【银华基金】交易日报2024-10-30_新浪财经

（来源：银华固收交易）

今日资金面整体均衡偏松。早盘，银行融出正常，非银融出较积极，信用隔夜报在1.8-1.85%；7d集中报在1.9-1.92%，后小幅上涨至1.95%附近，随后下行至1.92%附近直至午盘；14d供需两淡，价格稳定在1.9%附近。午后各期限需求清淡，隔夜价格小幅降至1.8%附近直至尾盘，7d和14d则稳定在1.9-1.92%附近直至尾盘，各机构轻松平盘。21d-1m今日报在1.9%-1.95%附近，成交较少，更长期限鲜有成交。

央行今日进行4310亿元7天期逆回购操作，中标利率为1.5%，与此前持平。今日7927亿元逆回购到期。

【10月30日利率债结果】

7Y 09240307Z12 加权利率 2.1251% 全场倍数 3.92倍边际倍数 3倍

7Y需求一般，费后低估值0.7BP发 2.1469，倒挂一般。

385D 240431X4 加权利率 1.516% 全场倍数 2.51倍边际倍数 2.18倍

10Y 240430X4 加权利率 2.2452% 全场倍数 2.36倍边际倍数 1.25倍

1.0548Y需求尚可，费后低二级12.9BP发1.6109；

10Y需求尚可，费后低二级0.8BP发2.2667，倒挂一般。

24厦门34,232843,其他专项,30Y,70.8亿,票面2.42%,全场19.51,边际1.74

24厦门35,232844,乡村专项,20Y,0.5亿,票面2.41%,全场19.6,边际1.8

24厦门36,232845,其他专项,20Y,1.26亿,票面2.41%,全场15.87,边际1.51

24厦门37,232846,市政基建专项,20Y,42亿,票面2.41%,全场18.31,边际1.58

24厦门38,232847,其他专项,20Y,0.89亿,票面2.41%,全场16.29,边际1.46

24厦门39,232848,其他专项,20Y,2.52亿,票面2.41%,全场17.78,边际1.79

24厦门40,232849,一般债,10Y,7亿,票面2.21%,全场21.49,边际2.84

24厦门41,232850,普通专项,10Y,6亿,票面2.21%,全场20.85,边际2.85

24厦门42,232851,其他专项,30Y,9亿,票面2.42%,全场19.62,边际1.81

24厦门43,232852,棚改专项,20Y,1.15亿,票面2.41%,全场18.17,边际1.65

24厦门44,232853,市政基建专项,20Y,1亿,票面2.41%,全场19.1,边际1.9

24厦门45,232854,其他专项,20Y,2亿,票面2.41%,全场18,边际1.6

24厦门46,232855,其他专项,20Y,1亿,票面2.41%,全场19.8,边际1.9

24厦门47,232856,市政基建专项,30Y,0.8亿,票面2.42%,全场19.38,边际1.63

24青岛债63,2471174,一般债,10Y,12亿,票面2.26%,全场23.55,边际1

24青岛债64,2471175,普通专项,10Y,11亿,票面2.26%,全场24.31,边际2.1

24江西债77,2471162,一般债,10Y,63亿,票面2.28%,全场27.13,边际7.41

24江西债78,2471163,普通专项,20Y,58亿,票面2.43%,全场29.63,边际1.88

2024/10/30短融发行结果

【2.25】24闽漳龙CP002 1Y 10e AAA/-- 【1.9-2.9】

【2.65】24即墨旅投CP001 1Y 10e AA+/-- 【2.1-3.1】

【2.01】24中泰证券CP004 0.61Y 15e AAA/-- -----/2.0100

【2.08】24首创生态SCP004 0.71Y 10e AAA/-- 【1.9-2.08】

【2.28】24天津轨交CP003 1Y 8e AAA/-- 【2-2.5】

【2.44】24常德经建SCP003 0.74Y 10e AA+/-- 【2.2-2.8】

【2.21】24大横琴SCP005 0.49Y 10e AAA/-- 【1.8-2.21】

【2.22】24徐工租赁SCP002 0.49Y 5e AA+/-- 【1.92-2.22】

【4.98】24豫园商城SCP007 0.74Y 3e AAA/-- 【4.38-4.98】

【2.45】24高淳建设CP014 1Y 5e AA/-- 【2-2.8】

【6】24东阳光SCP008 0.74Y 3e AA+/-- 【5.1-6.1】

【2.45】24成都经开CP002 1Y 2.1e AA+/-- 【2-3】

【2.54】24象屿SCP006 0.71Y 20e AAA/-- 【2.34-2.54】

【2.04】24南京铁建SCP001 0.74Y 7e AAA/-- 【1.8-2.2】

【1.99】24浙交投SCP018 0.63Y 15e AAA/-- 【1.83-2.03】

【2.8】24新滨江SCP003 0.45Y 2.68e AA/-- 【2-3】

【2.25】24榆林能源SCP001 0.33Y 10e AAA/-- 【1.9-2.7】

【2.6】24天风证券CP002 0.98Y 15e AAA/-- -----/2.6000

【2.08】24甬城投SCP002 0.74Y 10e AAA/-- 【1.7-2.5】

【1.92】24伊利实业SCP020 0.09Y 45e AAA/-- 【1.8-1.92】

【2.24】24衢通发展SCP008 0.73Y 1e AA+/-- 【1.74-2.24】

【2.07】24华宝证券CP003 0.54Y 5e AA+/-- -----/2.0700

