成立21年大赚1.8万亿,社保基金是怎么做投资的?

成立21年大赚1.8万亿,社保基金是怎么做投资的?
2022年08月18日 18:49 第一财经

  怎么做到的?

  全年投资收益达1131.80亿元,投资收益率4.27%,接近2021年上证指数涨幅,并时超过同期深证成指涨幅。这样的投资收益,不是来自一众专业投资机构,而是这是全国社保基金2021年的“战绩”。

  8月18日,全国社会保障基金理事会披露了2021年社保基金运行情况。数据显示,自成立以来,社保基金年均投资收益率达8.30%,累计投资收益额为17958.25亿元,“秒杀”一众专业投资机构。

  从持仓标的来看,社保基金较为偏好大市值、绩优股,且对部分股票颇为“长情”。

  2021年投资收益率超过深成指涨幅

  全国社会保障基金理事会8月18日发布的2021年度社保基金运行报告(下称“报告”显示,2021年全年,社保基金投资收益额达1131.80亿元,投资收益率为4.27%。

  社保基金2021年的投资收益率,与同期上证指数涨幅接近,同时超过同期深证成指涨幅。其中,已实现收益额2245.94亿元(已实现收益率10.09%),交易性资产公允价值变动额-1114.14亿元。

  从长期收益来看,社保基金投资回报更为可观。数据显示,

  从过往业绩来看,除2008年和2018年录得负收益之外,其余的19年中,社保基金均为正收益。在动荡的A股,这并非一件容易的事情。

  谈及2021年投资运营情况,社保基金会相关负责人说,2021年,受新冠肺炎疫情全球大流行影响,国内外宏观经济环境更趋严峻复杂,资本市场波动加剧,基金投资面临的风险挑战明显增多,管理运营难度不断加大。

  从社保基金具体投资方式上看,主要分为直接投资与委托投资两种。直接投资主要包括银行存款、信托贷款、股权投资、股权投资基金、转持国有股和指数化股票投资等。

  委托投资由社保基金会委托投资管理人管理运作,主要包括境内外股票、债券、证券投资基金,以及境外用于风险管理的掉期、远期等衍生金融工具等。社保基金会通过制定资产配置计划、设立投资产品策略、定期开展考核评价等方式加强对委托投资人的管理。

  报告显示,截至2021年末,社保基金资产总额30198.10亿元。其中,直接投资资产10213.08亿元,占社保基金资产总额的33.82%;委托投资资产19985.02亿元,占社保基金资产总额的66.18%。

  社保基金买了那些股票

  2021年社保基金究竟投资了哪些权益资产?

  Wind数据显示,截至2021年四季度末,社保基金出现在476只个股前十大流通股东名单中,合计持股量83.89亿股,期末持股市值合计1937.50亿元。持股变动显示,83只持仓未变,减持145只,新进132只,增持116只。

  从持有流通股比例来看,社保基金持有最多的是圣泉集团(29.760, 0.00, 0.00%),持股量占流通股比例为15.12%,其次是菲利华(40.800, 2.94, 7.77%),社保基金持股比例为10.92%,持股比例居前的还有中熔电气(112.700, -1.90, -1.66%)沃尔德(24.740, 0.59, 2.44%)我武生物(22.780, 0.58, 2.61%)等。

  在持股数量方面,社保基金持股数量在1亿股以上的共有12只,社保基金持股量最多的是紫金矿业(16.440, 0.09, 0.55%),共持有4.01亿股,中国广核(3.720, -0.02, -0.53%)攀钢钒钛(2.960, 0.07, 2.42%)等紧随其后,持股量分别为1.68亿股、1.60亿股。

  业绩方面,社保基金持有个股中,去年年报净利润同比增长的有353家,净利润增幅最高的是诺德股份(4.370, 0.34, 8.44%),公司2021年共实现净利润4.05亿元,同比增幅7421.93%,净利润同比增幅居前的还有中泰化学(4.490, 0.01, 0.22%)盛屯矿业(4.830, -0.03, -0.62%)等,净利润分别增长1769.96%、1645.62%。

  以板块分布统计,社保基金持有个股中,主板有331只,创业板有98只,科创板有47只。所属行业来看,社保基金持股主要集中在医药生物、电子、机械设备行业,分别有48只、44只、44只个股上榜。

