收盘总结
沪指缩量下跌0.61%、创指跌超1% 国产替代相关概念集体爆发 内资机构出逃超550亿。三大指数午后探底回升仍集体收跌。截至收盘，沪指跌0.61%，深证成指跌0.12%，创业板指跌1.18%。两市个股跌多涨少，下跌个股超2900只；两市全天成交1.84万亿元，较上一日缩量成交2269亿元；内资主力机构净卖出553.7亿元，两市涨跌中位数为-0.33%。
盘面上，市场情绪午后略有回暖，题材概念多数上行。AI手机、MR、折叠屏等消费电子产业链集体爆发，智新电子30CM涨停，格林精密、星星科技（维权）20CM涨停，福日电子、欧菲光等多股涨停；光学光电子、MicroLED、光模块概念走强，致尚科技、福光股份20CM涨停，光迅科技、沃格光电等多股涨停；国产操作系统、华为昇腾、华为海思等国产替代概念午后拉升，创意信息（维权）、润和软件20CM涨停；房地产产业链全天强势，光明地产、华夏幸福等多股涨停；低空经济、飞行汽车概念再度走强，宝利国际、建新股份20CM涨停；智普AI概念尾盘再度异动，豆神教育20CM涨停，正和生态、思美传媒（维权）等多股涨停；电子烟、深圳国改等概念表现强势。
跌幅方面，银行、保险板块再度弱势；减肥药、创新药、CRO等医药概念集体走低；半导体、国家大基金持股、中芯国际等硬科技概念持续走弱，中芯国际等多股跌超5%；白酒、高股息及部分新能源赛道概念表现弱势。
消息面上，1、华为Mate 70系列正抓紧投产，11月部分零部件的计划投产数相较Mate60同期增加约50%，此外，小米15正式发布，苹果上线AI智能，预告下一波更新将在12月到来；2、小鹏汇天“陆地航母”分体式飞行汽车将于11月12日全球公开首飞；3、美国大选在即，“特朗普交易”正卷土重来，特朗普称大陆若对台动武将向大陆征收200%关税；4、知情人士称，中国考虑在下个月批准未来几年内发行超过10万亿人民币债券，以提振经济。如果特朗普在选战胜出，中国可能考虑宣布更强有力的财政刺激方案。
一、市场消息汇总
1、沪指缩量下跌0.61%、创指跌超1% 国产替代相关概念集体爆发 内资机构出逃超550亿
三大指数午后探底回升仍集体收跌。截至收盘，沪指跌0.61%，深证成指跌0.12%，创业板指跌1.18%。两市个股跌多涨少，下跌个股超2900只；两市全天成交1.84万亿元，较上一日缩量成交2269亿元；内资主力机构净卖出553.7亿元，两市涨跌中位数为-0.33%。盘面上，市场情绪午后略有回暖，题材概念多数上行。AI手机、MR、折叠屏等消费电子产业链集体爆发，智新电子30CM涨停，格林精密、星星科技20CM涨停，福日电子、欧菲光等多股涨停；光学光电子、MicroLED、光模块概念走强，致尚科技、福光股份20CM涨停，光迅科技、沃格光电等多股涨停；国产操作系统、华为昇腾、华为海思等国产替代概念午后拉升，创意信息、润和软件20CM涨停；房地产产业链全天强势，光明地产、华夏幸福等多股涨停；低空经济、飞行汽车概念再度走强，宝利国际、建新股份20CM涨停；智普AI概念尾盘再度异动，豆神教育20CM涨停，正和生态、思美传媒等多股涨停；电子烟、深圳国改等概念表现强势。跌幅方面，银行、保险板块再度弱势；减肥药、创新药、CRO等医药概念集体走低；半导体、国家大基金持股、中芯国际等硬科技概念持续走弱，中芯国际等多股跌超5%；白酒、高股息及部分新能源赛道概念表现弱势。消息面上，1、华为Mate 70系列正抓紧投产，11月部分零部件的计划投产数相较Mate60同期增加约50%，此外，小米15正式发布，苹果上线AI智能，预告下一波更新将在12月到来；2、小鹏汇天“陆地航母”分体式飞行汽车将于11月12日全球公开首飞；3、美国大选在即，“特朗普交易”正卷土重来，特朗普称大陆若对台动武将向大陆征收200%关税；4、知情人士称，中国考虑在下个月批准未来几年内发行超过10万亿人民币债券，以提振经济。如果特朗普在选战胜出，中国可能考虑宣布更强有力的财政刺激方案。
评：这市场太极端了，虽然指数又跌了，内资继续砸盘500多亿。但涨停个股190多家，还有一堆20cm、30cm的！这到底是牛市还是熊市？
现在A股主要有三波资金，游资和散户一波，每天猛干重组等妖股；机构是一波，天天怂的一批。外资是一波，他们按兵不动等我们放大招呢！
三拨人互相骂对方傻X，但各玩各的，谁也不鸟谁！结果价投的很郁闷，投机的很酸爽，股民的悲喜总不相同，大家冷暖自知吧。
2、中国资产全线杀跌！分析人士：市场波动主因来自美国 但变数并不足以扭转A股势头
