上半年中信保诚人寿巨亏34.41亿元泰康养老一年半亏掉此前7年业绩|险企_新浪财经

2024年已经过半，随着各家险企2024年上半年偿付能力报告的披露，行业格局的变化也逐渐显现。2024上半年，70余家寿险公司保费收入合计约19956亿元(不含瑞众人寿)。从保险业务收入的维度来看，截至2024年二季度末，中国人寿、平安人寿及太保寿险占据前三位，分别为4890亿元、3007亿元、1531.59亿元。

在已披露数据的70余家险企中，47家公司保险业务收入与去年同期相比取得正增长，占比超过65%。其中，国民养老涨幅最大，达到840.29%，中宏人寿、汇丰人寿、复星保德信、国宝人寿、国民养老5家险企保险业务收入增长超50%。

值得一提的是投资快报记者关注到62家已披露数据的寿险企业中，实现盈利的仅32家，29家亏损。其中，中邮人寿上半年净利润高达56.9亿元，同为银行系险企的中信保诚人寿却巨亏34.41亿元，排在所有已披露数据险企的最后一名。利润增长排在倒数第二的是近期负面缠身的泰康养老。2024年上半年泰康养老实现保险业务收入142.07亿元，同比下滑20.93%，净亏损14.5亿元。再加上2023年泰康养老亏损了19.7亿元，一年半的时间亏掉了此前七年的利润。

银行系险企揽收保费超2800亿元中邮人寿领跑中信保诚人寿垫底

2024年上半年10家银行系险企第二季度偿付能力报告陆续披露，上半年业绩也随之公布，合计揽收保费2848亿元人民币，同比增长16%，其中，中邮人寿保费破千亿元，成为保费收入最高的公司。多数险企在保费收入和净利润方面均较去年同期有所增长，个别公司出现亏损。

从保费数据看，上半年10家银行系险企合计实现保费收入2848亿元，同比增长约16%。其中，中邮人寿保费收入居首，为1053.54亿元，同比增长20.31%;工银安盛人寿排名第二，揽入保费307.54亿元，同比增长17.2%;建信人寿实现保费收入275.08亿元，排在第三位。

10家公司中，7家公司的保费收入保持正增长，其中农银人寿揽收保费266.82亿元，同比增长39.9%，为增速最高的公司,中荷人寿、招商信诺人寿、中银三星人寿保费同比增速均超20%。

2024年上半年中信保诚人寿实现保险业务收入169.32亿元，在所有险企中排名前20。有业内人士分析，部分公司净利率下滑主要受到实施新会计准则的影响。同时，权益市场波动，投资端受影响，也可能导致部分公司出现亏损。

从投资端来看，2024年上半年10家银行系险企综合投资收益率平均为4.49%。其中，中荷人寿以6.55%的综合投资收益率位居榜首。中邮人寿以6.06%的综合投资收益率位居第二，其总投资收益率为2.15%。在此之后的工银安盛、中银三星人寿、光大永明人寿的综合投资收益率位于4%—5%区间。中信保诚人寿投资收益率相对较低，总投资收益率为1.64%，综合投资收益率为3.84%。

泰康养老净亏损14.5亿元一年半亏掉之前七年利润

排除中信保诚人寿之外，利润增长排在倒数第二的是近期负面缠身的泰康养老。2024年上半年泰康养老实现保险业务收入142.07亿元，同比下滑20.93%，净亏损14.5亿元，去年同期净利润为1.33亿元。泰康养老已披露的历年数据显示，2016年至2022年泰康养老合计盈利21亿元(公司口径)。2023年泰康养老亏损19.7亿元，2024年仅仅半年就亏损了14.5亿元,一年半的时间亏掉了七年的利润。

截至目前数据，养老保险机构仅国民养老、国寿养老两家公司实现盈利，泰康养老、大家养老、恒安标准养老、新华养老4家公司均处于亏损状态。这也反映出在养老险新规下，养老险公司的转型困局。

2023年末，监管下发了过渡期为3年的《养老保险公司监督管理暂行办法》，过往曾成为部分养老险公司主力的短期健康险已不被允许，因此各家机构必须寻求新的业绩增长方式。

注意了!合众人寿、北大方正人寿、三峡人寿等偿付能力不达标

在体现险企经营风险的偿付能力数据上，2024年上半年有4家险企偿付能力不达标，分别是北大方正人寿、合众人寿、三峡人寿、华汇人寿。其中，北大方正人寿、三峡人寿风险综合评级已经降至D;而合众人寿、华汇人寿风险综合评级均为C且早在一季度，这四家险企风险综合评级已经降至目前的水平。

根据《保险公司偿付能力管理规定》，对于核心偿付能力充足率和综合偿付能力充足率达标，但操作风险、战略风险、声誉风险、流动性风险中某一类或某几类风险较大或严重的C类和D类保险公司，国家金融监管总局及其派出机构应根据风险成因和风险程度，采取针对性的监管措施。

从一季度披露情况来看，中国人寿是唯一的中资3A公司，但目前其二季度偿付能力报告摘要还未披露。在剩余的已披露二季度数据的险企中，有16家公司风险综合能力评级为A类，其中4家为AAA，8家为AA，4家为A。达到3A标准的4家公司分别是恒安标准、中意人寿、中英人寿、同方全球，均为合资险企。