“国联+民生”预案敲定 300亿券商今日复牌|国联证券_新浪财经

转自：新华财经

新华财经北京5月15日电 5月14日晚间，国联证券公告披露重大资产重组预案，并发布复牌公告，A股股票将于5月15日开市起复牌。据重组方案显示，拟发行A股股份购买民生证券100%股份（以下简称“本次发行股份购买资产”），并募集不超过20亿元人民币（含本数）配套资金。本次发行股份购买资产不以本次募集配套资金为前提，但本次募集配套资金以本次发行股份购买资产为前提。

此外，时代出版、索菲亚、北京利尔等公司14日晚先后发布公告称，拟向国联证券出售所持民生证券股份，并以标的资产认购国联证券新增发行的A股股份。

值得注意的是，随着国联证券复牌在即，近期券商并购题材已经席卷A股，浙商证券、太平洋证券、方正证券等二级市场表现抢眼。

收购民生证券100%股权

国联证券公告称，公司拟发行A股股份购买国联集团、上海沣泉峪企业管理有限公司等46名主体合计持有的民生证券100%股份，并募集配套资金。

此前的4月25日，国联证券发布关于筹划重大资产重组事项的停牌公告称，该公司拟发行股份收购国联集团等45名对手方持有的民生证券95.48%的股权。

公告表示，经交易各方友好协商，本次重组的股份发行价格为定价基准日前120个交易日股票交易均价，即为11.31元／股，符合《上市公司重大资产重组管理办法》的相关规定。

本次交易中，公司拟向不超过35名特定投资者发行股份募集配套资金，募集配套资金总额不超过人民币20亿元（含本数），且发行A股股份数量不超过2.5亿股（含本数），最终以经上交所审核通过并经中国证监会作出注册决定的募集资金金额及发行股份数量为上限。本次交易募集配套资金扣除中介机构费用及交易税费后，拟用于发展民生证券业务。

据悉，鉴于本次重组涉及的审计、评估等工作尚未完成，国联证券董事会决定暂不召集公司股东大会审议本次重组相关事项。待本次重组相关的审计、评估等工作完成后，公司将再次召开董事会会议对本次重组相关事项进行审议，并依照法定程序发布股东大会通知，提请股东大会审议本次重组相关事项。

打造一家大型券商

据悉，本次交易前，国联证券为综合类证券公司；本次交易为证券公司合并重组，本次交易完成后，国联证券的主营业务未发生变化。标的公司民生证券拥有分布在全国近30个省（含直辖市及自治区）的经纪业务分支机构及具有显著竞争优势的投资银行业务。

财务数据显示，民生证券去年实现营业收入约38亿元，净利润6.83亿元，表现出强劲的盈利能力。此次交易完成后，预计将有效提升国联证券的总资产、净资产、营业收入及净利润，增强公司的盈利能力和抗风险能力。

国联证券与民生证券的合并将促进双方在业务、资产、人员等方面的整合，通过优化资源配置，提高运营效率，实现资本集约型发展。同时，双方的合并也将有助于提升市场竞争力，更好地服务实体经济，响应国家对金融服务实体经济的号召。具体而言，从业务优势方面看，民生证券的投资银行业务实力突出，在机构研究销售业务、股权投资业务等领域也具有较强优势；而国联证券在财富管理、基金投顾、资产证券化以及衍生品业务等方面具有鲜明特色及优势。

业内认为，本次交易将促进两家券商业务渠道、客户资源和产品服务优化融合，强弱业务实现互补，在提升综合资本实力的同时，充分发挥规模效应，降低营业成本，提升运营效率，实现资本集约型发展。

券商并购潮起

2023年10月，中央金融工作会议指出“金融是国民经济的血脉，是国家核心竞争力的重要组成部分”，首次提出加快建设金融强国的目标，强调坚定不移走中国特色金融发展之路，深化金融供给侧结构性改革。当前在建设金融强国的要求下，金融供给侧改革的重点由过去的扩增量转为优存量、控增量。

事实上，除了国联证券与民生证券的并购之外，近期，还有浙商证券与国都证券的并购。华龙证券最新报告指出，券商行业并购重组仍然是2024年投资主线，头部券商通过并购重组、组织创新等方式做优做强，中小券商差异化发展、特色化经营的行业特征得到进一步验证，券商板块并购重组将持续发酵，行业将持续受到并购重组事件催化。

分析人士指出，通过政策引导与市场推动共同作用，存量金融资源之间的兼并、重组以及破产等出清方式或成为常态，新一轮金融资源的整合和优化大幕将开启。

5月10日，证监会发布了修订后的《关于加强上市证券公司监管的规定》。《规定》的发布实施，将有利于行业供给侧改革深化，进一步促进证券行业机构高质量发展。

编辑：王媛媛