平安证券保代沈佳和孟娜在保荐亚香股份项目中被出具警示函|平安证券_新浪财经

　　亚香股份是近期准备上市的一只新股，全称是昆山亚香香料股份有限公司，据称是中国香料行业领先企业及全球中高端香料主要生产企业之一。但保荐此项目的平安证券两名保代沈佳和孟娜却因此项目被采取出具警示函监管措施的决定，有了不良执业记录。

　　2021年6月，亚香股份提交注册，短短2个月就收到了证监会的两轮问询，两轮问询都曾聚焦一个问题，即公司主要产品天然丁香酚香兰素、天然阿魏酸香兰素是否属于双高产品（高污染、高环境风险），足见其重视程度。然而发行人在两次反馈中都拒绝承认其主要产品属于双高产品。

　　在注册阶段第一次问询回复中，亚香股份称其产品“天然阿魏酸香兰素和天然丁香酚香兰素不属于《统计用产品分类目录》规定的天然香料”，也“并非《统计用产品分类目录》中被归类为合成香料的香兰素”，亦不属于《“高污染、高环境风险”产品名录（2017年版）》所列“香兰素”产品。

　　各国对于天然香料的定义不尽相同，美国法规要求天然香料的原料来自动植物，而欧盟和中国的法规既要求原料来自动植物，也对从原料中获得香料的过程进行了要求（适当的物理方法、酶法或微生物法）。基于境外客户的通常做法、产品介绍等理由，亚香股份以美国法规定义为标准划分天然香料和合成香料。然而，从亚香香料主营业务收入分区域构成情况来看，除过销往美国的营业收入占比39.68%之外，有32.42%的营业收入来自国内，其余来自欧盟国家。

　　显然，亚香股份的说法没法得到监管层的认可，随后2021年8月3日再次提出质疑。

　　亚香股份注册阶段第二次问询回复显示，公司引用《食品安全国家标准-食品添加剂-香兰素》(GB 1886-2015),而非《中华人民共和国国家标准》(GB/T21171―2018)之“香料香精术语”，作为论证发行人生产的天然阿魏酸香兰素与天然丁香酚香兰素不属于“高污染、高环境风险”产品的依据充分，与公司产品主要用途相符。

　　直到2022年3月24日，深交所对亚香股份注册阶段的第三轮问询，提到发行人主要产品被列入双高产品名录的事实，根据生态环境部发布的《环境保护综合名录（2021年版）》，亚香股份香兰素相关产品属于“高污染、高环境风险”产品，因此要求亚香股份依据相关政策要求，说明是否满足环境风险防范措施要求等。

　　这下证据确凿，亚香股份和平安证券只得承认，才在招股书注册稿中承认其核心产品被列入《“高污染、高环境风险”产品名录》。

　　2022年4月下旬，证监会网站公布了关于对平安证券沈佳、孟娜采取出具警示函监管措施的决定。决定书显示，经查，证监会发现沈佳、孟娜在保荐昆山亚香香料股份有限公司首次公开发行股票并上市过程中，未能严格依照相关名录和国家标准等作出客观专业判断，未勤勉尽责履行相关职责。