中信证券保荐臻镭科技IPO项目质量评级C级 超募比例接近100% 上市首日破发

中信证券保荐臻镭科技IPO项目质量评级C级 超募比例接近100% 上市首日破发
2023年10月31日 16:07 新浪证券

专题:券商IPO项目执业质量评级

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  (一)公司基本情况

  全称:浙江臻镭科技股份有限公司

  简称:臻镭科技

  代码:688270.SH

  IPO申报日期:2021年06月29日

  上市日期:2022年01月27日

  上市板块:科创板

  所属行业:计算机、通信和其他电子设备制造业(证监会行业2012年版)

  IPO保荐机构:中信证券

  保荐代表人:马峥,鞠宏程

  IPO承销商:中信证券

  IPO律师:北京德恒律师事务所

  IPO审计机构:天健会计师事务所(特殊普通合伙)

  (二)执业评价情况

  (1)信披情况

  要求将航芯源与铖昌科技共同承研项目的交易在关联交易中披露;技术先进性描述需完善与论证,且需适当精简首轮问询回复技术先进性对比情况,增加招股书的可读性;要求”以投资者投资需求为导向,进一步梳理招股书披露内容,应使用浅白易懂、简明扼要、逻辑清晰的披露方式”,且指出“精简、相互引证”等优化细节;需精简会计政策、会计估计的披露;需补充披露与财务会计信息相关的重大事项或重要性水平标准

  (2)监管处罚情况:不扣分

  (3)舆论监督:不扣分

  (4)上市周期:不扣分

  2022年度已上市A股企业从申报到上市的平均天数为403.6天,臻镭科技的上市周期是213天,低于整体均值。

  (5)是否多次申报:不属于,不扣分

  (6)发行费用及发行费用率

  臻镭科技承销保荐佣金率为7.49%,高于整体平均数5.19%,高于保荐人中信证券2022年度IPO承销项目平均佣金率3.27%。

  (7)上市首日表现

  上市首日跌9.18%。

  (8)上市三个月表现

  上市三个月股价跌20.81%。

  (9)发行市盈率

  臻镭科技的发行市盈率为92.63倍,行业均数49.39倍,公司高于行业88%。

  (10)实际募资比例

  预计募资8.58亿元,实际募资16.90亿元,超募比例为97%。

  (11)上市后短期业绩表现

  2022年,公司营业总收入、营业利润、归母净利润较上一年度同比上升27.28%、10.35%、8.98%。

  (12)弃购比例与包销比例

  弃购率0.66%。

  (三)总得分情况

  臻镭科技IPO项目总得分为72.5分,分类C级。影响臻镭科技评分的负面因素是:公司信披质量待提高,发行费用率较高,股票首日破发,上市三个月股价表现较差,发行市盈率较高。这综合表明,虽然公司短期内业绩较好,但信披质量待提高,建议投资者关注其业绩表现背后的真实性。

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责任编辑:公司观察

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