陈龙：金融的价值在于服务实体经济

陈龙

　　新浪财经讯 11月5日消息，中新金融峰会“金融科技促进普惠金融发展”论坛今日在重庆举行。蚂蚁金服集团副总裁陈龙出席论坛并演讲。

　　陈龙表示，金融是服务实体经济的，一定要从这个角度抓住这个时代的机遇，它的价值在于服务实体经济。金融本质不是为了去消灭风险，而是有一个合适的机制，让合适的，有能力的人更好的去做，机制安排也很重要。

　　以下为嘉宾发言实录：

　　陈龙：大家好！我们今天讨论的话题是普惠金融，但实际上普惠金融是给大家带来了很多的希望，有很多成果，也有很多痛苦的经历。其实值得我们慢下来去仔细琢磨一下，它里面的智慧，是值得慢慢去想一想的。

　　今天分享的话题想从诺贝尔经济学奖来讲一下。三位获奖者因为探索降低全球贫困的试验方法而获奖的。

　　三个特点：第一个价值主导，他们想攻克的话题是全球的话题，如何减低全球的贫困。第二，如何找到可控的实验方法去检验实效性。很多政策其实是没有实践证据去支持的，并不知道是否有效。第三是政策方面的引导，这三个是他们方法的特点，也是获奖的原因之一。

　　金融这个行业，几千年以来最核心的挑战，就是信息不对称，无法甄别风险，无法规模化，无法持续。小额信贷即便在某些地方成功，它也很难成为一个奇迹，如果没有信息的奇迹，就不会有小额信贷的奇迹。

　　如果这几位诺奖获得者做的尝试是在小规模试验里面做的，他们提出小额信贷质疑的话，中国正在发生的是大规模的数字普惠金融的奇迹，真实的在展开。

　　这样的例子有很多，中国已经成为全世界第二大经济体，中国过去十几年中已经成功的把自己转变成数字技术驱动的国家。2009年，中国的网络消费只占了社会零售的1%左右，低于世界很多国家。到两年以前，中国通过网络消费，已经占了中国社会零售大概1/4左右，已经成为中国的经济，通过数字技术的消费驱动。

　　另外，中国的移动支付，2011年中国的移动支付和美国差不多，大概100多亿美金的水平。今天，中国移动支付已经是美国的几百倍了。并不是世界上收入最高的国家，才能做应用技术最好的国家，这是发展中国家的福音。

　　中国有10个亿以上的网民，他们大部分都能够用移动支付，这是实实在在的大规模发生的奇迹，不但非常普及，而且很安全。用传统的方式刷卡，没有办法知道是谁在刷卡，现在如果用移动支付，能够很准确的知道是谁做这个支付，是不是拥有足够的钱，那么多数据的维度，大大提高风控的能力。它不但普及，而且非常便宜。中国整个支付的费率是全世界最低的之一，个人之间的转账是免费的。

　　对小微企业的支持，如果只是以淘宝平台为例，人类第一次有上千万的小微企业和创业者活跃在网上，他们一般的企业家是女性，在创业早期能够得到融资无抵押的支持。中国最好的商业银行80%的商业贷款，还是需要抵押品的，因为没有办法甄别风险，没有足够的信息。这里讲的是上千万的小微企业，在没有抵押品的情况下，得到支持。像我们的网商银行，在过去四年中，有超过两千万的小微企业提供的贷款，其中包括900万以上涉农的小微企业。

　　为什么会发生在这个时代？传统的时代，每个人会产生很多的信息，没有办法为金融机构去拿到，去甄别风险，而在今，天因为经济被数字化了，每个人、每个企业的经济行为本身在构建自己的经济体系，所以每个人既是数据的生产者，也是数据的受益者。这个时代会根本性的改变金融的方式和效率，这是发生最根本的原因。但是也有很多风险，因为这个逻辑能够理解我们看到很多成功例子和很多失败的教训。

　　两年前大家知道现金贷，市场上流行的现金贷违约率为30%-50%。好一点的金融机构在10%左右，跟实体经济做得好的，像借呗基本上可以做到1%的止损率。从支付到融资，到理财很多方面的奇迹，我们也有过很多教训。

　　一个时代也有巨大的机遇，如果往前走，有三个原则： 第一是价值导向的原则。金融是服务实体经济的，一定要从这个角度抓住这个时代的机遇，它的价值在于服务实体经济。

　　第二，风险评判的原则，金融本质不是为了去消灭风险，而是有一个合适的机制，让合适的，有能力的人更好的去做，机制安排也很重要。 第三，要根据证据去指导未来的方向，中国已经发生了很多的奇迹，也有很多教训。诺贝尔奖最重要的原则是价值导向，可控方法，证据支持。 这三个方向是一致的，可以把中国的经验学得更好，对全世界更有借鉴。 谢谢！

责任编辑：陈鑫