乔加伟

　　交易商们并不接受所出资金转为恒丰重组股份，“让我们为恒丰违规操作和非法占有交易资金买单。在查清资金去向之前，我们绝不会同意”

　　国务院38号文规定的交易所清理整顿6月30日大限已过，交易所乱象未止。

　　近日，多位大蒜远期交易商向本报反映，江苏恒丰农交所违规参与大蒜交易，并私自挪用客户保证金，目前，交易商的可出资金(保证金和交易资金)被掏空，无法支取。

　　江苏恒丰农交所2010年1月经省工商局备案注册，在盐城市登记成立，以B2B、B2C为主要交易模式。交易品种有啤麦、菊花、大蒜等，2012年重点推介大蒜交易，在大蒜之乡山东金乡(毗邻江苏)，成为寿光盘、龙鼎盘、南店子盘之后又一交易活跃大盘。

　　7月12、13日，记者两次来到位于盐城开发区软件园B区的恒丰办公地，均已大门紧锁，人去楼空。

　　“总共资金缺口1.5亿左右，全部为客户保证金。加上我用掉的2000多万元，总共窟窿应该是1.8亿元。”7月7日，在盐城相关政府部门安排下，恒丰农交所董事长张国亮对交易商代表称，资金窟窿主要来自两方面，一是个人挪用的保证金，一是恒丰自身参与交易亏空了钱。

　　恒丰交易商代表仇长勇说，因恒丰而受影响的投资者，仅金乡蒜交易商有近1000户，加上其他客户共近4000余人。

　　“如果犯罪状况和资金缺口较小，可以对恒丰农交所进行重组。”盐城金融办一位负责人13日对记者称。

　　金乡几位大蒜交易商称，已经有代理商在试探他们对重组的看法，“恒丰的主要想法是，让我们之前所出资金转为恒丰股份”。但是，交易商们并不接受，“让我们(交易商)为恒丰违规操作和非法占有交易资金买单。在查清资金去向之前，我们绝不会同意”。

　　7月13日，盐城经侦一位内部人士告诉记者，市公安局已经在7月2号左右成立专案组，调查恒丰交易所资金去向和追回资金。“山东类似交易所案仅调查就半年左右时间，因此不可能马上出结果”。

　　噩梦数月的投资者

　　作为恒丰客户，最近几个月对杨亚凡来说好像噩梦。

　　最多时他曾盈利约1000万元，但在恒丰提升保证金后，前期盈利悉数被吃尽，目前连830万的保证金也已被冻结。

　　杨亚凡为金乡一中型大蒜储存加工企业老板，公司有1000吨左右冷藏蒜，工厂占地3000平方米。但是对于大蒜远期交易，杨是个外行人。

　　2012年4月份，在恒丰代理商的邀请下，杨亚凡参加了恒丰在日照的蒜交易推介会，推介会后不久，杨亚凡便开始涉足恒丰农交所投资，陆续投入资金830万元，交由代理商操作。

　　今年的大蒜行情在天气因素影响下严重减产，现货大蒜价格从2月初的1.2元/斤上升到5月份4元/斤。杨亚凡的代理商“多头”投入大蒜，5月中旬前，杨亚凡账户盈利不断增长，最高时浮盈近千万元。

　　然而，噩梦在悄悄靠近。

　　5月20日，恒丰农交所发布通知：交易所21日停盘，从22日起涨跌幅比例由5%提高至8%，保证金比例由20%提高至35%，23日起禁止订立新合约，只允许转让和交收操作。

　　通知无异于晴天霹雳，惊魂未卜的杨亚凡和其他几个交易商连夜赶往盐城交涉，恒丰表示空头愿意弃仓，有6万吨的空单需要多头来平仓，但前提是“多头按照盘面价格让利100到200点”。对此杨亚凡等人表示同意。

　　然而意想不到的事情再次发生了，23日，前一日各月份合约大都以8%的幅度跌停。24日，盘面再次狂跌近8%。平仓协议成了一纸空文。经此变化，杨亚凡前期盈利被大幅侵蚀。

　　此后数日，恒丰农交所的规则如同过山车一样，上上下下。加上新合约订立和保证金政策的变化，大批交易商“被爆仓”。

　　噩梦仍未结束。6月23日，交易商们在4800点附近被强行平仓，随后交易资金和保证金便再也取不出来了。

　　“直到目前，虽然账户中显示余额，但是资金仍然无法取出。”杨亚凡7月15日无奈对记者称。

　　扎入蒜盘的金乡蒜客

　　据集体遭殃于恒丰的交易商代表称，像杨亚凡这样的金乡蒜交易商有近1000户。

　　蒜市的疯狂催热了恒丰盘。在金乡，投资者此前一直参与寿光盘、龙鼎盘、金乡南店子等大蒜电子交易市场(下称大蒜电子盘)交易，2010年寿光盘停、龙鼎盘崩，2011年底以来南店子盘也陷入清盘危机。2011年恒丰农交所抓住这一机会重推蒜交易。

