美债暴跌引发市场大地震,美股遭抛售!有人提前押注已赚百万美元
每日经济新闻
美债暴跌,收益率上升牵一发而动全身,美国国内市场也迎来巨大挑战。
强势美元正在搅动全球市场。
国庆假期期间,美元美债轮番施压,新兴市场国家资本市场承压,股汇双杀,陷入风雨飘摇之中。
美债收益率飙升,美股遭抛售
不过,强势美元和美债收益率的飙升也对美国国内资本市场造成巨大影响。纳斯达克(19524.005, -438.36, -2.20%)指数本周累计下跌3.2%,创3月23日当周以来最大单周跌幅,包含大型科技股的纳指100跌至六周新低,本周累跌3%,为3月以来最差单周表现。
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当地时间本周五发布的美国9月非农数据远不及预期——美国劳工部表示,9月美国新增就业岗位13.4万,低于预期的18.5万人。美国9月失业率降至3.7%,创造1969年12月以来最低水平,预期3.8%,前值3.9%。然而,不及预期的非农数据和美股的下挫仍无法阻止投资者对美债的抛售。当天,10年期美债收益率涨至3.25%,为2011年5月以来最高水平,并有望实现自今年2月以来的最大单周涨幅。
每日经济新闻(微信号:nbdnews)记者注意到,因为美国国债几乎是教科书般的“无风险投资”,美国国债收益率一直被全球资金市场当做“标杆”。美债收益率走高,意味着资金的“价格”升高,钱比以前更贵了,资金的闸门将关得更紧,这对美股来说是个很坏的消息。
瑞银(33.47, -0.05, -0.15%)和高盛(625.6, -16.66, -2.59%)均表示,美债收益率的快速上涨对美股的影响比上涨本身更为重要。因此如果美债收益率迅速冲高,美股可能会再现大规模抛售。
《华尔街日报》报道称,美债收益率的走高有可能对美股构成双重威胁——10年期美债收益率作为抵押贷款、小型企业贷款以及国家和地方债券的基准,更高的借贷成本可能影响美国的经济活动。
每日经济新闻(微信号:nbdnews)记者注意到,美债收益率的飙升也恰逢一个关键时刻,这扭转了两年来美债收益率曲线趋于平缓,可能导致美国经济衰退的言论,并可能重新引发自金融危机以来一直处于“休眠状态”的通胀。如果美债收益率持续上升,将可能加剧对更激进加息的预期。

不过就目前看来,美债收益率的攀升并没有在整个美国经济体系中大幅增加通胀压力。通胀预期指标显示,美国目前通胀保持稳定,接近美联储2%的目标。
神秘资金下注10年期美债收益率冲高至3.6%
彭博报道称,美东时间周四下午,一名看跌期权的买入者对10年期美债收益率冲高至3.6%押注250万美元,合约到期时间为美联储12月会议的两天后(即12月21日)。
从这笔神秘的押注来看,已经有交易员采取实际行动,认为美债会进一步被抛售。
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这1.8万手大宗交易以9个最小价格变动单位买入,平均成交收益率约为3.19%。10月5日美国非农就业报告发布后,10年期美债收益率突破3.24%,这笔押注已经获益接近100万美元。
芝商所(CME)未平仓合约的数据显示,该笔交易是对年底前收益率显著上升的避险需求激增的体现。报道称,该笔押注可能会引发未来数日更多的类似交易。
每日经济新闻(微信号:nbdnews)记者注意到,不仅明年1月到期的期权,11月的国债看跌期权同样也在累积,截至美东时间本周四,未平仓合约激增233132手。买入看跌期权的交易者多数对10年期国债收益率上涨进行套期保值,目标收益率在3.3%至3.45%之间。这些期权的到期时间仅剩三周。
“债王” :10年期美债收益率可能升至3.5%
彭博社报道称,看跌债券人士认为,美债的抛售仍将持续。富国银行(77.5, -1.13, -1.44%)利率策略师迈克·舒马赫(Mike Schumach)表示,与养老基金相关的购买活动暂停,以及对意大利预算的担忧,造成了对美债最初的抛售。他预计,创纪录的美债供应前景将使市场承受压力。
