财达证券50亿定增过期发行公司债“解渴” 投资收益减少9531万首季营收净利双降|财达证券_新浪财经

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　　长江商报消息 ●长江商报记者徐佳

　　严监管下，上市券商再融资更为审慎。

　　日前，财达证券（600906.SH）公告，公司向特定对象发行股票决议有效期满自动失效。南京证券（601990.SH）也宣布，延长公司向特定对象发行A股股票股东大会决议及相关授权有效期。

　　按照计划，财达证券原本拟定增募资50亿元，分别投入到财富管理、证券投资等七大领域。

　　长江商报记者注意到，尽管定增未能成行，但财达证券的40亿规模公司债券发行申请在上月获得证监会批复，资本金补充脚步并未停歇。

　　截至2023年末，A股已披露相关数据的45家上市券商中，财达证券的净资本108.84亿元，排在第40位。

　　而受市场波动等因素影响，原本在2023年因自营业务收入大涨使得业绩增速跑赢同行的财达证券，一季度营收净利双降。

　　2024年一季度，财达证券实现营业收入4.31亿元，同比减少31.25%；净利润1.11亿元，同比减少45.13%。报告期内，财达证券的投资收益、公允价值变动收益分别为1.13亿元、-27.02万元，同比减少9531.28万元、1.84亿元。

　　上市券商股权融资热度依旧较低

　　推进近一年半时间，财达证券定增折戟。

　　日前，财达证券公告，公司/向特定对象发行股票决议有效期满自动失效。该事项不会对公司的正常经营活动造成重大影响。

　　长江商报记者注意到，早在2022年12月末，财达证券就推出定增预案，这也是公司自2021年4月完成IPO之后，首次在A股推出再融资计划。

　　根据定增预案，财达证券原本计划发行A股股票数量不超过9亿股，募集资金总额不超过50亿元，扣除发行费用后拟全部用于增加公司资本金，具体投向融资融券业务、证券自营业务、偿还债务及补充营运资金。

　　此后，为了响应证监会关于证券公司“必须聚焦主责主业，树牢合规风控意识，坚持稳健经营，走资本节约型、高质量发展的新路，发挥好资本市场‘看门人’作用”的倡导，2023年5月，财达证券细化定增募资用途，将资金投向扩充至财富管理、证券投资、投资银行、资产管理、私募股权及另类投资、信息技术及合规风控、偿还债务及补充营运资金等七大方面。

　　2023年6月，财达证券股东大会审核通过了公司拟向特定对象发行A股股票的相关议案，本次向特定对象发行A股股票的相关决议自该次股东大会审议通过之日起十二个月内有效。而未等到监管部门批复，上述股东大会决议有限期满，财达证券50亿定增还是未能成行。

　　事实上，与往年频繁的再融资景象不同，近两年来，随着监管趋严，券商再融资节奏已明显放缓。

　　除了上述证监会倡导之外，去年8月，证监会还提出，对于金融行业上市公司或者其他行业大市值上市公司的大额再融资，实施预沟通机制，关注融资必要性和发行时机。今年5月，证监会修订发布《关于加强上市证券公司监管的规定》，进一步强化了对上市券商的监管力度。

　　在此背景下，除了调整方案后仍到期失效的财达证券之外，中金公司、浙商证券等定增亦到期失效，华鑫股份（华鑫证券母公司）、中原证券、国联证券、华泰证券等主动中止或终止再融资，近期南京证券也主动申请延期定增预案等股东大会决议有效期。

　　净资本108亿发行40亿公司债获批

　　股权再融资更趋审慎，上市券商仍通过发行债券等方式满足资本金需求。

　　长江商报记者注意到，就在上月，财达证券获得证监会批复，证监会同意公司向专业投资者公开发行面值总额不超过40亿元公司债券的注册申请，该批复自同意注册之日起24个月内有效。

　　今年3月，南京证券50亿元次级公司债券、中信建投200亿元公司债券发行申请获得证监会批复。

　　不过，受市场利率影响，与往年相比，今年券商发债规模有所降低。相关数据显示，截至今年6月20日，共有63家券商发行265只境内债券，规模为4713.87亿元，同比减少32%。

　　而从资本实力来看，同花顺数据显示，截至2023年末，A股已披露相关数据的45家上市券商中，财达证券的净资本108.84亿元，排在第40位。

　　作为河北国资控制下的上市券商，财达证券的主要业务、骨干团队、分支机构均位于京津冀区域内，且长期深耕河北资本市场。

　　2021年登陆资本市场之后，上市首年，财达证券的业绩达到最高峰，当期公司实现营业收入25.24亿元，同比增长23.15%；净利润6.8亿元，同比增长27.93%。

　　但受市场波动等多方面因素影响，2022年财达证券业绩大幅回落，次年止跌回升。2022年和2023年，财达证券分别实现营业收入16.44亿元、23.17亿元，同比增长-34.89%、40.96%；净利润3.03亿元、6.06亿元，同比增长-55.51%、100.1%。其中，在全行业净利润同比负增长的背景下，2023年财达证券的业绩增速跑赢行业平均。

　　年报显示，2023年，财达证券的主要业务条线中，证券经纪、证券自营、信用交易、资产管理、投资银行、期货业务分别实现营业收入7.01亿元、6.29亿元、2.97亿元、1.69亿元、2.88亿元、1.26亿元，同比增长-6.28%、1161%、-6.72%、60.66%、-11.56%、2.91%。其中，证券自营业务成为公司业绩增长的核心驱动力。

　　不过，2024年一季度，财达证券实现营业收入4.31亿元，同比减少31.25%；净利润1.11亿元，同比减少45.13%，主要为证券投资业务收入下滑。

　　一季报显示，报告期内，财达证券的投资收益、公允价值变动收益分别为1.13亿元、-27.02万元，同比减少9531.28万元、1.84亿元。