新浪财经上市公司研究院|财报鹰眼预警
8月30日,交控科技(19.200, -0.70, -3.52%)发布2024年半年度报告。
报告显示,公司2024年上半年营业收入为8.77亿元,同比增长16.17%;归母净利润为2096.02万元,同比下降33.41%;扣非归母净利润为436.6万元,同比下降59.88%;基本每股收益0.11元/股。
公司自2019年7月上市以来,已经现金分红5次,累计已实施现金分红为3.06亿元。
上市公司财报鹰眼预警系统分别从业绩质量、盈利能力、资金压力与安全及运营效率等四大维度,对交控科技2024年半年报进行智能量化分析。
一、业绩质量层面
报告期内,公司营收为8.77亿元,同比增长16.17%;净利润为5037.03万元,同比增长15.99%;经营活动净现金流为-3.26亿元,同比下降95.9%。
从业绩整体层面看,需要重点关注:
• 归母净利润大幅下降。报告期内,归母净利润为0.2亿元,同比大幅下降33.41%。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
归母净利润(元) | 8140.76万 | 3147.49万 | 2096.02万 |
归母净利润增速 | -23.45% | -61.34% | -33.41% |
• 归母净利润增速大幅低于行业均值。报告期内,归母净利润同比下降33.41%,低于行业均值-8.4%,偏离行业度超过50%。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
归母净利润(元) | 8140.76万 | 3147.49万 | 2096.02万 |
归母净利润增速 | -23.45% | -61.34% | -33.41% |
归母净利润增速行业均值 | -10.67% | 7.47% | -8.4% |
• 扣非归母净利润大幅下降。报告期内,扣非归母净利润为436.6万元,同比大幅下降59.89%。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
扣非归母利润(元) | 6670.32万 | 1088.35万 | 436.6万 |
扣非归母利润增速 | -29.93% | -83.68% | -59.89% |
• 扣非归母净利润增速大幅低于行业均值。报告期内,扣非归母净利润同比下降59.89%,低于行业均值-10.21%,偏离行业度超过50%。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
扣非归母利润(元) | 6670.32万 | 1088.35万 | 436.6万 |
扣非归母利润增速 | -29.93% | -83.68% | -59.89% |
扣非归母利润增速行业均值 | -15.25% | 16.02% | -10.21% |
• 净利润较为波动。近三期半年报,净利润分别为0.8亿元、0.4亿元、0.5亿元,同比变动分别为-20.66%、-47.77%、15.99%,净利润较为波动。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
净利润(元) | 8315.04万 | 4342.66万 | 5037.03万 |
净利润增速 | -20.66% | -47.77% | 15.99% |
结合经营性资产质量看,需要重点关注:
• 应收账款/营业收入高于行业均值。报告期内,应收账款/营业收入比值为184.56%,高于行业均值176.05%。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
应收账款(元) | 11.89亿 | 15.71亿 | 16.18亿 |
营业收入(元) | 9.36亿 | 7.55亿 | 8.77亿 |
应收账款/营业收入 | 127.09% | 208.14% | 184.56% |
应收账款/营业收入行业均值 | 173.88% | 172.48% | 176.05% |
结合现金流质量看,需要重点关注:
• 营业收入与经营活动净现金流变动背离。报告期内,营业收入同比增长16.17%,经营活动净现金流同比下降95.9%,营业收入与经营活动净现金流变动背离。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
营业收入(元) | 9.36亿 | 7.55亿 | 8.77亿 |
经营活动净现金流(元) | -1.69亿 | -1.66亿 | -3.26亿 |
营业收入增速 | -10.38% | -19.35% | 16.17% |
经营活动净现金流增速 | -2463.54% | 1.58% | -95.9% |
• 经营活动净现金流持续为负。报告期内,经营活动净现金流为-3.3亿元,持续三年为负数。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
经营活动净现金流(元) | -1.69亿 | -1.66亿 | -3.26亿 |
• 净利润与经营活动净现金流背离。报告期内,净利润为0.5亿元、经营活动净现金流为-3.3亿元,净利润与经营活动净现金流背离。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
经营活动净现金流(元) | -1.69亿 | -1.66亿 | -3.26亿 |
净利润(元) | 8315.04万 | 4342.66万 | 5037.03万 |
