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三、设定基金止损/获利点
不少投资人询问基金公司何时该赎回或转换，其实投资人自己最了解自己的风险承受度，也最清楚自己的理财目标，自行设定止损点及获利点，正可适时检视投资组合的适切性以及投资报酬，适时降低损失程度，并进而保障投资获利。基金投资虽然不应像股票一样短线进出，但若标的市场有长期政治、经济甚至其它干扰因素，基金的长短期表现也不会太好，因此适度转换或调整投资组合是非常必要的。
尤其是波动性较大的新兴市场或新兴产业，股价容易大起大落，若未能在市场高点适时出场，长期持有获利未必比得上波段操作。基金也是一样，若未能适时获利了结，过一段时间，走势转换获利也大幅缩水；在高点介入的人，若未适时忍痛出场，会被套牢得动弹不得。显示设定适当的止损获利点仍有必要。
设定与执行止损点及获利点最简单的方法是，根据股市历史波段表现，再衡量自己的投资属性，就可找出最适合自己投资组合的获利及止损区间。因此一般股票型基金投资人，如果选择一支长期表现还算稳定的基金，只要掌握长期波段表现，就可以将股票的波段循环周期与涨跌表现做为设定获利点及止损点的参考依据之一。
设定止损/获利点时，您也要考虑自己的风险承受度及可接受的投资期间。而且个别基金属性不同，设定的幅度也应随之调整。例如波动性较大的基金，可忍受的下跌空间应较大，同样也应可期待较高的获利，此时止损/获利点就可设定较大幅度。相对操作策略较稳健保守的基金，则不应设定太高的获利期望值。设定止损点后，就要定期观察投资组合的报酬变化，才能把握调节时机。
要注意的是，当基金报酬达到自己设定的止损/获利点时，并不一定要立刻获利了结或认赔卖出。应评估市场长线走势是否仍看好、基金操作方向是否正确，以及自己设定的警示条件是否符合当时市场情况，再决定如何调整投资组合。
如果基金绩效仍较同型产品为佳，标的市场长线展望也看好，只是因为短期的波动达到止损点，自己也能容忍继续持有的风险，则或许应该重新设定警示条件，甚至可趁机逆势加码，达到逢低摊平的目的。
另外要提醒您的是，止损/获利条件较不适合在定期定额投资策略上，因为定期定额是为长期理财目标而进行的投资，不应因为市场波动而随意停止扣款，投资人要视自己的理财目标达成状况来决定何时停止定期定额投资。
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