  有增就有减,数据显示顺络电子(31.960, 0.19, 0.60%)去年四季度遭社保基金减持380.95万股,将持股降至804.08万股。

  此外,松井股份(39.360, 0.28, 0.72%)同花顺(305.430, -3.32, -1.08%)新泉股份(54.800, 4.98, 10.00%)金雷股份(20.230, 0.42, 2.12%)这4家公司去年四季度遭到社保基金的“清仓”(没再出现在重仓股中)。

  偏好大市值绩优股、长期持有

  在权益投资方面,一些优质股票被社保基金所“长情持有”。

  截至8月18日,已公布半年报的上市公司中,社保基金最新出现在105家的前十大流通股东中出现了社保基金的身影。向前追溯发现,共有58只股获社保基金连续持有4个季度以上。其中,41只社保基金持有期超过两年,双汇发展(26.120, 0.17, 0.66%)美亚光电(15.520, 0.10, 0.65%)等7只获社保基金连续持仓超5年。

  社保基金持有期限最长的个股是双汇发展,自2014年一季度以来已累计持有34个季度,最新全国社保基金五零三组合、全国社保基金一零六组合、全国社保基金一零一组合,位列公司第七大、第九大、第十大流通股东,持股量合计为3887.56万股,占流通股比例为2.61%,社保基金持有期限较长的还有美亚光电、厦门象屿(6.010, -0.02, -0.33%)安琪酵母(36.450, 0.15, 0.41%)等,已连续持有30、26、25个季度。

  社保基金连续持仓超2年的41只个股中,从二季度末持股量来看,紫金矿业、常熟银行(7.200, 0.02, 0.28%)、厦门象屿等持股数量居前,社保基金分别持有3.64亿股、1.93亿股、1.41亿股。社保基金持股比例居前的有菲利华、柏楚电子(203.080, -1.42, -0.69%)、常熟银行等,持股比例分别为10.30%、8.39%、7.34%。

  从社保基金最新持仓的选股情况来看,有两大特征。首先,目前社保基金的重仓标的中,很少出现市值低于50亿元的小市值股票;其次,社保基金大多偏好重仓一些绩优股。

  分析人士表示,社保基金能取得较好“业绩”,和其投资理念、资产配置体系和风险管理体系有关。

  在投资理念方面,全国社保基金理事会坚持长期投资、价值投资和责任投资的理念,按照审慎投资、安全至上、控制风险、提高收益的方针进行投资运营管理,确保基金安全,实现保值增值。

  在资产配置方面,全国社保基金理事会在投资运营中形成了较为完善的资产配置体系。在风险管理方面,围绕总体投资目标,针对管理运营各环节可能出现的各类投资风险,通过专门的风险管理手段和方法进行风险的识别、衡量、评估、监测和控制应对,覆盖投资管理活动全领域、全过程,建立业务部门、风险管理职能部门、风险管理委员会和投资决策委员会的风险管理责任制度,形成了较为健全的风险管理体系。

海量资讯、精准解读,尽在新浪财经APP

责任编辑:李琳琳

0条评论|0人参与网友评论
最热评论
人气榜
跟牛人买牛股 入群讨论
今日热度
  • 1华林证券何亮 0
  • 2一个掘金者 0
  • 3点金搏股 0
  • 4吾股先锋 0
  • 5股王擒牛 0
  • 6华林证券梁财华 0
  • 7金股捕手 0
  • 8华林证券郑崇丰 0
  • 9雅悦——非著名投顾 0
  • 10跟庄探险队老季 0
问股榜
累计诊股38701次 立即问股
累计问股
  • 1一个掘金者 4729
  • 2板块寻龙 2853
  • 3点金搏股 1086
  • 4吾股先锋 399
  • 5股王擒牛 152
  • 6华林证券梁财华 24
  • 7金股捕手 10
  • 8华林证券郑崇丰 6
  • 9雅悦——非著名投顾 2
  • 10跟庄探险队老季 2
产品入口: 新浪财经APP-股票-免费问股
产品入口: 新浪财经APP-股票-免费问股
产品入口: 新浪财经APP-股票-免费问股