• 经营活动净现金流/净利润比值低于1。报告期内,经营活动净现金流/净利润比值为-6.464低于1,盈利质量较弱。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
经营活动净现金流(元) | -1.69亿 | -1.66亿 | -3.26亿 |
净利润(元) | 8315.04万 | 4342.66万 | 5037.03万 |
经营活动净现金流/净利润 | -2.03 | -3.83 | -6.46 |
• 经营活动净现金流/净利润比值低于行业均值。报告期内,经营活动净现金流/净利润比值-6.46低于行业均值1.02,盈利质量弱于行业水平。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
经营活动净现金流(元) | -1.69亿 | -1.66亿 | -3.26亿 |
净利润(元) | 8315.04万 | 4342.66万 | 5037.03万 |
经营活动净现金流/净利润 | -2.03 | -3.83 | -6.46 |
经营活动净现金流/净利润行业均值 | -0.81 | -0.1 | 1.02 |
• 经营活动净现金流/净利润比值持续下滑。近三期半年报,经营活动净现金流/净利润比值分别为-2.03、-3.83、-6.46,持续下滑,盈利质量呈现下滑趋势。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
经营活动净现金流(元) | -1.69亿 | -1.66亿 | -3.26亿 |
净利润(元) | 8315.04万 | 4342.66万 | 5037.03万 |
经营活动净现金流/净利润 | -2.03 | -3.83 | -6.46 |
二、盈利能力层面
报告期内,公司毛利率为32.11%,同比下降7.03%;净利率为5.75%,同比下降0.15%;净资产收益率(加权)为0.84%,同比下降34.38%。
结合公司经营端看收益,需要重点关注:
• 销售毛利率持续下降。近三期半年报,销售毛利率分别为37.28%、34.54%、32.11%,变动趋势持续下降。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
销售毛利率 | 37.28% | 34.54% | 32.11% |
销售毛利率增速 | 13.55% | -7.36% | -7.03% |
• 销售净利率持续下降。近三期半年报,销售净利率分别为8.89%,5.75%,5.75%,变动趋势持续下降。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
销售净利率 | 8.89% | 5.75% | 5.75% |
销售净利率增速 | -11.46% | -35.25% | -0.15% |
• 销售毛利率高于行业均值,存货周转率低于行业均值。报告期内,销售毛利率为32.11%高于行业均值29.58%,存货周转率为0.78次低于行业均值1.29次。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
销售毛利率 | 37.28% | 34.54% | 32.11% |
销售毛利率行业均值 | 31.96% | 31.62% | 29.58% |
存货周转率(次) | 0.75 | 0.79 | 0.78 |
存货周转率行业均值(次) | 1.42 | 1.38 | 1.29 |
• 销售毛利率高于行业均值,应收账款周转率低于行业均值。报告期内,销售毛利率为32.11%高于行业均值29.58%,应收账款周转率为0.58次低于行业均值0.78次。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
销售毛利率 | 37.28% | 34.54% | 32.11% |
销售毛利率行业均值 | 31.96% | 31.62% | 29.58% |
应收账款周转率(次) | 0.82 | 0.47 | 0.58 |
应收账款周转率行业均值(次) | 0.87 | 0.8 | 0.78 |
结合公司资产端看收益,需要重点关注:
• 净资产收益率持续下降。近三期半年报,加权平均净资产收益率分别为3.53%,1.28%,0.84%,变动趋势持续下降。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
净资产收益率 | 3.53% | 1.28% | 0.84% |
净资产收益率增速 | -55.88% | -63.74% | -34.38% |
• 净资产收益率低于行业均值。报告期内,加权平均净资产收益率为0.84%,低于行业均值1.44%。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
净资产收益率 | 3.53% | 1.28% | 0.84% |
净资产收益率行业均值 | 2.52% | 2.21% | 1.44% |
从是否存在减值风险看,需要重点关注:
• 资产减值损失/净资产比值高于行业均值。报告期内,资产减值损失/净资产比值-0.06%高于行业均值-0.3%。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
资产减值损失(元) | -38.6万 | 85.09万 | -155.47万 |
净资产(元) | 23.85亿 | 25.31亿 | 26.28亿 |
资产减值损失/净资产 | -0.02% | 0.03% | -0.06% |