A股再生变数！昨晚，市场还有利好消息传来。但今天，A股、港股、A50、人民币皆一度出现较大幅度杀跌。分析人士认为，当前市场波动的主因来自美国。首先，“特朗普交易”是当前市场的主流，美元指数因此上涨，美债收益率亦因此走强，比特币、狗狗币，特朗普媒体集团亦持续飙涨。其次，从今天港股走势来看，半导体等板块跌幅较大。而10月29日，美财政部发布对华投资限制最终规则。那么，市场将如何演绎呢？分析人士认为，这些变数并不足以扭转A股的势头。首先，政策的预期并未完全兑现。而且，昨天高层强调，各地区各部门要认真贯彻中央政治局会议确定的一系列重大举措，把各项存量政策和增量政策落实到位，打好组合拳，切实抓好后两个月的各项工作，努力实现全年经济社会发展目标任务；其次，针对“特朗普交易”，浙商证券认为，结合特朗普上一任期资产及板块表现情况、其对华政策主张及当前内外基本面因素，面对“特朗普交易”的回归，市场风险偏好反应或钝化，可优先关注自主可控+国产替代方向；此外，有色金属、消费及非美出口链亦有望受益；第三，从A股自身当下的筹码结构来看，华福证券认为，从A股历史上看，21世纪以来，任何一次牛市（大牛市或者结构性牛市），换手率的第一次升至高位的情形下，后续行情大概率将在3—6个月之间见到更高的位置。从这个意义上讲，10月8日的这次换手率飙升，也很有可能是新一轮上涨行情的标志性事件。凡是牛市行情中，都会出现成交量快速放大、换手率迅速提升的情况，而当这种情况第一次出现时，往往意味着主力的进场，后续还有相当可观的行情。（券商中国）
3、国会山暴乱会重演吗？民调：近八成选民担忧大选后发生暴力事件
2021年美国国会大厦暴乱事件至今还历历在目，当时特朗普的一众支持者暴力冲入国会大厦，试图推翻当时的选举结果。时隔四年，距离大选最终投票只有不到一周的时间了，一项民意调查显示，选民越来越担心在大选结果公布后潜在暴力事件发生的可能性。根据美联社-NORC公共事务研究中心在10月11日至14日进行的一项新调查显示，许多美国选民对11月5日再次发生推翻选举结果的暴力企图感到担忧。其中，41%的美国注册选民“极其或非常”担忧11月初总统选举后发生试图推翻选举结果的暴力事件，35%的选民“一定程度上”担心出现这类事件。此外，约四成的美国注册选民担忧有人会试图通过法律手段推翻选举结果；大约三分之一的人还表示，他们“极度或非常”关注地方或州选举官员试图阻止辖区最终计票的企图。（财联社）
4、华创证券：市场已进入高波震荡的二阶段
华创证券研报认为，本轮行情神似“519行情”，战略层面我们保持明确的乐观，战术层面市场已进入高位震荡的二阶段，主动管理空间打开大有可为。“519行情”是指1999年5月19日，A股突然发动的一轮暴涨行情，上证指数从前低1047.83点涨到了新高1756.18点，短短33个交易日，涨幅高达67.6%，涨得人头晕目眩。“519行情”的确是与本次行情有很多相似之处：都有政策支持，都有流动性支持，都有持续低迷下的“人心思涨”，都有资本市场变革的大背景。但是历史不会是简单的重演，过去的业绩也无法预测未来。那么当下高位震荡后怎么办？华创证券给出了配置思路：其一是关注受益于互换便利落地及成交回暖的大金融；其二是现金流稳定红利；其三是仍具估值修复空间的成长行业
5、已提交7次行业抗辩意见 中国机电商会：欧盟反补贴终裁结果存在错误认定
当地时间29日，欧委会对中国电动汽车反补贴调查发布终裁公告，决定对中国进口电动汽车征收为期五年的最终反补贴税，将于31日正式生效。就此，中国机电产品进出口商会今天发布声明称，代表中国汽车行业表示非常遗憾。中国机电商会对此表示，欧委会并未在终裁公告中纠正之前的诸多错误认定，除程序上严重缺乏透明度外，并未从根本上解决背离规则和以往实践进行抽样带来的底层代表性问题，也未对欧盟产业损害指标进行客观分析，因果关系依然存在错误认定。欧委会对本案作出的不公正不合理不客观的认定，严重违反了世贸组织和欧盟反补贴相关规则。自欧盟电动汽车反补贴调查案立案以来，中国机电商会代表中国电动汽车产业向欧委会提交7次行业抗辩意见。(央视新闻)
6、三部门：支持新材料大数据中心符合条件的相关企业上市融资
工业和信息化部、财政部、国家数据局印发《新材料大数据中心总体建设方案》，构建以企业投入为主体、金融机构为支撑、社会资本为补充的资金投入模式。鼓励金融机构按照市场化、法治化原则加大金融支持力度。支持新材料大数据中心通过股权、债权等方式吸引社会资本。鼓励相关政府投资基金按市场化原则予以积极支持。支持新材料大数据中心符合条件的相关企业上市融资。承担中央财政资金支持项目的有关单位，需主动参与数据资源节点建设，将项目实施过程中产生的材料领域数据率先向新材料大数据中心汇聚。充分发挥有关部门、地方政府等数据持有单位作用，加强数据共享与交换。
7、深圳医美新政！拟放宽医美行业市场准入，鼓励社会资本进军医美产业
深圳发布高端医美行业新政。日前，深圳发布《龙华区支持高端医美行业高质量发展若干措施（征求意见稿）》。其中提到，适当放宽龙华区医疗美容行业市场准入，鼓励社会资本进入医疗美容产业。建立医疗美容产业审批绿色通道，简化企业注册、医疗机构审批等手续，为企业提供工商注册、行政审批等一站式服务。积极引进医疗美容上市企业、口碑良好的服务类医疗美容机构、已有成熟产品上市的研发类医疗美容企业、医疗美容互联网渠道企业等头部企业落地龙华，依据相关规定给予政策优惠。