太平洋投资者管理公司的马克·基塞尔是少数几个对通胀加剧发出警告的人之一,他预计10年期收益率将高达3.5%。他表示:“美国经济强劲,赤字将增加,通货膨胀风险也在上升。” Oppenheimer Funds首席投资官梅曼尼(Krishna Memani)则表示,10年期美债收益率今年可能达到3.5%,但3.3%或3.4%的高点“更有可能”。
“新债王” 杰夫·刚德拉齐(Jeff Gundlach)在接受CNN采访时称,10年期美债收益率可能升至3.5%,30年期美债则有望触及4%。刚德拉齐重新强调了30年期美债收益率突破红线后,游戏规则将会因此改变。据路透报道,刚德拉齐周四警告称,30年期美债收益率已经突破关键的3.25%,可能会导致未来收益率显著上升。刚德拉齐还额外提到,此次收益率上扬令收益率曲线变得陡峭,也是另一个发生变化的信号。
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全球不断升级的贸易争端、部分新兴市场国家面临的危机以及全球经济增长的放缓。这些因素在今年的大部分时间里一直困扰着美债市场。包括美联储政策制定者在内的经济观察人士都强调称,美国当前的经济增长热潮可能是暂时的。在美联储主席鲍威尔对美国经济状况大肆赞扬前,他曾警告称,近期财政刺激带来的好处将会消退。
国盛固收分析称,未来1-2个季度,美国经济存在一定的下行风险,这可能成为阻碍美债长端收益率持续上行的一个风险因素。
来源:每日经济新闻
责任编辑:张宁
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趋势领涨今天 02:07:22
【年内公募基金斥资超33亿元参与定增】财联社2月22日电,今年,定增市场发展迎来新机遇。1月22日,多部门联合印发的《关于推动中长期资金入市工作的实施方案》提出,允许公募基金、商业保险资金、基本养老保险基金、企(职)业年金基金、银行理财等作为战略投资者参与上市公司定增。在参与新股申购、上市公司定增、举牌认定标准方面,给予银行理财、保险资管与公募基金同等政策待遇。在业内看来,允许公募基金等作为战略投资者参与上市公司定增,将给定增项目带来更丰富的资金来源,为定增市场注入新活力,有利于推动定增市场规模的扩大。东方财富(sz300059)Choice数据显示,以增发上市日计算,今年以来已有诺德基金管理有限公司、财通基金管理有限公司、易米基金管理有限公司等7家公募基金参与上市公司定增,定增认购总额达33.29亿元。 -
趋势领涨今天 02:06:13
三、美股大跌 中概股上涨美股三大指数集体大跌,纳指跌2.2%,本周累跌2.51%,创去年11月以来最大单周跌幅;标普500指数跌1.71%,本周累跌1.66%,创1月中旬以来最大单周跌幅;道指跌1.69%,本周累跌2.51%,创去年10月下旬以来最大单周跌幅。大型科技股普跌,特斯拉、英伟达、英特尔跌超4%,奈飞、谷歌、亚马逊跌逾2%,微软、Meta跌超1%,苹果小幅下跌。纳斯达克中国金龙指数收涨1.65%,本周累涨1.57%,连涨六周,逼近去年10月份高点。阿里巴巴、拼多多涨超5%,小鹏汽车、理想汽车涨逾4%,京东涨3%,百度、蔚来涨近2%。美股大跌的主要原因是美国2月服务业采购经理指数初值疲弱,引发了投资者对经济前景的担忧,但这些数据跟我们关系不大,无非就是降不降息的问题,但昨晚中概股、富时A50都是上涨的,特别是本轮领涨龙头阿里大涨超过5%,所以,下周大盘低开高走的概率是很大的,错过了周五加仓的朋友,下周一应该有机会。 -
趋势领涨今天 02:06:04