资产减值损失/净资产行业均值 | -0.12% | -0.05% | -0.3% |
三、资金压力与安全层面
报告期内,公司资产负债率为51.91%,同比下降2.45%;流动比率为1.49,速动比率为1.21;总债务为1.21亿元,其中短期债务为1.21亿元,短期债务占总债务比为100%。
从财务状况整体看,需要重点关注:
• 流动比率持续下降。近三期半年报,流动比率分别为1.72,1.52,1.49,短期偿债能力趋弱。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
流动比率(倍) | 1.72 | 1.52 | 1.49 |
从短期资金压力看,需要重点关注:
• 现金比率持续下降。近三期半年报,现金比率分别为0.4、0.34、0.34,持续下降。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
现金比率 | 0.4 | 0.34 | 0.34 |
• 经营活动净现金流/流动负债比值低于行业均值。报告期内,经营活动净现金流/流动负债比值为-0.12,低于行业均值0.05。
项目 | 20211231 | 20221231 | 20231231 |
经营活动净现金流(元) | 1.9亿 | -6000.81万 | 1.93亿 |
流动负债(元) | 26.09亿 | 28.01亿 | 28.45亿 |
经营活动净现金流/流动负债 | 0.07 | -0.02 | 0.07 |
经营活动净现金流/流动负债行业均值 | 0.17 | 0.07 | 0.05 |
从资金协调性看,需要重点关注:
• CFO、CFI、CFF均为负。报告期内,经营活动净现金流、投资活动净现金流、筹资活动净现金流三者均为负,分别为-3.3亿元、-1.4亿元、-0.8亿元,需关注资金链风险。
项目 | 20240630 |
经营活动净现金流(元) | -3.26亿 |
投资活动净现金流(元) | -1.42亿 |
筹资活动净现金流(元) | -7511.97万 |
• 资本性支出持续高于经营活动净现金流入。近三期半年报,购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金分别为0.9亿元、0.6亿元、0.7亿元,公司经营活动净现金流分别-1.7亿元、-1.7亿元、-3.3亿元。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
资本性支出(元) | 9069.53万 | 6496.31万 | 7428.56万 |
经营活动净现金流(元) | -1.69亿 | -1.66亿 | -3.26亿 |
四、运营效率层面
报告期内,公司应收帐款周转率为0.58,同比增长21.8%;存货周转率为0.78,同比下降1.18%;总资产周转率为0.16,同比增长14.61%。
从经营性资产看,需要重点关注:
• 应收账款/资产总额占比持续增长。近三期半年报,应收账款/资产总额比值分别为24.07%、29.03%、29.61%,持续增长。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
应收账款(元) | 11.89亿 | 15.71亿 | 16.18亿 |
资产总额(元) | 49.4亿 | 54.09亿 | 54.64亿 |
应收账款/资产总额 | 24.07% | 29.03% | 29.61% |
从长期性资产看,需要重点关注:
• 单位固定资产收入产值逐年下降。近三期半年报,营业收入/固定资产原值比值分别为2.98、2.23、1.47,持续下降。
项目 | 20220630 | 20230630 | 20240630 |
营业收入(元) | 9.36亿 | 7.55亿 | 8.77亿 |
固定资产(元) | 3.14亿 | 3.39亿 | 5.97亿 |
营业收入/固定资产原值 | 2.98 | 2.23 | 1.47 |
点击交控科技鹰眼预警,查看最新预警详情及可视化财报预览。
新浪财经上市公司财报鹰眼预警简介:上市公司财报鹰眼预警是上市公司财报智能化专业分析系统。鹰眼预警通过聚集会计师事务所及上市公司等一大批权威的财务专家,分别从公司业绩成长、收益质量、资金压力与安全及运营效率等多个维度跟踪解读上市公司最新财报,并以图文形式提示可能存在的财务风险点。为金融机构、上市公司、监管部门等提供了专业、高效、便捷的上市公司财务风险识别及预警的技术解决方案。
鹰眼预警入口:新浪财经APP-行情-数据中心-鹰眼预警或新浪财经APP-个股行情页-财务-鹰眼预警
声明:文章内容仅供参考,不构成任何投资建议。如有疑问,请联系biz@staff.sina.com.cn。
责任编辑:小浪快报
![](http://img.t.sinajs.cn/t5/style/images/face/male_180.png)
![](http://img.t.sinajs.cn/t5/style/images/face/male_180.png)
APP专享直播
热门推荐
台媒:艺人王大陆因涉嫌逃兵役被逮捕,目前正接受侦讯 收起台媒:艺人王大陆因涉嫌逃兵役被逮捕,目前正接受侦讯
- 2025年02月18日
- 03:44
- APP专享
- 扒圈小记
154,750
美媒:拒绝向马斯克交出数据,美社保局长被撤职
- 2025年02月18日
- 05:36
- APP专享
- 扒圈小记
4,595
载近80人,加拿大一客机着陆时突发事故,机身翻覆现场升起浓烟!