8、上海：全面实施“光伏+”工程，市内光伏装机容量达到400万千瓦以上
上海市人民政府办公厅印发《美丽上海建设三年行动计划(2024—2026年)》，其中提到，持续推动能源结构优化。加快现役煤电“三改联动”改造。全面实施“光伏+”工程，市内光伏装机容量达到400万千瓦以上。启动实施百万千瓦级深远海海上风电示范项目。打造一批零碳氢储源网荷储一体化示范项目。加大市外清洁电力的引入力度。
9、六部门：推动人工智能、物联网、区块链等与可再生能源深度融合发展
国家发展改革委等六部门发布关于大力实施可再生能源替代行动的指导意见，其中提到，加强充电基础设施、加气站、加氢站建设，完善城乡充电网络体系。优化新型基础设施空间布局，推动5G基站、数据中心、超算中心等与光伏、热泵、储能等融合发展。推动人工智能、物联网、区块链等与可再生能源深度融合发展。支持新型基础设施发展绿电直供、源网荷储一体化项目，开展绿证绿电交易和“绿电园区”建设，提高“东数西算”等战略工程中的新能源电力消费占比。支持国家枢纽节点中具有冷水资源的地区建设大数据中心。有序开展老旧基站、“老旧小散”数据中心绿色技术改造。推动新建数据中心逐年稳步提升可再生能源使用比例。
10、六部门：加快推进大型风电光伏基地建设 推动有条件的新建厂房、新建公共建筑应装尽装光伏系统
国家发展改革委等六部门发布关于大力实施可再生能源替代行动的指导意见，其中提到，全面提升可再生能源供给能力。加快推进以沙漠、戈壁、荒漠地区为重点的大型风电光伏基地建设，推动海上风电集群化开发。科学有序推进大型水电基地建设，统筹推进水风光综合开发。就近开发分布式可再生能源。稳步发展生物质发电，推动光热发电规模化发展。加快提升可再生能源资源评估、功率预测、智慧调控能力。推进构网型新能源、长时间尺度功率预测等新技术应用。因地制宜发展生物天然气和生物柴油、生物航煤等绿色燃料，积极有序发展可再生能源制氢。促进地热能资源合理高效利用，推动波浪能、潮流能、温差能等规模化利用。推动建立可再生能源与传统能源协同互补、梯级综合利用的供热体系。意见提出，把优先利用可再生能源纳入城镇的规划、建设、更新和改造。推动城镇新建建筑全面执行绿色建筑标准，不断提高可再生能源电力、热力和燃气的替代要求。推广超低能耗、近零能耗建筑，发展近零碳建筑，推动建筑柔性用电技术应用。推动既有建筑屋顶加装光伏系统，推动有条件的新建厂房、新建公共建筑应装尽装光伏系统。（发改委）
评：盘后新能源来了利好，发改委等6部门发文，规格还是挺高的！
重点说了推进大型风电光伏、海上风电等等。但我看了下，落款时间是10月18日，已经过去12天了。难怪前些天光伏、风电板块涨的这么猛？又有一些聪明资金提前布局了。
最近光伏有一波反弹，底部起来差不多40%！虽然距离历史高位还远，但光伏基本面没反转，上方套牢盘也很重，短期不能期待太高。这几天光伏板块已经坑了不少追高的人。
光伏行业还面临两个问题，一、懂王上台，这老头一定会对我国光伏产品进行打压。二、光伏想摆脱内卷的核心，在于调整产能和供需；而不是搞个“价格联盟-好人版”，把矛盾转移掉！
11、创业板迎来十五周岁生日 深交所：深入落实“并购六条” 推动一批典型案例落地
2024年10月30日，创业板迎来十五周岁生日。深交所组织召开创业板高质量发展座谈会，总结创业板十五年改革发展经验，就如何进一步深化改革、更好发挥创业板功能作用等市场关切的问题充分听取意见建议。深交所主要负责同志、11家证券公司及4家上市公司负责人参加会议。
评：今天是创业板15年周年，时间过的真快，当年创业板开板还历历在目，想不到都过去15年了。
为了给创业板“庆生”，深交所召开创业板高质量发展座谈会。重点提到：深入落实“并购六条”，强化并购重组功能！这意味着，创业板后续重头戏是并购重组。
21-23年A股上市了上千家新股，大部分公司质量都不太好，加上这两年经济下行，行业内卷...！这些公司不放开并购重组，未来都有退市风险。
A股赔偿制度并不完善，国家开始鼓励并购重组，其实也是为减少对投资者造成的损失。让垃圾股也能乌鸡变凤凰，大家亏的钱不就回来了么？
当然，并购重组现在确实有点乱炒，但至少比跌跌不休强。今晚又有两起并购，一盛航股份控股股东将变更为万达控股集团 ，二宝鹰股份拟向控股股东出售宝鹰建设100%股权。并购重组的炒作，还会是市场的主线之一。
财经速读
东方证券首笔互换便利业务落地
瑞士10月KOF经济领先指标为99.5
南京楼市迎新利好：二套房首付降至1.5成
财政部同意停止销售47款即开型体育彩票
北京：到2029年，旅游产业增加值占全市GDP比重超过5%
商品及数据
1、“农产品批发价格200指数”比昨天下降0.11个点
