偿付能力充足率与净利润均亮红灯安心财险将无缘互联网财险资格|财险_新浪财经

　　作为一家互联网险企，安心财险偿付能力严重不足，亏损大幅增加，未能满足互联网展业条件

　　日前，安心财产保险有限责任公司（以下简称“安心财险”）发布三季度偿付能力报告，其综合偿付能力充足率不仅为负数且持续下降，已降至-283%，风险综合评级连续三个季度被评为D类。在已公布三季度偿付能力报告的财险公司中，安心财险的综合偿付能力排名垫底。

　　安心财险自2015年成立以来，始终处于亏损状态。2016-2020年，该公司合计亏损达15.51亿元。2020年，安心财险亏损5.78亿元，亏损幅度加大，同比增加446.45%。2021年上半年，安心财险由亏转盈，净利润37.84万元，但进入三季度，该公司盈利能力再度下降，亏损0.58亿元。与此同时，安心财险在偿付能力报告中表示，目前公司现金流压力较大。

　　不达及格线

　　截止去年末，安心财险的综合偿付能力充足率为-175.83%，首次出现负数。此后，安心财险的综合偿付能力充足率一直未能转负为正，并持续恶化。安心财险今年一季度至三季度的综合偿付能力充足率分别为-209.32%、-275.15%、-283%。

　　伴随综合偿付能力充足率不断下降，安心财险的风险综合评级下跌至D类。2021年年初，银保监会正式下发《保险公司偿付能力管理规定》，根据新规要求，偿付能力监管指标扩充至3个，分别是核心偿付能力充足率≥50%、综合偿付能力充足率≥100%、风险综合评级≥B类。据了解，自去年四季度以来，安心财险连续四个季度的综合偿付能力充足率未达标。

　　今年1月，安心财险因偿付能力严重不足，被银保监会采取责令增加资本金、停止接受车险新业务、限制高管薪酬水平等监管措施。据了解，安心财险曾两次计划引进新股东增加资本金缓解现金流压力。2020年9月，安心财险曾计划引入新股东正大制药（青岛）有限公司增加资本金，增资金额为2.15亿元。若增资成功后，安心财险的注册资本将由12.85亿元变更为15亿元。2021年6月，安心财险再次开展增资计划，拟引进新股东江苏华远投资集团有限公司和威达高科技控股有限公司，上述两家公司分别增资6.1亿元、0.9亿元，该轮增资后安心财险的注册资本将由12.85亿元变更为19.85亿元。目前，安心财险上述增资计划均未获得银保监会批准。

　　根据银保监会下发的《关于加强和改进互联网财产保险业务监管有关事项的通知（征求意见稿）》（以下简称《通知》）相关规定，开展互联网财险业务的保险公司连续四个季度综合偿付能力充足率不得低于120%，核心偿付能力充足率不得低于75%，且连续四个季度风险综合评价需为B类及以上等。安心财险目前的综合偿付能力指标均不满足准入要求。

　　《通知》还指出，不符合本通知条件的保险公司，不得开展互联网财产保险业务，不得在保险公司、保险中介机构的自营网络平台及其他互联网平台公开展示产品投保链接或直接指向其投保链接。

　　IPG中国首席经济学家柏文喜向《中国科技投资》记者表示，安心财险目前偿付能力指标未能满足开展互联网保险业务的监管要求，作为一家互联网财险公司，安心财险若不能在互联网进行展业，只能转向线下经营。但线下经营的成本太高，又是互联网财险公司无法承受的。如果转型不顺或者不能通过整改与增加核心资本来恢复线上经营，则面临着被银保监会接管、被其他财险公司合并的情况，乃至破产清算都未必不可能。

　　北京律师协会保险专业委员李滨亦告诉记者，“很多保险公司在发展初期的注册资本都不高，仅达到保险公司成立的条件。随着业务规模的扩大，保险公司则需增加资本金来保障正常的经营活动，这也是监管部门对保险公司的偿付能力进行监管的原因之一。安心财险目前的偿付能力是不能支撑其开展经营性业务及保险业务，该公司目前只能找股东进行增资以增加注册资本。”

　　安心财险在三季度偿付能力报告中也表示，受资本状况影响，公司面临偿付能力、流动性方面的压力。为缓解公司现金流压力，公司已积极采取多项现金流管控措施，公司管理层将持续推进下一步增资事项，力争尽早在增资工作上取得更大进展，以期从根本上缓解公司面临的流动性压力。

　　净利润持续亏损

　　财报数据显示，2016-2019年，安心财险营业收入逐年上升，分别为0.6亿元、3.67亿元、8.35亿元、10.74亿元，2020年，公司营业收入为3.33亿元，首次出现下降。然而，安心财险的净利润却一直呈亏损状态，且亏损幅度加大。2016-2020年，安心财险的净利润分别为-0.73亿元、-2.99亿元、-4.95亿元、-1.06亿元、-5.78亿元。

*安心财险营收净利情况，根据银行年报数据制图

　　净利润下滑背后，是安心财险不断上升的赔付支出和手续费及佣金支出。2016年，安心财险的赔付支出仅为0.07亿元，到2020年已增至7.32亿元。据了解，2020年，健康险、机动车辆险、保证险、意外伤害险、家财险占据安心财险赔付支出的前五位。而手续费及佣金支出方面，2016年，安心财险该项支出为0.08亿元，到2020年已增加至3.49亿元。其中，该项支出在2019年曾飙升至9.69亿元。

　　另外，记者查看企查查数据发现，在安心财险现有的3206条法律诉讼中，机动车交通事故责任纠纷有1716条，占据诉讼总数的53.52%。此外，安心财险作为原告，涉诉金额为0.18亿元；作为被告，涉诉金额高达2.4亿元。安心财险的机动车辆险业务屡陷法律纠纷的同时，该业务的赔付支出也占据赔付总支出较大比重。

　　日前，水滴保险经纪有限公司、微医（北京）保险经纪有限公司因违规宣传保险业务被银保监会处罚，其宣传销售的产品均涉及安心财险的保险产品。值得注意的是，在去年末，银保监会消保局曾下发《关于安心财险、轻松保经纪、津投经纪、保多多经纪侵害消费者权益案例的通报》，其中指出安心财险“首月0元”等不实宣传，涉嫌违反《保险法》规定，存在欺骗投保人等行为。

　　银保监会消保局发布的《关于2021年第二季度保险消费投诉【进入黑猫投诉】情况的通报》中，安心财险的投诉量及理赔纠纷投诉量均位列财产保险公司前十榜单内。其中，安心财险的亿元保费投诉量位列财产保险公司第两位。