美股大跌 中概股上涨 晚间三大消息昨天是非常激情的一天,大盘指数迎来了突破,个股更是上演了疯狂,导.火.索就是阿里财报超预期,激发了科技股的疯狂,美股有英伟达,A股有寒武纪(sh688256),现在又出了一个阿里,乱世出英雄,国内科技英雄层出不穷,这是好事!在这种情况下,如果今年A股和港股不能牛冠全球,那确实对不起投资者了,不过今年以来,港股已经是牛冠全球,现在就看A股了!前天我们发布文章提示,这两天会有一个急跌,但昨天市场出现了利好,市场选择了向上,但向上就没有急跌吗?我们认为这个概率不大,向上只是改变了方向,但一天的量能不能决定任何事情,下周如果大盘不能继续放量,想大盘连续大涨是不现实的,特别是昨晚美股出现了大跌,下周A股低开不可避免,这个低开回踩应该就是机会。一、证监会:加快培育耐心资本 吸引更多优秀民营企业借助资本市场发展壮大DeepSeek的成功激发了各方的信心,杭州“六小龙”之一群核科技也要到港股上市,但这些科技公司起步都是需要大量烧钱的,DeepSeek通过量化赚了很多钱,才有了现在的DeepSeek,但现在光靠量化显然是不现实的,所以,前期爆出了要融资,当然市场还有很多潜在的“DeepSeek”,这些公司都需要上市,证监会提出了要吸引更多的民营企业,其意思说明A股融资要加速了,对市场是利空。但,从另外一方面来说,正常的市场就应该是优胜劣汰,A股垃圾公司太多,才引发了现在的肥胖,港股近期之所以走势很强,就是因为港股有腾讯、阿里等很多优秀的公司,所以,A股放开IPO,只要是好公司,对市场不是坏事,重点是要加速淘汰垃圾公司。二、国资委部署深化中央企业“AI+”专项行动国资央企要抓住人工智能产业发展的战略窗口期,强化科技创新,聚焦关键领域加快掌握“根技术”,坚定攻关大模型,积极参与开放生态建设,推动产生更多“从0到1”的原始创新,加速推进成果转化和产业化发展。这次AI,民企先行,攻克了第一个堡垒,剩下就看国企了,国企不能拖后腿,难怪昨天中联通、中电信涨停,三大运营商作为AI的最前沿,这波科技贡献是不是太小了?所以,后期要加把劲了!三大运营商能稳定,科技板块就还有机会。不过,我们要提醒的是,2018年炒作的大消费;2020年炒作的新能源;去年炒作的ChatGPT,随后都回到了起点。科技股这波抱团比较猛,行情没有走完,但炒作完要注意撤离。 -
趋势领涨今天 01:41:19
【年内公募基金斥资超33亿元参与定增】今年,定增市场发展迎来新机遇。1月22日,多部门联合印发的《关于推动中长期资金入市工作的实施方案》提出,允许公募基金、商业保险资金、基本养老保险基金、企(职)业年金基金、银行理财等作为战略投资者参与上市公司定增。在参与新股申购、上市公司定增、举牌认定标准方面,给予银行理财、保险资管与公募基金同等政策待遇。在业内看来,允许公募基金等作为战略投资者参与上市公司定增,将给定增项目带来更丰富的资金来源,为定增市场注入新活力,有利于推动定增市场规模的扩大。东方财富(sz300059)Choice数据显示,以增发上市日计算,今年以来已有诺德基金管理有限公司、财通基金管理有限公司、易米基金管理有限公司等7家公募基金参与上市公司定增,定增认购总额达33.29亿元。 -
趋势领涨今天 00:54:15
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趋势领涨2025-02-21 10:54:37
证监会发布会,注意两个要点: 1、资本市场是数亿老百姓(sh603883)投资的重要渠道,这个应该是第一次说,说明开始重视2亿多散户。 2、证监会坚持重拳出击,切实维护好广大投资者的根本利益。以前都是“保护”,现在变成了“维护”。 -
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数字江恩2025-02-21 09:48:33
30分钟图来看,之前的行情展望已经说过,可以突破三角形顶点,也可以突破红色轮谷线。本周收盘在顶点之上,刚好收盘在红色轮谷线,还不算站上红色轮谷线。从30分钟图的三角形来看,蓝色轮峰线突破后变为支撑,这个位置和10周线的支撑是完全吻合的。【更多独家重磅股市观点请点击】