据农业农村部监测，10月30日“农产品批发价格200指数”为126.60，比昨天下降0.11个点，“菜篮子”产品批发价格指数为128.62，比昨天下降0.14个点。截至今日14:00时，全国农产品批发市场猪肉平均价格为24.74元/公斤，与昨天持平；牛肉60.87元/公斤，比昨天下降0.3%；羊肉58.56元/公斤，比昨天下降0.7%；鸡蛋10.35元/公斤，比昨天下降1.8%；白条鸡17.99元/公斤，比昨天上升0.1%。重点监测的28种蔬菜平均价格为5.41元/公斤，比昨天下降0.6%；重点监测的6种水果平均价格为7.16元/公斤，比昨天下降0.4%。鲫鱼20.42元/公斤，比昨天下降0.7%；鲤鱼14.28元/公斤，比昨天下降0.1%；白鲢鱼9.84元/公斤，比昨天下降1.5%；大带鱼39.43元/公斤，比昨天下降4.5%。今日，国内鲜活农产品批发市场重点监测的46个品种中，与昨天相比价格升幅前五名的是西瓜、花鲢鱼、大黄花鱼、菠菜和莴笋，幅度分别为3.1%、1.9%、1.8%、1.3%和1.2%；价格降幅前五名的是大带鱼、菠萝、油菜、胡萝卜和大葱，幅度分别为4.5%、4.1%、3.5%、2.8%和2.7%。
2、世界黄金协会：三季度中国金饰消费同比下降34%
世界黄金协会今日发布的报告显示，2024年第三季度，中国市场金饰需求为103吨，环比反弹19%，但在金价和经济因素的综合影响下，金饰消费较去年同期下降34%，较10年平均水平低36%。报告还显示，2024年第三季度，中国市场黄金ETF少量流出约5.2亿元人民币（约减少1吨），三季度成为自2023年二季度以来首个净流出的季度。不过，今年前三个季度，中国市场黄金ETF总持仓和资产管理总规模（AUM）分别激增49%和91%。
机构观点
1、世界黄金协会：印度9月当季黄金消费量同比增长18%
世界黄金协会称，由于投资和珠宝需求猛增，印度9月当季黄金消费量同比增长18%。由于创纪录的金价抑制了需求，印度2024年的黄金消费量预计在700吨至750吨之间。
2、摩根大通：看好内地家电股，首选海尔智家
摩根大通发表报告指出，中国家电股毛利率高，兼且毛利率亦稳定，同时业务地区分散，故认为是内地其中一个较看好行业。另一方面，摩通认为家电股直接受惠内地刺激政策，加上目前预期明年市盈率平均12.2倍，与全球同行存折让，未来季绩公布一旦理想，估值有望上调。该行最看好海尔，并给予“增持”评级，但将海尔目标价由38港元，降至36港元。
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二、利好消息汇总
公司利好
煌上煌：签订OEM代工采购合同
士兰微：第三季度净利润5380万元
柏诚股份：中标4.65亿元重大项目
上海贝岭：第三季度净利润为1.07亿
宏景科技：签署4.86亿算力服务合同
星源卓镁：获得2.05亿元项目定点通知
红塔证券：第三季度营业收入增520.7%
莲花控股：拟1.1亿元—1.5亿元回购股份
神州数码：拟2亿元—4亿元回购股份
抚顺特钢：拟7000万元—1亿元回购公司股份
会通股份：拟5000万元—1亿元回购公司股份
美迪西：实控人提议5000万元—1亿元回购公司股份
祥和实业：拟5000万元—1亿元回购公司股份
国泰君安：第三季度净利润同比增长56.17%
京华激光：全资子公司智能防伪项目投产
西藏药业：依姆多重大资产重组实施完成
红塔证券：前三季度净利润同比增长203.85%
通化东宝：控股股东拟增持1%—2%公司股份
鲁北化工：拟投资2.58亿建设锆钛矿精选项目
浦东金桥：拟挂牌转让新金桥广场100%股权
金石亚药：获磷酸奥司他韦胶囊药品注册证书
上海机场：前三季度净利润同比增长141.87%
乐惠国际：第三季度净利润同比增长528.79%
北部湾港：控股股东拟2亿元—4亿元增持公司股份
新华保险：前三季度净利润206.8亿元 同比增长116.7%
中国太保：前三季度净利润383.1亿元 同比增长65.5%
中钢国际：前三季度净利润6.4亿元 同比增长30.36%
浪潮信息：前三季度净利润同比增长67.05%
深圳能源：控股子公司拟增资扩股引入战略投资者
北部湾港：控股股东拟2亿元—4亿元增持公司股份
长江电力：前三季度净利润280.25亿元 同比增长30.2%
赤峰黄金：第三季度净利润3.95亿元 同比增长89.83%
新乡化纤：前三季度净利润1.99亿元 同比增长739.01%
掌阅科技：第三季度净利1087.69万元 同比增长493.89%
德赛西威：前三季度净利润14.07亿元 同比增长46.49%
五芳斋：控股股东拟5000万元—9000万元增持公司股份
赛力斯：已支付购买引望10%股权第一笔转让价款23亿
城发环境：中标巩义市静脉产业园五个子项目运营服务
申能股份：第三季度净利润为10.9亿元 同比增长65.91%
赤峰黄金：第三季度净利润为3.95亿元 同比增长89.83%
韶能股份：前三季度净利润1.97亿元 同比增长201.34%