【2.11】24穗自来水SCP003(科创票据) 0.49Y 15e AAA/-- 【1.9-2.11】

【2.21】24杭州拱墅SCP005 0.49Y 5e AA+/-- 【2-2.21】

【2.48】24平安点创SCP006 0.73Y 4e AA+/-- 【2-2.48】

【2.04】24新静安SCP002 0.73Y 10e AAA/-- 【2-2.19】

2024/10/30信用发行结果

【3.8】24胶州湾PPN004 3Y 1.23e AA+/-- 【2.3-4】

【2.55】24浦口城乡MTN003 3Y 4.34e AA/-- 【2-3】

【3.2】24靖江北辰MTN005 3Y 3.08e AA/-- 【2-3.5】

【2.62】24嘉兴产业MTN003 5+2 7e AA+/-- 【1.9-2.9】

【3.84】24光明房产MTN008 3Y 6e AA+/-- 【3-3.95】

【2.8】24大行临港MTN001 3+2 5e AA/AAA 【2-3】

【2.63】24盐城交通MTN001 3Y 7e AA+/-- 【2-3】

【2.53】24深圳地铁MTN009A 5Y 12e AAA/AAA 【2-2.8】

【2.9】24深圳地铁MTN009B 10Y 5e AAA/AAA 【2.2-3】

【2.55】24平湖国资MTN001 3+2 7.3e AA+/-- 【2-3】

【2.33】24昆山银桥MTN005 3Y 6e AA+/-- 【2-2.8】

【3.24】24鄂尔国投MTN001 3Y 10e AAA/AAA 【2-3.5】

【3.6】24西江MTN006 2+N 4e AA+/-- 【2.6-3.6】

【3.65】24川水电MTN001 3+N 10e AA+/-- 【2.3-3.8】

【2.59】24盐城城投MTN003 3Y 15.1e AAA/-- 【2.2-3.2】

【2.4】24鄂长投MTN003 3Y 10e AAA/-- 【2-3】

【3.17】24青岛军民MTN005 3+2 8e AA+/-- 【2-3.5】

【3.5】24滨海旅游MTN001 3Y 2e AA/AAA 【2.8-3.8】

【4.12】24凌源钢铁MTN001 3+N 22e AA+/AA+ 【3.43-4.43】

【2.3】24金龙鱼MTN001(乡村振兴) 3Y 5e AAA/-- 【2-2.7】

【3.94】24大足发展PPN003 3Y 10e AA+/-- 【3.3-4.8】

一级市场（10月31日发行）（一级组）

10月31日

今日簿记利率债

利率债990.59亿=国债0亿+政金债330亿+地方债660.59亿

国债

无

国开

09:30-10:30

24国开清发03(增发7) 60亿元 3年 1.8% 荷兰式

24国开清发01(增发24) 40亿元 7年 2.64% 荷兰式

24国开13(增20) 20亿元 3年 - 荷兰式

24国开08(增20) 100亿元 5年 1.85% 荷兰式

口行

10:00-11:10

24进出13(增4) 50亿元 3年 1.67% 荷兰式

24进出11(增7) 60亿元 10年 2.17% 荷兰式

今日簿记地方债

一般政府债

09:30-10:10

24上海债30 15.4亿元 7年荷兰式

24上海债31 77.6亿元 10年荷兰式

10:30-11:10

24深圳债84 13亿元 5年荷兰式

24深圳债83 10亿元 10年荷兰式

14:00-14:40

24四川债62 114亿元 10年荷兰式

专项政府债

09:30-10:10

(政府专项债) 24上海债23 8亿元 3年荷兰式

(政府专项债) 24上海债24 13.8亿元 7年荷兰式

(费公路专项债) 24上海债28 2亿元 10年荷兰式

(政府专项债) 24上海债25 31.54亿元 10年荷兰式

(再融资专项债) 24上海债32 85亿元 10年荷兰式

(政府专项债) 24上海债26 30.3亿元 15年荷兰式

(费公路专项债) 24上海债29 3亿元 15年荷兰式

(政府专项债) 24上海债27 1.36亿元 30年荷兰式

10:30-11:10

(再融资专项债) 24深圳债86 9.75亿元 5年荷兰式

(政府专项债) 24深圳债82 2.31亿元 10年荷兰式

(再融资专项债) 24深圳债87 13.825亿元 10年荷兰式

(再融资专项债) 24深圳债85 15亿元 10年荷兰式

(政府专项债) 24深圳债77 7.85亿元 15年荷兰式提前偿还

(再融资专项债) 24深圳债88 12亿元 15年荷兰式

(政府专项债) 24深圳债74 8.5亿元 15年荷兰式

(政府专项债) 24深圳债79 22.63亿元 20年荷兰式提前偿还

(政府专项债) 24深圳债75 37.595亿元 20年荷兰式

(政府专项债) 24深圳债78 7.4亿元 20年荷兰式提前偿还

(政府专项债) 24深圳债80 8.5亿元 20年荷兰式提前偿还

(政府专项债) 24深圳债76 1.315亿元 30年荷兰式

(政府专项债) 24深圳债81 3.9亿元 30年荷兰式提前偿还

14:00-14:40

(再融资专项债) 24四川债63 105亿元 30年荷兰式

10月31日

今日簿记ABS

中冶钢构1期资产支持专项计划资产支持证券

主承：中信建投/五矿证券

时间：

钢构A 8.3亿元 3年 2027/10/29 AAA

钢构B 1.2亿元 3年 2027/10/29 AA+

钢构次 0.5亿元 3年 2027/10/29 - 东方金诚

中铁资本工鑫34期资产支持专项计划1号资产支持证券(可续发型)

