【中航先进制造行业周报】华为金秋9月科技领域耕耘忙，欲与产业链合作伙伴共赢智能未来|科技领域_新浪财经

核心个股组合

纽威股份、北特科技、贝斯特、华中数控、纳睿雷达、莱斯信息、中信海直、软通动力、航锦科技、华伍股份、华阳集团、江淮汽车、万马科技

本周专题研究

华为2024年上半年实现销售收入4175亿元，同比增长34.3%；净利润551.1亿元，同比增长18.17%，净利润率达到13.2%。同时，依据市场调研机构相关数据，上半年华为以17.5%的市场份额位列中国智能手机市场出货量第一；在Q1、Q2均占中国折叠屏手机市场份额超过40%，位列第一。2024年Q1中国云基础设施服务市场的总规模达到92亿美元，其中华为云的市场份额为19%。目前，华为云已汇聚4.5万生态伙伴，联合构建了行业解决方案500余个，发布云商店商品多达12000款。华为轮值董事长徐直军表示，将“持续优化产业组合，增强发展韧性，建设繁荣产业生态”。华为持续以技术、产品及生态革新引领产业升级，在芯片、基础软件、终端、云计算等战略领域均已实现前瞻性布局。金秋9月预计还有多场重磅活动，可能进一步彰显其在引领智能化创新方向的竞争力。包括，已推出全球首款三折屏手机Mate XT、即将发布的搭载玄玑感知系统的全新穿戴设备、华为全联接大会，以及完成纯血鸿蒙系统的大批量App适配等等。华为注重产业链、行业生态圈构建，积极与各领域优势企业加大、拓展战略合作，欲与产业链合作伙伴共赢智能未来。建议重点关注：软通动力、神州数码、常山北明、赛意信息、润和软件等。

重点跟踪行业

人形机器人：产业趋势明确，目前产业进入从0到1的重要突破阶段，2024年将是突破量产的关键一年，看好Tier1及核心零部件供应商。光伏设备：N型渗透率加速提升，马太效应下头部企业竞争力进一步强化，看好平台型布局电池片、组件的龙头公司。储能：储能是构建新型电网的必备基础，政策利好落地，发电、用户侧推动行业景气度提升，看好电池、逆变器、集成等环节龙头公司。半导体设备：预计2030年行业需求达1400亿美元，中国大陆占比提高但国产化率仍低，看好平台型公司和国产替代有望快速突破的环节。自动化：下游应用领域广泛的工业耗材，市场规模在400亿左右，预计2026年达557亿元，看好受益于集中度提高和进口替代的行业龙头。氢能源：绿氢符合碳中和要求，光伏和风电快速发展为光伏制氢和风电制氢奠定基础，看好具备绿氢产业链一体化优势的龙头公司。工程机械：强者恒强，建议关注行业龙头，看好具备产品、规模和成本优势的整机和零部件公司。