除草剂淡旺季分析_新浪财经

原标题：除草剂淡旺季分析来源：卓创资讯

导语：近年来，国家对于百草枯进行专项整治力度不断加强。9月25日，农业农村部再次发布通知，要求严格落实百草枯监管措施，持续深入推进专项整治工作。近年来，百草枯专项整治取得明显成效，但是一些地区仍存在着非法添加百草枯、违规经营百草枯现象。要加强对敌草快、草甘膦、草铵膦等灭生性除草剂产品的监督抽查，重点抽查是否非法添加了百草枯隐性成分，坚决依法打击非法添加百草枯隐性成分的行为。中国农药市场中，除草剂是第一大品种，是农药治理的重中之重。本次出台的治理措施是前期政策的延续，并在此基础上加大了力度。本文尝试从国内农药市场，特别是除草剂领域，探讨一下目前发展状况。

一．主要品种供需概况

中国农药产量主要集中在华东、华北、华中、西南地区，随着环境治理及安全监管力度加大，自2018年开始向西北、东北地区转移，东北、西北地区产量贡献率呈现增加趋势。具体产品来看，除草剂产量居于首位，主要包括草甘膦、百草枯、草铵膦、乙草胺等。其次为杀虫剂和杀菌剂。

草甘膦在1971年由孟山都研制成功，这种原药在中国也已经有40年左右的历史，随着2000年孟山都的专利过期，草甘膦进入了快速发展的阶段。作为一个广谱型、性价比高、灭生性的原药，草甘膦占据除草剂的半壁江山。由于2018年草甘膦生产企业盈利较为可观，在雄厚的资金支撑下，草甘膦生产企业开工劲头较足，因此2019年草甘膦产量有所增加，产量在53.96万吨，同比增幅5.16%。2020年草甘膦未有新增产能，但卓创资讯将继续从中国草甘膦总产能中剔除生产装置停工已经到达2年甚至2年以上的企业，预计2020年中国草甘膦总产能在74.2万吨，总产量在51万吨。

近几年随着欧洲以及东南亚等部分国家以及地区的限量或禁用草甘膦，草甘膦市场供需结构在不断调整，但短时间内难以寻找到一种原药来撼动草甘膦的地位。

草铵膦属广谱触杀型除草剂，内吸作用不强，与草甘膦杀根不同，草铵膦先杀叶，通过植物蒸腾作用可以在植物木质部进行传导，其速效性间于百草枯和草甘膦之间。草铵膦具有杀草谱广、低毒、活性高和环境相容性好等特点，其发挥活性作用的速度比百草枯慢而优于草甘膦。目前成为与草甘膦和百草枯并存的非选择性除草剂，应用前景广阔。因具有除草谱广、除顽固杂草效果好、目前未有抗药性产生的特点，其在同类非选择性除草剂中脱颖而出，规模快速提升。

2017-2019年草铵膦产能增加之势有所放缓，但与其他原药产品相比，草铵膦还是一个快速发展的原药品目。2015-2019年草铵膦最低年产能0.97万吨，最高年产能3.79万吨。预计2020年中国草铵膦产能在5.09万吨。需求方面，由于杂草对草甘膦抗性增加，草甘膦与草铵膦复配的制剂提供了解决方案。加之百草枯逐渐退出历史舞台，而草铵膦是替代百草枯的有力竞争者。转基因大豆、玉米、棉花、油菜等作物推广较快，美国、巴西、阿根廷等地对于转基因作物的开放程度较高。草甘膦复配、百草枯替代、转基因作物推广，三重利好下，草铵膦下游需求量处于增加的趋势。

二．农药生产与消费特点

受农业生产季节性的影响，农药的生产和消费也呈现明显的季节性。从我国的情况看，除海南等少数地区销售旺季相对较长外，每年第一、第二季度是农药生产与销售的高峰期，第二、三季度是农药使用的高峰期。除上述季节之外的时间一般为农药需求淡季，农药生产企业以回款和冬储生产为主。

产品月份淡旺季分析除草剂1-2月份原药、制剂均处于销售淡季3-6月份原药生产、销售旺季7-9月份原药生产淡季(企业检修季)，制剂销售旺季10-12月份原药生产旺季（冬储）、制剂生产旺季

