原标题：如何防御美股9月魔咒？一图带你盘点“抗跌”实力榜 来源：华盛资讯
美股有一个九月下跌“魔咒”，华尔街的投资者可能都不陌生，历史上，这个月美股多为下跌走势，但是，鉴于三大股指今年以来的强劲趋势，这个九月可能会有所不同吗？
据CFRA首席投资策略师Sam Stovall的统计，9月是标普500指数一年中表现最糟糕的月份，自1945年以来平均跌幅为0.56%。
CFRA数据显示，历年来，标普500指数在9月只有45%的时间上涨，是12个月份中上涨几率最低的月份。
此外，数据还显示，在美国总统任职第一年，美股9月份下跌是更为严重。
以史为鉴：哪些股票在九月份最抗跌？
《投资者商业日报》对标准普尔全球市场情报和MarketSmith的数据进行分析后发现，在过去五年，在“9月最差”的标签下，工业板块是标普500指数中表现最好的板块，平均涨幅为1.3%，比排名第二的材料板块的涨幅多出两倍多。
研究还发现，在过去5年中，有12只成分股9月股价表现一直跑赢标准普尔500指数，其中5只均属于工业类股票。
Bespoke Investment Group表示，美股在9月的前三分之一时间里往往会萎靡不振，但在月中情况会有所好转，随后标普500指数往往在最后10天再次遭遇抛售。
但贝斯普克表示，8月份的走势对标普500指数今年截至8月份的走势高度敏感。糟糕的年初通常意味着更糟糕的9月。但标准普尔500指数在进入9月前上涨的几年里，情况恰恰相反。像今年一样。今年以来，标准普尔500指数上涨了20.4%。
Bespoke说，如果年初开局不利，通常意味着9月会更加艰难。但今年的情况和往常不同，年初迄今，标普500指数累计上涨了20.4%。
糟糕的年初通常意味着更糟糕的9月。但标准普尔500指数在进入9月前上涨的几年里，情况恰恰相反。像今年一样。今年以来，标准普尔500指数上涨了20.4%。
“九月魔咒”是什么？
自1950年以来，9月份道琼斯工业平均指数平均下跌0.8%，而标准普尔500指数9月份平均下跌0.5%。自1971年成立以来，纳斯达克指数在9月份的交易中平均下降了0.5%。
九月效应是一种市场反常现象，与任何特定的市场事件或新闻无关。近年来，这种影响已经消失。在过去25年中，对于标准普尔500指数来说，该指数的9月份平均月回报率约为-0.4%，而月回报率中值为正。
此外，频繁的大跌也没有像1990年以前那样经常发生在9月。一种解释是，由于投资者通过 ”预先定位 “做出反应，即在8月份抛售股票。
一些分析家认为，市场受到的负面影响可归因于季节性行为偏差，因为投资者会在夏末调整投资组合以套现。
另一个原因可能是大多数共同基金将其持有的资产变现，以弥补税收损失。另一种理论指出，夏季的几个月通常交易量不大，因为很多投资者通常会休假，在这段休整期间不会对他们的投资组合进行过多调整。
一旦进入秋季，结束休假的投资者重返工作岗位，他们就会退出原本计划出售的头寸。当这种情况发生时，市场会经历更大的抛售压力，因此，整体上出现了下跌。
此外，许多共同基金的财年会在9月份结束。基金经理们通常会在财年结束前卖出亏损头寸，这一趋势可能是9月份市场表现不佳的另一个可能的解释。
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