摩根资产管理为首批参与北上基金互认的公司,管理层透露业界对合资格基金细则仍有疑问,仅中港证监都积极推动基金互认,多次召开工作坊解释运作上问题。
基金互认宣布后约5周便接受申请,推进时间较一般政策快。摩根香港及中国零售基金业务总监王大智接受专访时坦言,早前公布基金互认框架较宏观,故业界实际操作甚至界定基金资格都存在很多疑问。
何谓合资格基金 存不确定性
“摩根有24只本港注册基金(不计QFII及QFII),但确实有多少只合资格申请北上,现阶段难有答案,但首批北上基金包括区域性股票基金、多元资产基金及债券基金。”他举例指,按证监要求,负责管理北上基金的基金经理必须驻守香港,但不知是否全数都要在港;而本港、海外及内地基金章程也不同,故何谓合资格基金,仍存在不确定性。
他指,中港证监过去召开多场工作坊,也有“一对一”会议,解答业界疑问,亦聆听业界意见,以完善基金互认框架。
“中港两地无论在投资策略或基金管理上都有不同,故在基金互认产品执行上仍有不清晰地方。”例如内地基金表现以季报形式显示、香港是月报;基金赎回费是否须统一;基金交易上差异等,均是业界想厘清项目。他认为,虽然细则未清晰,但基金互认是中港基金界突破,因北上基金必须在香港注册,故可将香港由“基金销售公司”,变成“基金制造公司”,利好本港基金市场发展。
摩根04年与上海国际信托成立合资上投摩根,王大智指,摩根与上投摩根一直合作无间,令摩根能在最短时间挑选到适合内地投资者的基金申请北上,这是集团优胜地方。
撰文:陈韵妍
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