- 2025年02月17日
- 22:08
- APP专享
- 北京时间
3,605
![新浪财经公众号 新浪财经公众号](http://n.sinaimg.cn/finance/72219a70/20180103/_thumb_23666.png)
24小时滚动播报最新的财经资讯和视频,更多粉丝福利扫描二维码关注(sinafinance)
投资研报 扫码订阅
股市直播
-
趋势领涨今天 11:57:34
=加入潜伏擒牛VIP,享四大顶级服务=【1】购买VIP自动加入私密小直播间!【2】每周3-5只超短金股调入调出服务,适合实时看盘的投资者!【3】每周一份高端内部绝密文章:包含近期布局、热点版块、指数预判!【4】每月2~3只高端中线金股服务!(VIP超短、中线个股均有涉足,让上班族也能跟上VIP节奏!)现月课7.5折,1288元!季课6.9折,3558元,续费季度更划算!新朋友可先月课体验!点网址,直接买,订购地址:【更多独家重磅股市观点请点击】【更多独家重磅股市观点请点击】 -
趋势领涨今天 11:56:15
中国人民银行行长潘功胜16日应邀出席由国际货币基金组织与沙特联合主办的新兴市场经济体研讨会,并作主旨发言。潘功胜指出,2024年,中国经济持续回升向好,实现了全年5%的经济增长目标。特别是去年9月下旬以来,中国政府推出了一揽子增量政策,有效提振社会信心,经济明显回升。下一步,中国政府将实施更加积极的财政政策和适度宽松的货币政策,强化宏观经济政策的逆周期调节,持续推动中国经济增长模式转型,巩固和增强经济回升向好势头。 -
趋势领涨今天 11:11:42
【《哪吒2》登顶全球动画电影票房榜】据网络平台数据,上映21天,《哪吒之魔童闹海》(即《哪吒2》)总票房(含预售及海外)已突破123.19亿元,超过《头脑特工队2》登顶全球动画电影票房榜,同时位居全球影史票房榜第8名。 -
趋势领涨今天 09:59:57
【6连板威派格(sh603956):公司未与DeepSeeK开展业务合作】威派格(sh603956)发布股票交易异常波动公告称,目前已连续六个交易日涨停,累计涨幅77.34%。公司最新市盈率为200.07倍,显著高于行业水平29.24倍。公司未与DeepSeeK开展业务合作,该事项对当前主营业务开展无实质影响。公司预计2024年出现亏损,基本面未发生变化。敬请广大投资者理性投资,注意二级市场风险。 -
数字江恩今天 09:56:57
abc结束之后,可以是宽幅震荡,为不一定是深幅回踩。这个区分可以看图上的红色通道,只要不跌破红色通道下轨,开始修复,然后构造底背离,就可以宽幅震荡。明日来说,看3300以上是否可以开始修复结构,只要没有持续性下跌,个股还没有系统性风险,今天只算是强力洗盘。 -
数字江恩今天 09:56:50
看5分钟图,今天明显的新高顶背离,是3220上涨以来第二次顶背离。本人在新高之后就把支撑更新到了3346。无论看3346还是第二个箱体低点,今天都跌破了,这代表这3140反弹的abc之c延伸段正式结束。【更多独家重磅股市观点请点击】 -
数字江恩今天 09:56:34
今天前deepseek概念、云概念和近几天上涨的ai医疗概念是重灾区,个股回踩幅度较大。银行坚挺。新能源上午拉起,下午也只是几乎收回涨幅。 -
数字江恩今天 09:56:30
A股两市今日成交6968 + 11023 = 17991 亿人民币,相比昨日缩量近1500亿。大盘今天上午缓慢冲高创出新高后,下午快速下跌,收跌31个点。个股方面,超过85%的个股收绿下跌,3220以来首次大幅下跌个股家数明显超过大幅上涨个股家数。 -
数字江恩今天 09:56:20
宽幅震荡开始 -
北京红竹今天 08:23:54
3、老三样不变任何的方向都不可以一直向上,虽然今天开始调整,但对于DS和人形机器人(sz300024)和铜缆,我还是重点看待。方向不变,但需要掌握节奏,DS目前指数还处于五分钟级别三买区间,急跌洗盘后还会有反复折腾。DS和人形机器人(sz300024),上周五就和大家说了资金已经有变化了,高位股资金出逃,但滞涨品种有资金流入。方向可以不变,但节奏可不能一根筋,一根筋的思维还炒啥股?当然了,当指数调整的时候,大部分投资者是不适合交易的,休息就是最好的交易。有多大的锅、就下多少的米。