IEA预计非OPEC产油国推动三季度增产，关注今日晚间美国CPI数据|IEA_新浪财经

转自：银河能化在线

IEA月报上调今年非OPEC+国家原油产量增速预期10万桶至150万桶/日，并认为受非OPEC产量增长推动，三季度全球石油产量将增加77万桶/日。俄罗斯6月日产量持稳于922万桶，仍高于设定目标24万桶/日，美国和伊朗引领全球供应增长，伊朗6月产量已增至约335万桶/日。同时预计全球需求增速进一步放缓，维持今年新增97万桶/日预期不变，与OPEC预测之间的差距加大，后者预测今年需求将增长220万桶/日。此外，Kpler数据显示，因亚洲市场需求疲软和中东国内消费增加，伊拉克、科威特、阿联酋等中东产油国出口减少，沙特降幅更是达到97万桶至542万桶/日的逾十年来最低水平。此外，美国计划10-12月期间补充450万桶石油战储；美国当周EIA原油日产量增加10万桶，原油去库344.3万桶，炼厂开工率高企，汽油依旧去库。

宏观方面，美元微跌静待今晚CPI数据，9月降息预期主导市场情绪。市场预计美国6月核心CPI将环比上升0.2%，使核心CPI年率达到3.4%。有分析师认为，由于大选临近，9月降息的可能性不大，而市场基本已经消化了这一点。

周四国际油价盘中波动运行，截至国内15:00收盘，Brent 09合约日环比上涨1.51美元至85.60美元/桶，SC2408合约录得上涨10.8元/桶或1.76%涨幅。

【近日重要事件数据提示】

7月11日（周四）：

20:30 美国6月季调后CPI月率

20:30 美国当周初请失业金人数

7月12日（周五）：

10:00 中国6月贸易帐

20:30 美国6月PPI

22:00 美国7月密歇根大学消费者信心

1. IEA：若欧佩克+维持自愿减产措施，今年产量料将下降超70万桶/日。IEA表示，当欧佩克+确认将取消部分自愿减产后，将调整其对欧佩克+的供应预测。目前欧佩克及其盟友同意将每日220万桶的自愿减产延长至9月底，并表示，他们的目标是根据市场情况，在今年10月至2025年9月期间逐步解除减产。此外，俄罗斯6月原油出口量减少16万桶，至760万桶/日，商业收入较上月减少了1.9亿美元，至167亿美元。俄罗斯6月原油供应量相对稳定在922万桶/日，但仍比欧佩克+设定的目标高出24万桶/日。IEA称，受配额限制的18个成员国6月产量较设定的3,385万桶/日的隐含目标高出58万桶/日。

2. IEA：伊朗原油产量升至六年来最高水平。IEA表示：“美国和伊朗看来将连续第二年引领全球石油供应增长。”据IEA估计，伊朗6月份的产量约为335万桶/日，该国今年的原油和凝析油出口量约为150万至160万桶/日。此前有报道称，伊朗国家石油公司签署了一份价值12.5亿美元的合同，开发产量为6万桶/日的Changuleh油田，该公司还签署了一项价值4.35亿美元的协议，开发陆上的Band Karkheh油田。

3. IEA继续与欧佩克“唱反调”，强化供应过剩预期。IEA下调了对明年石油需求增长的预期，并上调了对石油供应的预期，这种情况可能会导致市场供应过剩，从而强化了该机构对未来十年石油供应严重过剩的预期。IEA认为在非OPEC国家的推动下，三季度全球石油产量将增加77万桶/日；将2024年非OPEC+国家的产量增速预测从140万桶/日上调至150万桶/日。IEA称全球原油需求增速进一步放缓，将明年石油需求增长预期从之前的100万桶/日下调至98万桶/日，称目前预计总需求平均为1.04亿桶/日。今年，在发展中国家的推动下，石油需求预计将增长97万桶/日，略高于此前预测的96万桶/日。预计总需求将达到平均1.031亿桶/日。IEA和欧佩克的预测之间的差距现在更大了，后者预测今年全球石油需求将增长220万桶/日，2025年将增长180万桶/日。