兄弟科技：前三季度净利润3253.91万元 同比增长1131.15%
厦门国贸：控股股东拟2.03亿元—4.05亿元增持公司股份
雅化集团：第三季度净利润5243.07万元 同比增长136.57%
浦发银行：第三季度净利润为82.35亿元 同比增长69.86%
京东方A：前三季度净利同比增223.8% 拟不超10亿回购股份
三峡能源：拟718.48亿元投资建设新疆南疆塔克拉玛干沙漠新能源基地项目
工业富联：2024年前三季度营收4363.73亿元，同比增长32.71%
中远海控：公司前三季度实现营业收入1747.37亿元，同比增长29.80%
中性消息
兴齐眼药：撤回药品注册申请
农业银行：第三季度净利润增长5.88%
泸州老窖：前三季度净利润同比增长9.72%
中国银行：第三季度净利润同比增长4.38%
广州港：签署2025-2027年集装箱码头服务协议
石头科技：前三季度净利润14.72亿元 同比增长8.22%
中信银行：前三季度净利润518.26亿元 同比增0.76%
京沪高铁：第三季度净利润为36.58亿同比下降3.17%
江南高纤：拟使用不超过2亿元自有资金进行证券投资
益丰药房：第三季度净利润为3.13亿元 同比增长6.38%
中联重科：第三季度净利润8.51亿元，同比增长4.42%
浙商证券：第三季度净利润4.81亿元 同比增长14.71%
达仁堂：第三季度净利润为1.46亿元 同比增长7.69%
海信家电：前三季度净利润27.93亿元 同比增长15.13%
东方证券：第三季度净利润11.91亿元 同比增长24.58%
中国银河：前三季度净利润69.64亿元 同比增长5.46%
伊利股份：第三季度净利润为33.37亿元 同比增长8.53%
中信建投：第三季度净利润为14.4亿元，同比增长4.05%
中国交建：第三季度净利润为48.76亿元 同比下降0.65%
三一重工：前三季度净利润48.68亿元 同比增长19.66%
山西汾酒：第三季度净利润为29.4亿元 同比增长10.36%
比亚迪：2024年前三季度营收5022.51亿元，同比增长18.94%
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三、利空消息汇总
利空消息
国美电器等被强制执行2.5亿
恒大地产等被强制执行4.7亿
澳柯玛：股东拟减持不超1%公司股份
美迪凯：股东拟减持不超3%公司股份
中国长城：第三季度净利润亏损2.66亿
完美世界：第三季度净利润亏损2.12亿元
永辉超市：第三季度净利润亏损3.53亿元
上汽集团：前三季度净利润同比下降39.45%
北汽蓝谷：第三季度净利润亏损19.2亿元
广汽集团：第三季度净利润亏损13.96亿元
佳禾食品：股东拟减持不超1.3%公司股份
上汽集团：前三季度净利润同比下降39.45%
光大嘉宝：第三季度净利润亏损3172.28万元
双成药业：第三季度净利润亏损2089.15万元
中国船舶：第三季度净利润同比下降57.26%
明阳智能：前三季度净利润同比下降34.58%
洪田股份：股东拟合计减持不超5%公司股份
大金重工：第三季度净利润为1.08亿元 下降20.09%
明阳智能：2024年第三季度净利润同比下降74.57%
航发动力：第三季度净利润为1.31亿元 同比下降57.01%
海通证券：第三季度营收为40.34亿元，同比下降28.03%
中国中免：2024年第三季度净利润6.36亿元 同比下降52.53%
华菱钢铁：前三季度净利润17.71亿元 同比下降56.86%
周大生：前三季度净利润8.55亿元 同比下降21.95%
亿田智能：实控人的一致行动人拟合计减持不超3%公司股份
中信建投：公司前三季度公司实现营业收入143.15亿元，同比下降22.13%
隆基绿能：公司2024年第三季度营业收入为200.64亿元，同比减少31.87%
寒武纪：前三季度营业收入1.85亿元，同比增长27.09%；净利润亏损7.24亿元
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四、涨停榜复盘
明日展望：还是担心毕业照
今天市场走的挺魔幻的，我有点看不清楚了，比如今天我认为这里抢修复可能是个下跌中继，结果下午老周期人气股又是此起彼伏。
这里从结构的划分，就是情绪主升浪的高位震荡阶段，虽然我盘前知道这里急跌后会有修复，但今天这个修复确实超出我的预期了。
这里先说明天怎么应对的问题。
那今天我们把行情当成分歧转一致的强修复，明早就又成了一致性延续了，那明天早上就不像今天这样还可以寻找开仓点，而是找卖点，或者格局手里的标的。
高位震荡阶段，尤其注意，不要去接一致性。
这里我还是有点不放心，担心是毕业照，可能是这个牛太超预期了吧。
但我是觉得，今天尾盘大多数跟风拉升的标的，类似银之杰这种，本身就应该是卖点哈。
超短概览：太猛了