正常情况下，春节前后物流运输以及下游采购减少，因此生产企业趁此计划进行装置例检，因此第一季度前两个月基本上为除草剂原药生产以及销售淡季。但是由于近两年各地检查比较频繁，春节期间反而是企业环保压力较小的时期，近两年企业开工明显较往年有所提升。而3月份开始一直到第二季度结束，农药原药产品进入销售以及生产旺季，其中除草剂产品最先开始，其次是杀虫剂、杀菌剂，三大类产品之间有相应的间隔时间。受环保供货不稳定影响，近两年部分下游制剂生产企业提前备货，因此原药与制剂产品同步进入销售旺季。第三季度天气炎热，部分农药产品高温之下不易存储，原药企业进行检修。但制剂产品进入销售旺季。第四季度，农药原药产品迎来国内传统的冬储季节。

三．农药物流包装情况介绍

由于农药产品形态不一，通常以液态或固态形式存在，因此应对不同农药产品需要不同的运输方式。在火运、船运、汽运三种方式中，农药企业首选公路运输。以前企业多数采取自产、自运、自销的计划经济的模式，但随着物流行业不断发展，企业逐渐将物流交付第三方运输。

由于国内小型农药企业众多，农药经营市场秩序混乱，但自从2018年新修订的《农药管理条例》及配套规章相继颁布实施后，从法律层面、行政监管层面、经营层面找准问题并制定相对应对措施，农药仓储物流状况有所改善。

2020年7月31日农业农村部与环境部联合发文，《农药包装废弃物回收处理管理办法》10月1日起正式施行。长期以来，农药包装废弃物处置方面一直缺少具有指导性和可操作性的文件规范。而农药作为农业生产的一大重要生产资料，产生的农药残留对于环境的压力问题由于受到生产主体特征的限制（小包装农药需求更大），也一直难以落实相应的有效应对措施。与2015年征求意见稿不同的是，在监及职责履行方面，该办法对监管、生产、经营主体以及社会组织机构都做出了明确划分，打通了从农药生产、流通到消费、回收的全流程，形成了较为完善的监管体系，并对回收环节的管理及技术提升上持鼓励态度，更加强调了农药包装的闭环流通处理原则。

四．未来行业发展需要面对几个问题

1.原药品质需要提升

农药行业是一个市场化程度相对较高的行业，不同类型、规模的企业都可以参与到行业竞争中来。正是因为农药生产企业众多，规模普遍偏小，呈现多而分散、技术水平和产品质量参差不齐等特点，导致农药行业产业集中度相对较低，行业相对公平的竞争得不到保障及良好的运作。随着国内环境治理持续深入，农药行业经营壁垒提高，行业整合加速，优势龙头正通过并购整合加速成长。但资质、资金、技术是该行业提升品质的三大壁垒。

中国农药行业实行准入制，开办农药生产企业必须取得农药定点生产企业资质。 “三废”治理技术越来越复杂，费用投入越来越大，只有各项标准达标的企业才能进入农药行业。另外，农药生产经营中涉及到部分危险化学品，对农药企业安全生产管理水平要求高，只有取得安全生产许可证的企业才能从事农药生产与经营。

农药及制剂属于高附加值产品，一个农药品种的成功，离不开农药制剂的创新。而制剂的技术创新关键在于新剂型开发和加工技术研究。行业整合加速以及环境压力加大，中国农药行业集中度将逐渐提高，这将有利于企业增加研发投入，促进技术创新能力的不断提高。此研究过程不仅需要时间的沉淀，更需要资本的注入，所以经营者资金壁垒较大。

技术壁垒主要是新药创制和产业化的壁垒，这一壁垒已经成为跨国农药企业形成并保持其在该领域竞争优势的核心要素，生产环节中工艺技术的突破和优化成为后专利时代农药生产企业的核心竞争力。

对于各项指标要求较高的外贸订单来说，原药的含量、杂质也是客户考虑的关键因素之一，对于长期合作的供应商来说，对原药品质进行提升也是他们当前的迫切需求。

2.原药供应能力下降

自2016年开始，各个层级的督察小组频频亮相，不同时间、不同批次的入驻全国各个省份，农药企业相对集中的化工园区停限产频繁，原药供应能力下降。化工行业大气污染治理力度不断加大，原药生产企业开工形势不稳，货源供应的稳定性及持续性是制剂企业采购时的首选考虑因素。如遇生产企业突发状况或企业所在园区停限产，将严重影响订单的交付时间。