4. 俄罗斯副外长：（对于美国、德国决定在德国部署远程导弹）俄罗斯将以“军事方式”作出回应。美国和德国决定在德国部署远程导弹的目的是损害俄罗斯的安全。

5. 伊朗当选总统：已准备好与阿拉伯国家进行建设性对话。伊朗当选总统佩泽希齐扬在一份针对阿拉伯国家的声明中表示，他已经准备好与阿拉伯国家进行建设性对话，并将继续努力加强区域合作。他指出，伊朗与阿拉伯国家在许多国际和地区问题上有共同观点和共同利益，包括巴勒斯坦问题、反对恐怖主义和打击极端主义等。另外他提到，维护地区的可持续和平与稳定、应对地区威胁，需要地区国家建立合作和集体安全体系。

6. Kpler：沙特6月石油出口降至逾十年来最低水平。Kpler最近发布的数据显示，6月份，OPEC+主要产油国的原油出口大幅下降，主要原因是亚洲市场需求疲软和中东国内消费增加。沙特的出口锐降至十多年来的最低水平。为削减过剩产量和应对亚洲需求减少，沙特、俄罗斯和伊拉克都实施了减产措施，造成OPEC+产量降至年内低点。沙特出口量大幅下降93万桶/日，至542万桶/日，为至少2013年以来的最低水平。包括伊拉克、科威特、伊朗和阿联酋在内的其他中东产油国也大幅降低了出口。6月，中东原油出口降至三年来的低点，主要原因是中质原油供应量减少。这种下降归因于内部消费的增加，发电用油量增多，以及为收紧市场所可能采取的协调措施。

7. 印度政府消息人士：印度国有炼油企业正在与俄罗斯共同协商长期石油进口协议。

8. 美国将购买450万桶石油以补充战略石油储备。美国能源部宣布，计划从10月到12月期间购买450万桶石油运往路易斯安那州的战略石油储备点，以补充战略石油储备，应对可能影响石油供应的情况。

9. EIA周报：产量增至高位，原油库存去化，炼厂开工率高企，汽油依旧去库。

Ø 截至07月05日当周，国内原油产量增加10.0万桶至1330.0万桶/日。

Ø 原油出口减少40.2万桶至399.9万桶/日；原油进口676.0万桶/日，较前一周增加21.3万桶/日。

Ø 原油库存 -344.3万桶，预期-133.3万桶，前值-1215.7万桶；库欣原油库存 -70.2万桶，前值34.5万桶；战略石油储备库存 47.7万桶，前值39.8万桶。

Ø 精炼厂设备利用率 95.4%，预期93.4%，前值93.5%。

Ø 汽油库存 -200.6万桶，预期-60万桶，前值-221.4万桶；精炼油库存 488.4万桶，预期83.3万桶，前值-153.5万桶。

宏观经济资讯

1. 美元微跌静待CPI，9月降息预期主导市场情绪。美元周四小幅下跌，但在美国CPI报告将于今日晚些时候公布前，其走势基本受到抑制。整体市场上，美元处于守势，其他货币大多横盘整理。预计美国6月核心CPI将环比上升0.2%，使核心CPI年率达到3.4%。澳大利亚联邦银行外汇策略师表示，市场普遍预期核心CPI将温和上涨0.2%。我们认为情况可能也是如此。这一结果显然会建立人们对美联储能够很快降息的信心，所以我认为，如果市场对9月份降息的预期上升，月率录得0.2%可能会小幅推低美元。（美联储观察工具显示，市场目前预计美联储9月份降息的可能性超过70%，而一个月前这一可能性接近于零。）

2. 28家机构预期今晚20:30公布的美国6月季调后核心CPI月率（前值：+0.2%）：野村证券：+0.1%；道明证券：+0.2%；法巴银行：+0.2%；美银美林：+0.2%；花旗集团：+0.2%；德商银行：+0.2%；渣打银行：+0.2%；高盛集团：+0.2%；摩根大通：+0.2%；瑞银集团：+0.2%；巴克莱：+0.2%；摩根士丹利：+0.3%；[路透调查：+0.2%]。

3. 机构：美国核心CPI或小幅升温，9月降息前景蒙阴。桑坦德银行分析师表示，美国6月未季调核心CPI年率可能加速至3.5%，相较于五月的3.4%有所上升。而《华尔街日报》的一项调查显示，这一数据的普遍预期为3.4%。如果斯坦利的预测准确，即核心CPI年率达到3.5%，这虽令人失望但并非灾难，并且不会彻底阻止美联储在今年晚些时候进行一到两次的降息。他表示，如果数据出现意外上行，将对美联储9月份降息的决定产生不利影响。斯坦利过去曾表示，由于大选临近，9月降息的可能性不大，而市场基本已经消化了这一点。

原油市场价格价差

国内外原油期货月间价差