美银美林：上调今年澳门赌收增长预测至15%

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　　美银美林发表报告，对濠赌股看法维持正面，相信中场博彩收入今年及明年仍有双位数增长，带动EBITDA复苏，而首季EBITDA按年增长29%，当中只有约14%的增长来自贵宾厅。该行上调全年赌收增长预测，由12%升至15%，其中贵宾厅增长预测由12%上调至16%，中场增长由12%上调至14%，以反映第二季博彩收入好过预期。

　　该行预期未来12个月中场增长保持强劲，赌场酒店房间供应预计2017年增长17%，2018年增长13%，加上港珠澳大桥2018年通车，区内交通基建有重大改善，而未来的粤港澳大湾区发展或有更多跨境放宽措施，有利行业长远发展。

　　虽然板块估值已高过历史水平，但基于赌收假设上调，该行调升2017-2018年EBITDA预测平均2%，目标价上调平均1%。看好银河（00027.HK）、金沙（01928.HK）、新濠博亚（MPEL）、永利（01128.HK） ，认为股份现金流改善，有较高机会业绩胜预期。