APP专享直播

开播时间 | 2-20 20:30
阿里巴巴2024年12月份季度业绩会
开播时间 | 2-20 20:00
「2025蛇年投资大趋势 」对话南方基金经理王士聪:科技赛马 放眼全球
开播时间 | 2-20 19:30
嘉实基金:【基金经理展开说】国产AI崛起,产业投资机会全解读
开播时间 | 2-20 19:00
中金财富:云会客厅 布局硬科技 把握新机遇——对话国泰基金梁杏
开播时间 | 2-20 17:00
首届中国电视剧制作产业大会年度盛典
开播时间 | 2-20 16:00
光大证券李泉:量子计算、AI眼镜迎来新进展,科技股还有何机遇?
开播时间 | 2-20 15:30
中信期货:超强飓风后 铁矿5-9正套策略如何把握?
开播时间 | 2-20 15:30
国泰基金:DeepSeek火爆 AI落地风口已至
开播时间 | 2-20 15:30
海通证券郑雅斌、杨林,富国基金苏华清:AI热潮高起,如何选择投资方向?
开播时间 | 2-20 15:00
国投瑞银:追上科技热点 | 新模型频出,利好哪些板块?
开播时间 | 2-20 20:30
阿里巴巴2024年12月份季度业绩会
开播时间 | 2-20 20:00
「2025蛇年投资大趋势 」对话南方基金经理王士聪:科技赛马 放眼全球
开播时间 | 2-20 19:30
嘉实基金:【基金经理展开说】国产AI崛起,产业投资机会全解读
开播时间 | 2-20 19:00
中金财富:云会客厅 布局硬科技 把握新机遇——对话国泰基金梁杏
开播时间 | 2-20 17:00
首届中国电视剧制作产业大会年度盛典
开播时间 | 2-20 16:00
光大证券李泉:量子计算、AI眼镜迎来新进展,科技股还有何机遇?
开播时间 | 2-20 15:30
中信期货:超强飓风后 铁矿5-9正套策略如何把握?
开播时间 | 2-20 15:30
国泰基金:DeepSeek火爆 AI落地风口已至
开播时间 | 2-20 15:30
海通证券郑雅斌、杨林,富国基金苏华清:AI热潮高起,如何选择投资方向?
开播时间 | 2-20 15:00
国投瑞银:追上科技热点 | 新模型频出,利好哪些板块?
上一页下一页
1/10

热门推荐

女子吐槽银行8个窗口6个不营业,银行:领导就给这些人,都上岗了 收起
女子吐槽银行8个窗口6个不营业,银行:领导就给这些人,都上岗了

女子吐槽银行8个窗口6个不营业,银行:领导就给这些人,都上岗了

  • 2025年02月20日
  • 01:45
  • APP专享
  • 扒圈小记
  • 15,899
APP专享
网传“河北邢台一局长酒后砸店伤人”,官方通报:停职,纪委监委立案调查

网传“河北邢台一局长酒后砸店伤人”,官方通报:停职,纪委监委立案调查

  • 2025年02月20日
  • 01:47
  • APP专享
  • 扒圈小记
  • 4,799
APP专享
特朗普称期待中方领导人访问美国,外交部回应

特朗普称期待中方领导人访问美国,外交部回应

  • 2025年02月20日
  • 07:51
  • APP专享
  • 北京时间
  • 4,225
APP专享
新浪财经公众号
新浪财经公众号

24小时滚动播报最新的财经资讯和视频,更多粉丝福利扫描二维码关注(sinafinance)

股票简称 最新价 涨跌幅
以下为热门股票
三峡能源 4.23 -0.47%
京东方A 4.50 0.00%
TCL科技 4.85 +0.21%
中远海控 14.35 -1.24%
格力电器 41.85 -0.21%

7X24小时

  • 08-22 朗鸿科技 836395 17
  • 08-22 昆工科技 831152 5.8
  • 08-19 建科股份 301115 42.05
  • 08-19 微电生理 688351 16.51
  • 08-18 恒烁股份 688416 65.11
  • 投顾直播

    更多>
    产品入口: 新浪财经APP-股票-免费问股
    新浪首页 语音播报 相关新闻 返回顶部
    关闭
    关闭