主承：国开证券/兴业证券/中信建投/方正证券/中信证券/国泰君安

时间：

工鑫34A1 15.32亿元 0.7年 2025/07/31 AAA

工鑫34B1 6.66亿元 1年 2025/10/31 AAA

工鑫34次 1.15亿元 3年 2027/10/29 - 中诚信国际

华泰-星灿1号5期资产支持专项计划资产支持证券

主承：华泰证券/财达证券

时间：

星灿5A1 2.7亿元 1年 2025/10/15 AAA

星灿5A2 3.6亿元 2年 2026/10/15 AAA

星灿5A3 2.565亿元 3年 2027/10/15 AAA

星灿5次 0.135亿元 3年 2027/11/15 - 中诚信国际

24瑞普2A 1.32亿元 1年 2025/10/23 -

24瑞普2C 0.01亿元 1年 2025/10/23 -

太平洋寿险保单贷款2024年6期资产支持专项计划资产支持证券

主承：招商证券

时间：

24太保6A 20亿元 1年 2025/10/30 AAA

24太保6B 3.75亿元 1年 2025/10/30 AA+

24太保6C 1.25亿元 1年 2025/10/30 - 新世纪

尚水2号1期资产支持专项计划资产支持证券

主承：平安证券/海通证券/中信建投

时间：

24尚水1A 7.49亿元 2年 2026/10/16 AA+

24尚水1C 0.01亿元 2年 2026/10/16 - 联合资信

招商证券-美睦1期1号资产支持专项计划资产支持证券

主承：招商证券

时间：

美睦1A 2.38亿元 1年 2025/10/31 AAA

美睦1B 0.2亿元 1年 2025/10/31 AA+

美睦1C 0.42亿元 3年 2027/10/22 - 联合资信

申万宏源-保利邦鑫申悦11号资产支持专项计划资产支持证券

主承：申万宏源

时间：

申悦11优 3.05亿元 1年 2025/10/30 AAA

申悦11次 0.01亿元 1年 2025/10/30 - 联合资信

诚泰租赁诚丰2期资产支持专项计划资产支持证券

主承：西部证券/财达证券/海通证券

时间：

诚丰2期优先A1 5.13亿元 1年 2025/10/22 AAA

诚丰2期优先A2 2.96亿元 2年 2026/10/22 AAA

诚丰2期优先B 0.26亿元 2年 2026/10/22 AA+

诚丰2期次级 0.81亿元 2.7年 2027/07/22 - 中诚信国际

财通-浙江建设租赁1期资产支持专项计划(长江经济带)资产支持证券

主承：财通证券

时间：

浙建01A1 3.2亿元 0.9年 2025/09/19 AAA

浙建01A2 1.87亿元 1.6年 2026/06/22 AAA

浙建01C 1.6165亿元 4.4年 2029/03/19 - 中诚信国际

远宏系列-2024远东租赁五期资产支持专项计划资产支持证券

主承：财通证券/中信证券/光大证券/国开证券

时间：

24YD5A1 18.8亿元 0.9年 2025/09/26 AAA

24YD5A2 4.78亿元 1.7年 2026/06/26 AAA

24YD5C 1.25亿元 2.9年 2027/09/27 - 联合资信

24华福C1-小公募华福证券 10月31日合计发行20亿元 (未设基础规模，可回拨) 3Y -/- 无担保中信证券,中信建投证券 1.8-2.8 上交所

24华福C2-小公募华福证券 10月31日合计发行20亿元 (未设基础规模，可回拨) 5Y AA+/AAA 无担保中信证券,中信建投证券 2-3 上交所