3.出口方面

东南亚、欧盟、美洲以及拉美地区农药管理政策不断调整，环境、安全方面的保障不断提高，部分农药产品限用及禁用领域扩大，中短期对中国农药出口方面极其不利。

2019年越南已明确禁用草甘膦，加之国际贸易形势的波动，今年整体需求量窄幅缩减，总需求量在49.02万吨，较2018年微跌4.41%。随着公众环境保护意识提升，草甘膦用量将呈萎缩态势。其次是安全问题，目前越来越多的地区反应草甘膦对人体存在潜在的危害，这也导致草甘膦在南美地区的用量逐渐萎缩。欧洲、东南亚地区部分国家以及地区限量甚至禁用草甘膦原药，整体需求量窄幅缩减。预计2020年草甘膦需求情况延续偏弱整理态势，总需求量在49.64万吨。

4.竞争形势分析及预测

(1)现有农药企业间的竞争。农药各产品之间的更新换代及生产工艺方面。新型的农药产品附加值高、利润高、效果好，但价格竞争力差。工艺技术水平越高，生产的农药产品质量越好，成本越低，竞争也就越激烈。例如草铵膦作为灭生性除草剂是替代百草枯的理想产品，各生产企业工艺水平参差不齐，成本及价格竞争力存在不同，但是随着企业工艺的不断革新，草铵膦的工艺成熟度以及性价比优势越来越凸显。其次是企业的生产规模，中国农药企业有500家左右，上市公司企业的数量约占15.00%左右。农药是国家统一标准商品，农药企业之间的竞争主要是通过采用大型的生产装置进行规模生产，降低能耗、设备分摊、管理、人力资源、财务等成本。最后是国家对农药产业的相关政策。中国农药产业的发展取决于国家宏观经济的发展情况，经济的增长将会拉动农药需求的增加，给农药企业带来机会，同时国家对环境、安全方面的治理也影响农药企业间的竞争程度。

(2)潜在新进入者的威胁。主要是由于农药行业利润相对丰厚，新进入者会带来生产能力的扩大，带来对市场占有率的需求，必然会引起现有企业的激烈竞争，使产品价格下跌，营销成本升高，从而导致行业的获利能力下降。农药行业是一个相对资本密集型行业，同时还是一个技术密集型的行业，这在很大程度上限制了对农药行业有兴趣的企业的进入。但受利润丰厚的诱惑，部分小型企业隐性存在，对农药市场行情影响较大，随着农药行业监管力度的深入，后期农药行业的进入壁垒将会继续提高。

(3)供应商议价能力。对于农药行业来说，供应商主要分三类。一类是农药生产和服务设备的维护、修理及备件的供应商，这类成本在农药总成本中仅占10%-15%，因此这一类的供应商影响有限。第二类供应商是原料及中间体供应商，原料成本占农药总成本的50%左右，农药的主要原料为石油下游产品，除某些产品的特殊原料供大于求，随着资源的短缺现象的日趋严重以及运输成本的上升，这类供应商的影响会有变大的趋势，尤其是农药中间体供应商产能释放受限，供应极不稳定，大大增加了供应商的议价能力。第三类是能源，能源成本消耗一般占农药成本的10%-20%，是农药成本比重中仅次于原材料的一项，能源成本以蒸汽和电力为主，部分农药企业有配套及备用设施，所以此方面影响也十分有限。综合来看，正常情况下，农药供应商的讨价还价能力也相对较弱。

(4)购买者的议价能力。农药购买者的议价能力主要来自对农药质量、价格、交货期的要求，随着农药行业服务的提升，购买者对售后服务、付款条件等要求有所增加。中国农药市场以代销为主，农资代理公司对农药的买方来说选择的自由度较大，各农药企业为扩大市场份额，往往打价格战，导致行业的利润大幅下降，所以农药行业买方(代理商)威胁比较大。

(5)替代产品的分析。对于农药行业来说，替代品主要是“药肥”行业的兴起。但对于药肥的概念，国家及省、市并没有完全的定义，在政策、法规方面不具备统一性，短期缺乏竞争力，因此农药替代品的威胁比较低。

结论：在全球化时代，基于国家竞争力提高、行业合理布局等原因，会不断地调整行业结构，因此农药行业环境也会随着社会发展而变化。中国农药行业通过不断地并购重组，引导农药行业持续健康发展，已经形成了一批行业龙头企业。同时行业内领先企业也抓住市场机会通过并购重组实现进一步发展。但是农药企业数量多、规模参差不齐的问题是一个长期面临的问题，部分农药产品存在同质化问题。

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