银六条严控银行信贷风险 首付上调比例定为30%

　　扁舟子

　　“银监会将通过调整风险权重，强化资本约束，利用资本杠杆来调控房地产信贷。”

　　近日，在银监会召开的近期经济金融形势通报会上，银监会主席刘明康对召集到会 的主要商业银行负责人发布了最新的房地产信贷监管措施——要求银行提高房地产贷款风险权重：较高风险的房地产贷款风险权重可由目前的100%提高到150%-200%；对于个人抵押房地产信贷的风险权重则维持50%不变。

　　坚持“区别对待，有保有压”、有效管控房地产放贷增长是刘明康在会上提出的六条监管意见之一。“银六条”还包括其他五点：严控贷款总量；合理把握贷款投放节奏，审慎经营；优化贷款结构；整顿和规范各类打捆贷款；建立按月或按季研究分析相关风险的信息体系。

　　在银监会一再强化的资本充足率管制之下，此举无疑将有力地收拢原本迅速增长的房地产信贷。而这一政策的背景，正是国内房地产投资持续升温，过快增长的房地产贷款风险暗伏。

　　此前，包括银监会在内的多个部门已对国内房地产市场及房地产信贷展开调研。调研发现，北京、深圳、广州等地区的房地产开发投资增长最快，

房价上升也最为迅速。而伴随这些地区房地产市场的过热，今年一季度，房地产贷款也迅速窜升，超过信贷总额的40%。以北京为例，一季度北京市银行业中长期贷款增长5.6倍，房地产开发企业的贷款增长了47.3%。

　　银行界人士预期，该项措施相信很快就会正式施行。提高房地产贷款的资本权重将增加其对银行资本的占用，从而对其他信贷业务产生挤压，或为补充资本金再度增压，这样一来，银行在发放房地产贷款时不得不掂量再三。

　　对于当前房地产信贷政策，刘明康在会上提出要坚持“区别对待，有保有压”。其中对于投资性与投机性的房贷需求，则明确提出大幅度提高首付比例和严控授信的要求。

　　所谓的“有保有压”，一方面是指要大力发展实质性首套住房消费贷款，另一方面，则要求严格审批非自用型购房贷款，对多套房屋以及对高档商品房、别墅、商业用房等投资和投机性需求要大幅度提高首付比例和严控授信。

　　因此，银监会要求各商业银行要加强房地产贷款风险管理，严格区分房地产开发贷款和个人住宅消费贷款并进行贷后检查，严格审查住房消费者的还款能力、还款意愿和还款记录。

　　据银监会一位人士透露，目前银监会首付上调比例确定为30%。

　　当前房地产投资与投机性过高，导致房价持续飙升，是银监会要求限制投资性与投机性房贷的主要原因。

　　据有关部门的统计，在目前的房地产开发资金中，银行贷款所占比重接近60%，与国际上一般水平相当。而真正推动中国房地产价格走向高位的还有一个重要因素——境外热钱。

　　据调查测算，今年一季度，有近200亿美元的境外热钱进入中国投资市场，这些热钱大多进入了房地产市场。在今年3月召开的“2006年中国房地产世界峰会”上，众多著名全球投资基金宣布将增加对中国房地产市场的投资，如荷兰ING集团、美国科洛尼基金等多位投资主管公开表示，今年将投资中国房地产共计4亿美元。

　　“在

中国经济快速上升时期，国际热钱热衷于投资中国房地产，还可通过哄抬房地产价格从中牟得巨额利润。”一位政府官员说。据有关机构调查显示，境外房地产投资基金在我国上海的年收益率可达到20%-50%，北京可达8%-15%，而目前在北美地区的房地产投资基金年均收益率仅为6%。