新昌县高创控股集团有限公司2024年面向专业投资者非公开发行公司债券(第三期) 10月31日 3亿元 3Y+2Y 2.20%-3.20% -/- 无担保国信证券,兴业证券深交所

武汉长江经济联合发展股份有限公司2024年面向专业投资者非公开发行公司债券 10月31日 2.2亿元 3Y 3.00%-4.50% AAA/ 武汉金融控股(集团)有限公司担保华源证券上交所

温州市瓯飞开发建设投资集团有限公司2024年面向专业投资者非公开发行公司债券(第二期) 10月31日 10亿元 3Y+2Y 2.00%-3.20% /AA+ 无担保申万宏源证券,浙商证券上交所

四川龙阳天府新区建设投资有限公司2024年面向专业投资者非公开发行公司债券(第二期) 10月31日 2.14亿元 5Y 3.00%-4.60% -/AA 双城(重庆)信用增进股份有限公司担保天风证券上交所

四川简州空港城市发展投资集团有限公司2024年面向专业投资者非公开发行公司债券(第二期) 10月31日 4亿元 5Y 2.8%-4.5% /AA+ 四川省金玉融资担保有限公司担保国金证券,国投证券上交所

三明市城市建设投资集团有限公司2024年面向专业投资者非公开发行公司债券(第二期)(品种一) 10月31日合计发行10亿元 3Y 2.00%-3.00% -/AA 无担保兴业证券,东兴证券,金元证券上交所

三明市城市建设投资集团有限公司2024年面向专业投资者非公开发行公司债券(第二期)(品种二) 10月31日合计发行10亿元 5Y 2.50%-3.50% -/AA 无担保兴业证券,东兴证券,金元证券上交所

科学城(广州)投资集团有限公司2024年面向专业投资者非公开发行公司债券(第二期)(品种一) 10月31日合计发行15亿元 2Y 2.1%-3.3% /AA+ 无担保国泰君安上交所

科学城(广州)投资集团有限公司2024年面向专业投资者非公开发行公司债券(第二期)(品种二) 10月31日合计发行15亿元 3Y 2.3%-3.5% /- 无担保国泰君安上交所

荆州市城市发展控股集团有限公司2024年面向专业投资者非公开发行公司债券(第一期)(品种一) 10月31日合计发行10亿元 3Y+2Y 2.30%-3.30%（含上下限） -/AA+ 无担保中信证券,光大证券,长江证券上交所

荆州市城市发展控股集团有限公司2024年面向专业投资者非公开发行公司债券(第一期)(品种二) 10月31日合计发行10亿元 5Y 2.50%-3.50%（含上下限） -/AA+ 无担保中信证券,光大证券,长江证券上交所

江苏农水投资开发集团有限公司2024年面向专业投资者非公开发行公司债券(第一期) 10月31日 3.5亿元 5Y 2.50%-4.00% /AA 泰州市金东城市建设投资集团有限公司担保东吴证券上交所

临近月末，存款行限量吸收，非银少量存出明年一季度到期的高价，整体交投偏清淡。

今天短利率交投一般，收益震荡下行，但股债跷跷板效应依旧明显。

今日地方债交投清淡，中长久期、中低资质地区成交较多。

今日NCD全天交投尚可，成交价格日内小幅下行。早盘成交较昨日小幅下行，随后各期限价格基本稳定。具体来看，11月到期1.77；明年3月到期1.94；明年6月到期1.95；明年9月到期1.94；明年10月到期1.9425。银行间短债市场今日情绪不错，交投一般，成交基本围绕估值或小幅减点。AAA4季度在1.85-2.0，1季度在2.0-2.1，2季度在2.0-2.1，3季度在2.0-2.1。