鹰眼预警：金钼股份经营活动净现金流/净利润比值持续下滑

新浪财经上市公司研究院|财报鹰眼预警

4月24日，金钼股份发布2022年年度报告。

报告显示，公司2022年全年营业收入为95.31亿元，同比增长19.53%；归母净利润为13.35亿元，同比增长169.76%；扣非归母净利润为13.13亿元，同比增长182.93%；基本每股收益0.41元/股。

公司自2008年4月上市以来，已经现金分红13次，累计已实施现金分红为67.87亿元。公告显示，公司拟向全体股东每10股派发现金股利3元（含税）。

上市公司财报鹰眼预警系统分别从业绩质量、盈利能力、资金压力与安全及运营效率等四大维度，对金钼股份2022年年报进行智能量化分析。

报告期内，公司营收为95.31亿元，同比增长19.53%；净利润为15.86亿元，同比增长160.93%；经营活动净现金流为24.81亿元，同比增长156.04%。

从收入成本及期间费用配比看，需要重点关注：

• 营业收入与营业成本变动背离。报告期内，营业收入同比增长19.53%，营业成本同比下降0.11%，收入与成本变动背离。

结合现金流质量看，需要重点关注：

• 经营活动净现金流/净利润比值持续下滑。近三期半年报，经营活动净现金流/净利润比值分别为1.65、1.59、1.56，持续下滑，盈利质量呈现下滑趋势。

报告期内，公司毛利率为34.77%，同比增长58.44%；净利率为16.65%，同比增长118.29%；净资产收益率（加权）为10.64%，同比增长160.78%。

报告期内，公司资产负债率为13.54%，同比增长4.65%；流动比率为4.07，速动比率为3.73；总债务为3399.31万元，其中短期债务为3399.31万元，短期债务占总债务比为100%。

从短期资金压力看，需要重点关注：

• 现金比率持续下降。近三期年报，现金比率分别为5.01、3.69、2.92，持续下降。

从资金管控角度看，需要重点关注：

• 其他应收款变动较大。报告期内，其他应收款为0.6亿元，较期初变动率为641.91%。

• 其他应付款变动较大。报告期内，其他应付款为0.9亿元，较期初变动率为57.48%。

报告期内，公司应收帐款周转率为47.18，同比增长67.6%；存货周转率为9.39，同比增长0.41%；总资产周转率为0.63，同比增长13.58%。

从三费维度看，需要重点关注：

• 管理费用增速超过20%。报告期内，管理费用为4.5亿元，同比增长24.69%。

• 管理费用增速超营收。报告期内，管理费用同比增长24.69%，营业收入同比增长19.53%，管理费用增速高于营业收入增速。

点击金钼股份鹰眼预警，查看最新预警详情及可视化财报预览。

新浪财经上市公司财报鹰眼预警简介：上市公司财报鹰眼预警是上市公司财报智能化专业分析系统。鹰眼预警通过聚集会计师事务所及上市公司等一大批权威的财务专家，分别从公司业绩成长、收益质量、资金压力与安全及运营效率等多个维度跟踪解读上市公司最新财报，并以图文形式提示可能存在的财务风险点。为金融机构、上市公司、监管部门等提供了专业、高效、便捷的上市公司财务风险识别及预警的技术解决方案。

鹰眼预警入口：新浪财经APP-行情-数据中心-鹰眼预警或新浪财经APP-个股行情页-财务-鹰眼预警

声明：文章内容仅供参考，不构成任何投资建议。如有疑问，请联系biz@staff.sina.com.cn。

炒股开户享福利，送投顾服务60天体验权，一对一指导服务！

海量资讯、精准解读，尽在新浪财经APP

责任编辑：小浪快报