作者：宋涵
出品：全球财说
银行系险企高层人事变动再现，执掌工银安盛人寿4年有余的马健因工作变动卸任董事长职务，其掌印期间净利增速相对平稳。
然第三季度公司业绩一改往日稳健走势，净利急转直下由盈转亏。在“偿二代二期”政策影响下，尽管公司早有准备，抢在第一季度发行50亿资本补充债券，公司偿付能力依旧承压未有明显好转。
01
银行系人身险企频现“换人潮”
12月初，工银安盛人寿发布重要人事变动公告。
公告称，接到股东方中国工商银行股份有限公司的通知，马健因工作变动原因，不再担任工银安盛人寿董事长、执行董事职务。并透露马健已于11月18日向董事会递交了书面辞呈。
工银安盛人寿方表示，根据相关法律法规和公司章程的规定，马健的辞任自辞呈送达董事会之日起生效。
伴随马健辞任，工银安盛人寿董事长进入空缺状态，目前还未有“新帅”履职迹象。
工银安盛人寿为中外合资公司，目前由四方股东构成，股东背景阵容豪华。
包括中国工商银行股份有限公司持股60%；安盛中国公司持股27.5%；五矿资本控股有限公司持股10%；中国五矿集团有限公司持股2.5%。
马健正是来自公司大股东中国工商银行阵营，且在工商银行系统任职多年。
据公开资料显示，马健自1981年进入金融系统工作，1984年加入中国工商银行，历任从基层网点、支行、分行至工总行各个层级的管理工作，工作范围涵盖了个人金融、银行卡、计划财务、运行管理以及内部审计等多个领域。2012年5月，任工商银行总行私人银行部党委书记、总经理，负责工商银行海内外私人银行业务发展。
2018年3月马健担任工银安盛人寿党委书记，1个月后接替孙持平任工银安盛人寿董事长、执行董事职务。2019年7月起同时担任工银安盛资产管理有限公司董事长。
事实上，不仅工银安盛人寿高层变动，从2021年起，银行系人身险公司频现“换人潮”。
今年8月，在交银人寿原董事长张宏良辞职一个多月后，新任董事长王庆艳的任职资格获批。值得一提的是，2021年9月交银人寿刚迎来新任总经理高军。
今年6月，韩广岳担任中邮人寿董事长。同年1月，李学军出任中邮人寿总经理任职资格获批。
2021年12月，招商信诺人寿常颖被任命为公司总经理兼首席执行官，接替同年6月辞任的原总经理赖军。2021年10月，招商信诺人寿董事长发生变更。王小青接替因工作变动辞职的原董事长刘辉，成为公司董事、董事长。
值得注意的是，2021年2月份刘辉才接替刘建军出任公司董事长，任职还未满一年。
2021年9月，总经理空缺2年之久的农银人寿纳新，梅励总经理任职资格获批。
2021年8月，继原总经理杨勃离任一年有余，中银三星人寿崔大杰新任总经理任职资格被核准。
2021年中荷人寿董事长、总经理双双发生变更。7月，中荷人寿王健董事长任职资格被核准。2月，中荷人寿杨勇艇总经理任职资格获批。
2021年4月，建信人寿丁慧总裁任职资格获批。
02
业绩“变脸”——净利由盈转亏
工银安盛人寿成立于2012年，经营范围涵盖人寿保险、健康保险和意外伤害保险等保险业务，及前述业务的再保险业务。
马健执掌下的工银安盛人寿，净利增速相对稳定。2018-2021年，公司净利同比增长11.85%、40.92%、27.69%、34.75%。
然而，大环境影响下，公司第三季度业绩“脱离”原来顺风顺水的轨道，业绩出现下滑。
因寿险行业依旧处于深度调整期，受疫情、代理人规模等多重因素影响，寿险保费增长依旧承压。工银安盛人寿虽得益于银保渠道先发优势，保费规模依旧保持增长态势，但在权益市场震动下，投资收益下滑成了掣肘净利增长的关键因素。
前三季度公司投资收益指标下滑。尤其，净资产收益率和总资产收益率双双下探破0，依次为-2.57%、-0.18%。投资收益率为3.08%，综合投资收益率为1.43%。
前三季度公司累计实现保险业务收入418.11亿元，同比微增2.78%；公司净利累计亏损4.65亿元。
分季度来看，公司规模保费增速却呈现下滑趋势，尤其第三季度降为个位数。第一季度至第三季度公司规模保费同比增速分别为64.65%、37.98%、2.77%。
值得注意的是，由于第三季度单季净利大幅下滑致使公司前三季度净利由盈转亏。具体来看，第一季度至第三季度公司净利分别为1.51亿元、1.27亿元、-7.43亿元。
《全球财说》发现工银安盛人寿退保率呈季度递增。公司前三季度的综合退保率分别为2.08%、3.64%、4.03%。
第三季度偿付能力报告显示，工银安盛人寿财富盈门年金保险产品从退保金额到综合退保率来讲，都是较高的。这款产品年度累计退保规模达69.16亿元，年度累计综合退保率达66.64%。
从偿付能力方面来看，第3季度公司偿付能力较二季度末有所下降，远不及行业平均水平。
具体来看，公司核心偿付能力充足率为107%，环比上季度下滑16个百分点；综合偿付能力充足率为168%，环比上季度下滑17个百分点。
报告称，下降的主要原因是权益市场波动较为剧烈，同时准备金评估曲线下降，叠加资本分级上限影响，使得公司偿付能力充足率下降。
预测下一季度公司偿付能力会继续下滑。核心偿付能力充足率在本季度基础上下滑11个百分点至96%；综合偿付能力充足率在本季度基础上下滑15个百分点。
而根据银保监披露的第三季度偿付能力信息显示，纳入会议审议的181家保险公司平均综合偿付能力充足率为212%，平均核心偿付能力充足率为139.7%。人身险公司的平均综合偿付能力充足率为204%，平均核心偿付能力充足率为123.8%。
不难看出，公司偿付能力水平与行业仍存较大差距。
值得注意的是，早在第一季度工银安盛人寿就在银行间市场发行了50亿元规模的资本补充债券。
责任编辑：宋源珺
VIP课程推荐
APP专享直播
热门推荐
收起
24小时滚动播报最新的财经资讯和视频，更多粉丝福利扫描二维码关注（sinafinance）
