环球外汇网：降息几乎已成定局 美元继续呈压

　　隔夜纽约交易时段，美国商务部周四报告显示，美国9月耐用品订单月率下降1.7%，为连续第二个月意外下滑；此前市场预期中值为增长1.5%.9月耐用品订单数据疲弱，而9月新屋销售数据好于预期，最新美国数据显示好坏不一。美元再次陷入弱势盘整。笔者认为市场目前对美联储下周降息概率的预期已无悬念，甚至有市场人士猜测降息50个基点的可能。但金融市场的动荡仍然令交易商感到担心，美股道指周四虽然仍然基本以平盘;美国经济放缓，全球经济衰退的风险增加，也令市场表现谨慎。美联储周四通过7天期回购协议操作向银行系统注资190亿，由于美国房屋市场引发的次级债危机导致金融系统存在一定风险，当前次级债虽然有所平息，但美国数据显示美国经济仍然困扰于次级债之中。

　　盘面分析：弱势美元明显，高息货币保持强势。由于市场对信贷损失的恐慌氛围笼罩金融股，同时美国有线电视企业Comcast和引擎制造商Cummins季度盈利令人失望，导致美国股市周四收低。美国房屋、制造业和就业数据共同绘制出美国经济放缓，同时油价再次触及90美元/桶上方历史高位，加重了市场对美国经济悲观情绪，为股市走低推波助澜。美国国债紧随道指下跌而上涨，因道指尾盘跌幅收窄，美国国债小幅收低。尽管美国周四公布一系列经济数据，但是对股市和债市走势影响不大。房屋市场疲弱，导致市场预期美联储降息预期增强，那么美联储降息将会支撑美国股市上涨，因此套息交易将会保持活跃。但风险厌恶情绪依然较浓，市场套息解脱头寸有所放缓，高息货币受到市场青睐。

　　价格空间体系法预测：降息打压市场美元汇率，由于美国房屋市场继续疲软，市场预期本月31日美联储利率决策将会采取措施影响市场美元人气。美元大趋势仍然保持向下，那么市场美元汇率反弹就是沽空的机会；短期美元汇率有望继续维持相对区间振荡。美指技术短期技术阻力阻力77.53，强阻力位于78.31，支撑位于77.01，强支撑位于76.40，中线美指趋势呈现继续下滑没有改变；空间显示美指短线仍有下滑的空间。技术阻力：77.49/77.83/78.07，技术支撑：77.13/77.01/76.53。美元弱势中期难以改变。技术上周图表显示美指仍然在下降通道内。技术指标MACD短期显示方向不明。其他技术指标以及均线系统均不利于美元，那么美元将会在短期维持相对区间波动的了可能性大。因美元趋势维持向下，那么反弹就是沽空美元的绝佳机会。

　　黄金分析：纽约市场尾盘纽约商品期货交易所(COMEX)12月期黄金报771.5美元/盎司，前一交易日收盘价765.6；截止北京时间0530，成交量为68360，前一交易日成交量为85615，成交量减少17255；未平仓合约306426，前一交易日未平仓合约306542，未平仓合约减少116。该报告显示黄金市场投资者目前维持保持相对谨慎，并且继续保持惜售心里，由于近期数据显示美国经济增长持续放缓；导致美联储降息几乎已成定局，市场投资者大举买入黄金以及原油。导致商品价格保持强势，美元进一步呈压。

　　技术分析：天图上显示现货黄金趋势保持强势向上，均现系统继续呈多头排列，短期技术阻力位于前期高点区域；K线图表显示现货黄金短线技术阻力位772.0美元，强阻力位于781.00；初步支撑763.00美元，强支撑位于740.00美元附近；技术指标MACD出现背离并且死叉，说明现货黄金大幅向上的动力有限，预期现货黄金价格短期保持7区间振荡。但是大趋势仍然保持向上；但是短线向下空间有限。那么技术回落就是买入的绝佳机会。

　　交易策略：短线轻仓769.60美元区域沽空黄金，止损771.52美元，第一目标766.00附近，第二目标753.20美元区域。平仓反手作多。(碰止损加倍追多，目标775.00美元区域)

　　澳元兑美元：股市继续影响套息头寸反复，但是现货黄金保持强势直接影响，导致澳元汇价维持相对强势区间振荡向上，市场套息交易头寸继续解脱影响澳元汇价保持相对区间，天图显示澳元汇价有继续调整的要求，但是由于现货黄金价格维持强势，那么澳元目前属于技术超买受到交叉盘影响回落。虽然下滑空间有限，但是目前澳元不太可能大幅向上，但长期来看将必然走高。预期澳元强阻力位于1.0000，短线支撑位在0.9020一线。强支撑0.8800区域，由于技术指标显示汇价有上升的趋势，但以及疲软的美国股市可能令澳大利亚股市承压，从而阻碍澳元进一步走高。建议保持区间回落作多交易策略为主。预期澳元汇价维持在0.8800-0.9200区间波动。

　　欧元兑美元：欧元汇价强势区间特征明显，图表显示欧元汇价区间振荡为主；目前主要因欧洲央行继续利用外汇储备来调节市场欧元汇价，保证欧元区经济稳步增长。天图技术指标预期欧元汇价短期区间仍然是主要基调。短期技术阻力位于1.4384，强阻力1.4444，支撑位于1.4260区域，强支撑1.4077，由于欧元强势必然影响欧元区经济发展，那么必然受到欧元区官员言论干预，因此欧元有望维持在1.4000--1.4444区间波动，料欧元汇价区间波动将是最好的选择。区间回落作多交易是主要策略。

　　美元兑日元：美国经济数据继续疲弱，美联储降息预期支撑股市，那么套息交易头寸继续影响日元。当前市场风险情绪增加，以及次级债危机继续影响美国经济，虽然市场预期美联储降息，但是美国股市仍然疲弱，导致套息头寸解脱影响，日元受到追捧。不过套息交易仍会继续反复。天图显示日元汇率有望进一步走高迹象，套息交易有望从新回到市场；技术指标显示日元汇价有望维持相对区间波动。初步阻力114.72，强阻力116.59。初步支撑113.46，强支撑112.80。预期在未来一段时间日元有望维持在113.00-118.00区间波动，建议保持区间交易策略为主。

　　操作建议：技术反弹就是沽空美元的机会，回落短线继续作多强势非美货币；关注交叉盘以及高息货币的走势值得关注。

　　英镑：阻力 2.0558 强阻力 2.0671 支撑位 2.0437 强支撑 2.0200

　　欧元：阻力 1.4382 强阻力 1.4444 支撑位 1.4259 强支撑 1.4080

　　澳元：阻力 0.9144 强阻力 0.9262 支撑位 0.9022 强支撑 0.8800

　　日元：阻力 113.46 强阻力 112.78 支撑位 114.70 强支撑 116.63

　　加元：阻力 0.9602 强阻力 0.9544 支撑位 0.9721 强支撑 0.9845

　　瑞郎：阻力 1.1601 强阻力 1.1534 支撑位 1.1704 强支撑 1.1828

　　仅供参考