可能是上了年纪，有些事情记不清了，但确实印象里情绪这么猛的行情，十年来这都是前三甲的存在。
我真都有点不想分析了，上帝欲使人灭亡，必先使其疯狂，今天又一次反包，连昨天恒银科技这种天地面都给了涨停附近的修复，感觉盘面就是歌舞升平。
就是这种太过于顺其自然的赚钱效应，反而让我觉得有点不对劲。这世上，本来就不存在完美犯罪吧？这世上，也没有稳赚不赔的生意啊，那问题到底出现在哪里呢？
那么今天修复大赚之后，明天大伙儿就打起精神吧。今天市场在指数走弱的情况下还能修复起来，靠的是整体没下降的量能，明天情绪修复的力度也很简单，看指数和量能，就够了。
今天下午最后时间拉起来的时候，我意识到自己可能错了，所以调入了一只标的。但我的思路并不是去追高场内的人气股，而是选择了低位+有逻辑的辨识度个股。
今天情绪的吹哨人在北交所，这个明天也是个重要的参照物。
连板梯队
情绪亢奋强分歧后修复，这里要注意的是其实还是有掉队的个股的，比如双成药业。
热门板块：并购重组、消费电子
重组线确实凶猛，昨天尾盘分歧，今天直接修复了，主要是不好聚焦，几个核心已经明牌了。
后面预估还能继续反复吧。
赚钱效应标签：房地产、百货超市、算力
亏钱效应标签：锂电池、银行、医药
章盟主：净买入9311tcl科技；（大票首板；）
五、2024年跨年妖龙预备队板块——HW Mate70（附股）
2024年跨年妖龙预备队板块——华为mate70
华为Mate 70系列的发布备受期待，根据最新的信息，该系列手机最晚预计会在11月中下旬与消费者见面。随着11月的临近，发布时间可能快于预期，甚至有可能会在11月10日之前上市，这意味着距离正式发布可能不到十个交易日。
近期关于Mate 70系列的利好消息正在逐步释放。10月28日，有消息称华为Mate 70系列的零部件已经开始供货，首批备货量增加了30%。紧接着在10月29日，《科创板日报》报道，华为Mate 70系列部分零部件的投产数较同期增加了50%，显示了华为为11月上市所做的积极准备。此外，根据专家线上会议纪要，华为昇腾旗舰芯片计划在10月30日之前正式发货。
华为Mate 70系列手机预计将在2024年第四季度发布，也就是在10月至12月之间。在HDC 2024华为开发者大会上，余承东宣布Mate 70系列手机将首()发搭载鸿蒙HarmonyOS NEXT正式版。此外，有爆料称华为Mate 70非凡大师版手机将采用全陶瓷后盖，并提供红、黑、灰三种配色。
华为Mate 70能够传导的板块相当广泛，直接供货方、合作方、边框、背板、电池、镜头、CPU、内存、玄武膜、卫星导航等黑科技都是值得关注的领域。此外，鸿蒙系统、华为海思、芯片、5.5G、OLED等技术也将是Mate 70系列的延伸领域
华为MATE70概念一览
将华为MATE70概念公司分成了16个类目1.手机代工 2.鸿蒙系统 3.玻璃盖板、面板 4.钛合金材料 5.CIS芯片 6.模拟芯片 7.射频天线 8.卫星通信 9.摄像头 10.结构件 11.指纹模组 12.PCB 13.VC均热板 14.导电膜 15.电池 16.玄武镀膜
1. 手机代工
光弘科技：光弘科技是华为的核心供应商，提供包括智能终端产品（含智能手机）和网络设备等产品的EMS服务。
卓翼科技（维权）：卓翼科技与华为之间存在着紧密的合作关系，包括技术研发、业务增长、技术支持等多个层面的深度合作。
福日电子：福日电子为华为提供手机的ODM生产服务，是华为的重要供应商之一。
2. 鸿蒙系统
软通动力：软通动力是首批华为云伙伴，入选华为云盘古大模型首批合作伙伴，在鸿蒙系统开发中具有重要地位。
润和软件：润和软件是华为HarmonyOS开发服务商，子公司润开鸿是鸿蒙生态价值链中的重要一环。
诚迈科技：诚迈科技参与华为鸿蒙系统的开发，与华为建立了长期深度的合作关系。
常山北明：常山北明全资子公司北明软件有限公司是华为多产品一级合作伙伴，与华为在多个领域进行合作。
3. 玻璃盖板、面板
京东方A：京东方是国内知名面板厂商，为苹果提供面板，并预计将为苹果iPhone Pro系列供应搭载LTPO OLED屏幕。
蓝思科技：蓝思科技是手机盖板生产企业，主营手机视窗触控防护玻璃面板、触控模组和视窗触控防护新材料，是苹果、三星手机品牌的视窗防护玻璃等的重要供应商。
4. 钛合金材料
金太阳：金太阳公司已经量产用于钛合金研磨抛光的新产品，属于钛合金产业链上游，后期有望受益。
银邦股份：银邦股份主营业务是铝合金复合材料多金属复合材料以及铝合金结构材料的研发、生产和销售，包括钛铝合金材料。
5. CIS芯片
韦尔股份：韦尔股份在2019年收购了全球车载CIS龙头企业豪威科技，进入了高成长的CIS领域。根据数据，2021年韦尔股份的CIS产品实现了10.7%的同比增长，市场份额在全球排名第三，在汽车和手机领域分别排名第二和第三。韦尔股份在安防CIS领域也具有竞争力，并且在中高端安防产品上持续发力，进行国产替代。
