维稳净息差成普遍共识！银行暂停或减少发售大额存单_新浪财经

转自：扬子晚报网

通过下调存款利率，从而更好地维稳净息差，已经成为银行的普遍共识。

来自融360数字科技研究院的最新监测数据显示，今年5月，大额存单发行数量为407只，环比下降5.35%，同比下降16.94%。

记者25日采访也发现，今年以来，银行机构纷纷收紧大额存单的发行。相关业内人士对此表示，大额存单利率相对较高，银行通过减少或下架这类产品来稳定净息差，以更好服务实体经济。

现象：暂停或减少发售，多家银行大额存单“断货”

今年以来，在继续调降存款利率的同时，不少银行也在主动调整产品结构。其中，利率相对较高的大额存单产品成为银行机构“不约而同”的选择，不少银行暂停或减少发售大额存单产品。眼下，大额存单产品的利率整体进入“2”时代，5年期产品已难觅踪迹。

25日上午，记者查询建设银行、招商银行、南京银行等多家银行App发现，大额存单产品列表中，已经没有3年期、5年期产品。其中，建行App显示，该行20万元起存的大额存单产品，目前只有1个月、3个月、1年和2年的期限，存款利率分别是1.49%、1.5%、1.8%和1.9%。南京银行App则显示，该行新发存单中，只有一年期大额存单产品，20万元起存，利率为2.1%。值得一提的是，民生银行自今年5月上旬开始下架中长期大额存单产品，目前该行App里仅保留1个月和3个月期限的大额存单产品。

采访中记者也发现，有的银行尽管目前仍提供3年期大额存单产品，但显然额度有限，“一单难求”现象持续上演。

记者当天中午先后打开工商银行、兴业银行等几家银行App注意到，3年期大额存单产品均显示“售罄”。其中，工行3年期大额存单有20万元起存和100万元起存两个产品，利率均为2.35%，目前全部“售罄”。在兴业银行App里，20万元起存的3年期大额存单产品，利率2.6%，同样显示额度为“售罄”。

从各家银行在售的大额存单产品来看，整体利率已进入“2”时代。目前，工行、建行等国有大行1年期、2年期大额存单产品的利率普遍为1.8%和1.9%。股份制商业银行相同期限的大额存单产品利率略高。比如，招行、浦发等银行1年期、2年期大额存单产品的利率都为2%和2.15%。

根据融360数字科技研究院最新监测的数据，今年5月份，大额存单发行数量为407只，环比下降5.35%，同比下降16.94%。另外，不同期限大额存单市场年利率基本都在3%以下，主流的3年期大额存单利率呈现下降趋势。而就在1年前，国有银行3年期大额存单产品的利率还在3%左右，股份制商业银行则在3.3%左右。

探因：银行维稳净息差，以更好服务实体经济

“通过压降存款成本来维稳净息差，已经成为银行的普遍共识。可以预见的是，中长期大额存单产品的发售，后续还有可能逐步变少。下调存款利率、压降高成本负债已经成为一种趋势。”南京财经大学投资学系资深教师王慧表示，净息差意为银行净利息收入在银行全部生息资产中的比值，是银行主要的收入来源之一。目前，银行业净息差处于低位，且仍面临下行压力，而大额存单产品的利率相对较高，因此通过减少或下架长期限大额存单产品，可以帮助银行稳定负债成本，减少利息差的进一步压力，从而有利于自身可持续发展，以更好地服务实体经济。

面对当前的低利率市场环境，王慧建议，投资者应尽量调整好投资心态，适当调整及降低投资收益预期，根据自身的风险承受能力及流动性需求，在存款、理财等不同产品间选择适合自己的投资渠道。

“例如，对于偏好稳健的投资者来说，除了存款类产品外，也可以适当配置期限在半年到3年期的低波稳健的固收类理财产品和部分保本策略的结构性理财产品。”她说。

南京日报/紫金山新闻记者曹丽珍