3月21日牛股集中营:券商研究所荐股榜

　　瑞贝卡：值得长期拥有 强烈建议增持

　　摘要：因为前期的报告中已经考虑了国内销售、化纤发原料生产对公司业绩的影响，而北美直销的开展目前还无法明确预测盈利，因此，暂时对前期的业绩预测不做修改，07、08、09年EPS至0.81元、1.22元、1.64元(未摊薄)，净利润同比增长52%，第一目标价40元，依然强烈建议增持……

　　华新水泥：立足华中的区域龙头

　　摘要：我们预计：公司07~09年分别实现主营收入46.22亿元、64.23亿元和82.24亿元，实现净利润分别达2.20亿元、2.89亿元和2.94亿元，EPS分别达0.668元、0.881元和0.896元，假定对Holcim定向增发2007年实施，则摊薄后EPS分别对应0.449元、0.592、0.603元。综合考虑相对估值和绝对估值，我们认为公司未来6～12个月合理价格为16.7~18.0元，给予“买入”投资建议……

　　中储股份：仓储物流第一家 推荐评级

　　摘要：盈利预测与估值分析对于中储这样的仓储物流企业，其丰富的资源优势是值得重视的。对土地价值重估后，每股净资产为7.18元/股，按照土地置换的不同方式进行估值，不考虑“滨海中储综合物流加工园”及与普洛斯合作的积极、长远效应，我们认为短期合理市场价格为9─11元……

　　华星化工：天然气路线合成草甘膦是关键

　　摘要：　不考虑天然气为源头合成草甘膦项目带来的可能利润增长，我们预计公司06、07、08年业绩分别为0.34、0.513、0.923元，目前股价(3月16日收盘18.23元)07年动态市盈率约36.8倍，08年动态市盈率则降至20.4倍。考虑到公司作为民营企业具有灵活的管理机制、清晰的发展战略以及未来天然气路线合成草甘膦将大幅提高公司草甘膦毛利率，我们对公司股票持长期推荐评级……

　　莱宝高科：盈利低于06年水平概率极低

　　摘要：我们推测可能存在三个买点：第一个买点是——1Q07业绩报告，阶段业绩低点明确；第二个买点是——CSTN CF的均价已经显示出改善迹象，这一买点可能在2Q07业绩报告前后出现；第三个买点——高端CSTN CF出货，或者TFT空盒试产良好，这一买点可能在4Q07出现。作为一家有发展前景的公司，我们认为莱宝高科是一家值得投资人长期关注、分享增长的价值股，鉴于目前处于等待基本面落底、尚未进入明显上升阶段的状态，因此维持当前谨慎推荐的投资评级，建议投资人战略性介入……

　　晨鸣纸业：公司的业绩摊薄符合预期

　　摘要：作为市场上唯一一家给予公司中性评级的券商，我们一直坚定认为晨鸣11倍的市盈率(按08年未摊薄业绩)反映的并不是该股被严重低估，而是其潜在的股权稀释。募集资金所建项目并不能显著提高公司未来三年的盈利水平。H股以及转债转股带来的是目前股价08年14.6-16.4倍的市盈率(摊薄后业绩)。所建项目上马后将提高公司的长期