思特威：思特威是专门从事CMOS图像传感器芯片产品研发、设计和销售的高新技术公司。在汽车电子方向发力，相关CIS产品已获得智能驾驶辅助系统的商业量产订单，覆盖车型项目数量大幅增长。思特威在安防CIS领域处于领()先地位。
6. 模拟芯片
圣邦股份：圣邦股份是国内模拟芯片的龙头企业，产品覆盖信号链和电源管理两大领域，拥有32类5200款产品。公司通过外延并购方式不断扩展产品和市场，每年进行1-2个并购的节奏，不仅使圣邦产品品类得到丰富，亦进一步加强了公司的技术实力。
力芯微：力芯微是国内模拟芯片新锐，产品和客户不断提升。公司深耕电源管理领域近20年，形成了丰富的核心技术和功能模块IP，公司电源管理芯片及电源防护芯片产品的性能指标已经达到或超过国际对标产品。
7. 射频天线
卓胜微：卓胜微是国内射频前端芯片龙头，华为的正式直接供应商。
硕贝德：硕贝德聚焦以射频技术为核心的天线射频业务，为客户提供从移动终端天线、系统侧基站天线到车载智能天线、指纹识别模组、散热组件等产品的研发和制造，产品主要应用于手机、平板、可穿戴设备、笔记本电脑、基站、汽车等领域。
唯捷创芯：唯捷创芯是国内最早从事射频前端芯片研发、设计和销售的集成电路设计企业之一。主要产品包括智能终端射频功率放大器芯片、射频天线开关模块及射频前端集成电路模块。
信维通信：信维通信是全球领()先的一站式泛射频解决方案提供商，产品涵盖移动终端天线、基站天线等多个领域。
8. 卫星通信
华力创通：华力创通专注于导航技术十多年，紧密围绕卫星导航及惯性导航专业领域，专注核心技术开发和应用产品及系统的设计生产。已形成北斗卫星导航系统应用的芯片、板卡与模块、导航终端、高端天线、惯导及组合导航、导航测试设备和基于位置服务（LBS）等完整导航产业链格局。
盟升电子：盟升电子是我国制导装备导航系统与电子对抗核心供应商，聚焦制导装备导航终端产品和电子对抗业务。
9. 摄像头
联创电子：联创电子是国内重要的摄像头模组供应商之一，在摄像头领域具有一定的市场地位和影响力。
欧菲光：欧菲光在CCM模组和指纹识别模组领域规模较大，是摄像头模组领域的重要企业。
昀家科技：昀家科技在摄像头领域也有所布局，提供相关产品和服务。
水晶光电：水晶光电在光学镜头和摄像头模组领域具有领()先地位，是光学领域的知名企业。
10. 结构件
和胜股份：和胜股份是技术驱动的新材料及新能源集成部件提供商，致力于推动高端工业铝合金材料在新能源汽车行业和消费电子行业的应用。公司综合运用熔铸、挤压、深加工、集成装配等环节的各项工艺技术，为新能源汽车行业和消费电子行业客户提供“一站式”整体解决方案。
长盈精密：长盈精密是国内领先的精密电子零组件制造商，已形成消费电子精密结构件及模组和新能源零组件及连接器产品双支柱战略格局。公司在智能终端零组件领域，主要产品包括电子连接器及智能电子产品精密小件、精密结构件及模组等，广泛应用于智能手机、笔记本电脑、可穿戴设备等，并与苹果、三星、OV等厂商合作。
领益智造：领益智造是精密制造领域的全球领先制造商，提供从材料、精密零部件、结构件、模组组装、FATP整机组装的“一站式”智能制造解决方案。公司在全球范围内进行供应链布局，拥有模切、冲压、CNC、组装、自动化、结构件、磁材、充电器、模组、FATP整机组装等事业群。
捷荣技术：捷荣技术的主要业务为面向3C客户提供精密模具、精密结构件及高外观需求的硬件组件的设计、研发、制造、销售，包括智能手机和智能手表等产品的精密结构件及无线充电器整机等。
精研科技：精研科技是国内首家金属粉末注射成型（MIM）行业上市公司，是全球MIM龙头企业之一。公司以生产制造为基础、材料为延伸、技术融合为手段，打造了精密结构件、汽车塑胶件、动力、热能、ODM和智能制造六大核心产品体系。
东睦股份：东睦股份MIM板块二季度收入环比一季度增长71.06%，成功切入折叠屏手机铰链MIM零部件业务并实现销售，作为首家供应华为折叠屏铰链零部件的厂商，有望受益华为消费电子的回暖。
福蓉科技（维权）：福蓉科技生产的智能手机铝制中框结构件材料等产品是手机制造的重要部件，能够直接受益于智能手机市场的复苏，获得更多的订单。
大富科技：大富科技是国内领先的移动通信基站射频器件、射频结构件的研发、生产与服务提供商，产品主要应用于各种制式标准的移动通信系统。公司拥有从模具设计及制造、压铸、机械加工、表面处理到电子装配等完整的生产环节。
11. 指纹模组
汇顶科技：汇顶科技是华为Mate 60系列屏下光学指纹模组的主要供应商之一，提供屏下光学指纹芯片。公司全球首创技术，广泛应用于知名终端品牌旗舰机型，包括超薄屏下光学指纹传感器和镜头式屏下光学指纹传感器。
12. PCB
弘信电子：弘信电子是国内柔性电子行业的领军企业，拥有出色的自主研发能力和全套智能化生产的装备能力，是全国行业内唯一一家同时入选国家智能制造试点示范项目及获评国家企业技术中心的企业。
