、业务策略制定、产品创设和前期大客户营销等各个前置环节，前中台实现了有机结合，有效地防范了风险。我们曾经总结出来五到六个转变，比如要注重平衡资本和收益的关系，要注重客户意识，要有前瞻性的战略合作意识等。

　　第四个风险管理的变是要精细化。竞争日趋激烈，金融产品不断创新，各种风险相互交织，风险复杂程度不断增加，风险管理方法、技术和手段也在不断改进和发展。掌握风险管理的先进技术，不断提升风险管理精细化、科学化水平；先进的风险管理工具不仅提高风险管理精细化程度，而且创造效益，创造价值。应注重适应国内外风险管理的发展趋势，结合自身管理现状及业务实际需求，继续开发和推广应用先进的风险计量工具和方法，实现风险管理方法从政策管理、授权管理和经验管理，逐步向科学化、数量化、系统化和精细化转变。

　　最后一个就是合规的变，以案件治理为突破口，加大预防操作风险工作的力度。外部诈骗案件带来风险加大，如以“假权证、假报表、假按揭、假注资”等形式骗取银行资金；票据业务、个人按揭贷款业务、现金业务以及信用卡业务案件防控尤其需关注。信贷增速由快速转为平稳期间，各类案件可能重新抬头，对案件专项治理工作和风险排查工作常抓不懈，落实长效激励约束机制，文化建设。现在合规的风险隐藏性越来越大，很多东西有它的环境性，但是最重要的是我们很多工作没有做到前瞻性。如何合规风险管理？归纳为三句话就是“上医治未病，中医治欲病，下医治已病。” 据史料记载，有个关于古代名医扁鹊论医术的故事。有一次，魏文王问扁鹊：“你们家兄弟三人，哪一个医术最高？”扁鹊回答：“长兄最高，仲兄次之，我最差。”魏文王接着问：“为什么？你能说明白一些吗？”扁鹊回答说：“我长兄治病，是在病症还未表现之时就把病治好了，所以他的医术只有我们家人才知道，他的名气根本传不出去。我仲兄治病，是在病情初起时就把病人治好了，一般人以为病人得的只是小病，所以他的名气也不大，只有本地人才知道。我扁鹊治病，是在病情严重后才治，别人见我割肉切骨，动作颇大，就认为我医术很高明，我也因此而闻名于天下。其实，比起我长兄与仲兄来，我的医术是最差的。”最好的风险管理是预防，其次是能在风险出现前预见到并采取措施，风险暴露后再处置排最后。中小银行一定要在预防方面多下功夫才能做好工作。

　　总而言之，中小银行面临的困难前所未有。但是，我们认为，在这个动荡和充满挑战的时代最大的危险和挑战不是动荡本身，而是大家仍然延用过去的逻辑做事。

　　我就讲这么多，谢谢大家！祝大会圆满成功！

责任编辑：张缘成