深南电路：深南电路是中国领先的印制电路板制造商之一，拥有匠人精神，代表着中国电子制造业的卓越实力。
中富电路：中富电路自创办以来，一直为电子信息制造业相关细分领域的客户提供高可靠性、定制化PCB产品，产品覆盖高频高速板、金属基板、刚挠结合板、高阶HDI板、内埋器件板等类型，主要应用于通信、工业控制、汽车电子、消费电子及医疗电子等领域。
方正科技：方正科技是中国领先的印制电路板制造商之一，自2003年收购珠海多层电路板有限公司后，正式进入快速发展的PCB行业。
13. VC均热板
中石科技：中石科技是一家专注于热管理和EMI屏蔽等材料的研发、生产和销售的企业。2024年1-9月，公司净利润为1.32亿元，较去年同期增长143.03%。
飞荣达：飞荣达主要产品为电磁屏蔽材料及器件、导热材料及器件和轻量化复合材料等，广泛应用于通信、消费电子和新能源领域。
中英科技：中英科技2024年三季报净利润为2800.68万元，较去年同期下降79.37%。
14. 导电膜
万顺新材：万顺新材集团股份有限公司主要从事铝加工业务、纸包装材料和功能性薄膜三大业务，其中包括导电膜产品。公司生产的导电膜透过率、雾度、色度指标、表面阻抗值等各项性能指标均达到较高水准。
日久光电：日久光电主营业务是柔性光学导电材料的研发、生产和销售，是国内ITO导电膜行业首家能够大规模生产高品质IM消影膜并能卷对卷贴合PET高温保护膜的企业，产品可应用于各类触控方式的人机交互终端场景。
15. 电池
德赛电池：主要围绕锂电池产业链进行业务布局。公司在锂电池电源管理系统及封装集成细分市场处于领先地位，智能手机、平板和笔记本电脑、智能穿戴、电动工具、智能家居和出行、储能及新能源汽车是公司锂电池产品的主要应用领域。
欣旺达：全球锂离子电池领域领军品牌，专注于便携储能、家庭储能、网络能源、电力储能及智慧能源等领域，提供包括锂电池储能产品、多场景集成方案、能源投资运营等多类型综合能源服务模式。欣旺达利用公司锂电池储能系统集成及应用技术优势，满足客户多元化能源需求。
16. 玄武镀膜
万顺新材：万顺新材是华为手机和华为电视机的长期供应商，功能膜业务的直接客户为触控面板、显示器件等的制造商，用于华为、联想、酷派等手机，高阻隔膜通过下游客户加工后已应用于量子点电视。
日久光电：日久光电主要从事柔性光学导电材料的研发、生产和销售，目前的主要产品为ITO导电膜，其中150Ω方阻ITO导电膜近三年业务占比均高达90%以上。公司下游客户已覆盖合力泰、台冠科技、蓝思科技、南京华睿川等触控模组厂商，终端客户包括华为、小米、OPPO、联想、魅族等知名消费电子品牌。
长信科技：长信科技提供3D曲面AR镀膜产品，是光电材料领域的产品之一，利用光的干涉效应来减少反射光、增加透射光。
汇成真空：汇成真空是玄武镀膜龙头之一，提供光学镜头上面的反射膜。公司是真空应用解决方案提供商，研发、生产和销售光学镀膜设备、功能性薄膜涂层设备等。
福光股份：福光股份在超多层AR膜镀膜工艺上取得突破，是玄武镀膜领域的龙头企业之一。
莱宝高科：莱宝高科正在研发卷对卷涂布工艺及柔性薄膜材料，力争形成具备量产能力的新材料产品。
北玻股份：北玻股份全资子公司上海北玻镀膜技术工业有限公司具备制造符合HIT工艺的PVD镀膜设备能力，应用于ITO双面镀膜，目前该项目尚处于开发阶段。关于AR镀膜设备，公司已经研发完成用于AR镀膜的立式镀膜设备，进行市场开发。
六、光伏：积极乐观、调整框架（附股）
业界反馈，近期硅料与电池片限产磋商，关于硅料限产，市场也有不同声音，我们分析：
1、 主流公司开工率、库存情况差别很大，所受影响的差异很大，希望方案能稍微优化也比较合理。
2、 另一方面，主流硅料公司交流都反馈，行业就限产是很一致的共识；这些公司好像原则上都同意限产。
3、 硅料/电池等环节的限产磋商本身就是一个积极信号，尽管具体方案可能不是一蹴而就。
4、 在行业/联盟自律协议，以及相应的能耗管控政策出台前，市场围绕预期会有波动。但方向上，应该积极乐观一些。此外，各环节的价格走势，在不远处可能就会出现积极变化。
5、 结论：之前我们推荐是基于“小手术政策”+弱需求假设的推荐，不过眼下政策范围已显著超出我们之前框架。当下围绕政策的博弈比较多，但也许方向比细节要重要。
硅料：限产与能耗管控的主阵地，【通威股份、协鑫科技、大全能源/新特电气】
电池：率先通过市场化淘汰达到弱平衡，主流的高效电池公司空间大，【钧达股份、仕净科技、爱旭股份/弘元绿能】
玻璃：供需基本平衡，如供给稍有调整业绩有弹性，【福莱特、旗滨集团】
后续要关注知识产权制度执行带来的头部机会，推荐与关注：晶科能源、隆基绿能、晶澳科技/天合光能、福斯特、中环股份、聚和材料/美畅股份/帝科股份
（转自：京城投资财富）
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