　　“虽然之前参加过的蒜交易平台都因为各种原因清盘，但在政府(山东日照)强势介入下，保证金基本可以拿回来，没怎么亏钱，大家还都愿意参与。”杨亚凡称。

　　此外，恒丰农交所虽远在江苏，但其原副董事长董刚，在业内曾被称为金乡四大蒜王之一。

　　根据交易商代表提供的材料，董刚又名董自刚，山东临沂人，发迹于寿光大蒜电子盘。董自刚2009年初接手金乡大蒜果蔬电子交易市场，此后改名为金乡大蒜国际交易所，俗称“南店子盘”，但2011年董自刚退出，另一股东接任董事长；随后董自刚开始进入恒丰农交所任副董事长，张国亮任恒丰董事长。

　　恒丰打入金乡，董自刚功不可没，一个是在其他蒜电子盘积累的客户，也有一些代理商帮他在金乡开拓市场。

　　据交易商代表统计，截至7月份，仅已统计在内的恒丰金乡大蒜交易商就有近1000户，可出资金4000到5000万。

　　在恒丰农交所，蒜交易是较晚推出的品种，此前，该交易所已经有菊花、当归、大麦等品种，但是交易所的交易一直不温不火。根据上述开发区软件园相关负责人称，恒丰交易所注册资本1000万元，去年纳税也仅有300万。

　　大蒜品种活跃了恒丰盘，并一度成为恒丰的重要品种，但问题也开始暴露。

　　恒丰称，“以农产品个体工商户、农产品流通经纪人、农产品经营、加工企业及相关产业链(为)客户群体”。然而，在今年初，恒丰已经暴露出代理商和部分客户无真实产业背景，通过交易所投机赚钱的嫌弃(见本报2012年4月20日文章《日均交易千次恒丰农交所代理商狂吸客户佣金》)。

　　彼时，恒丰爆出全国多省的二级代理商，通过修改客户账户密码、频刷交易、对敲等方式，大肆榨取客户资金，其中有客户的账户被日均交易过千次。当时，多名受损投资者质疑恒丰与二级代理商共谋。

　　记者获悉，当时江苏省金融办称“检查的初步结果是，上述案件跟交易所没有直接关系。但我们已经明确要求恒丰农交所进行整改，尽量选择跟农产品产业链有关系的代理商。”盐城金融办一位人士称。

　　然而，后面的事情仍然一发不可收拾。

　　2012年7月初，来自金乡、邳州多地的交易商代赶赴盐城，却被董事长张国亮告知“交易所的资金窟窿已达1.8亿”。

　　张国亮，新晋盐城十大杰出青年。但是根据软件园区一位相关负责人透露，张国亮资金实力并不雄厚，旗下除了恒丰农交所并无其他公司，个人资产也仅有房产，价值数百万元。

　　谁持有了空单？

　　一直萦绕在杨亚凡头脑的是，究竟谁持有了空单，对此，恒丰农交所讳莫如深。

　　6月4日，杨亚凡等十来个金乡投资者齐聚盐城，和恒丰副总裁张昊接触，双方对5月21日签署的平仓协议起了争执。交易商质问恒丰为何已签署平仓协议，却未平仓，使得接下来几个交易日众多多头投资者爆仓。

　　张昊称，平仓协议不仅需要多头签署，还需要空头签署。但他并未透露谁持有空单。

　　彼时，鲜蒜收购价格在4元/斤左右，和恒丰盘交割的蒜价格在9000元/吨以上，而恒丰盘面各合约价格都不足5000元/吨，与现货价格大幅背离4000多元，如杨亚凡一样的投资者纳闷，这种行情下，竟有其他投资者继续做空？

　　恒丰农交所的其他行为也使得投资者疑虑：5月份，交易所两次限制订立新合约，前一次使各合约走出两个8%跌停板，后一次也造成一个5%的跌停板，杨亚凡等投资者怀疑，袒护空头迹象明显。

　　7月7日，在政府安排的三方见面会上，张国亮坦承，恒丰农交所自身确实参与过交易，对赌造成亏损，构成了1.8亿元亏损的一部分。

　　根据张国亮所言，对赌交易主要由董自刚操作，5月25日恒丰免去董自刚副董事长职务，而现在，一众投资者们发现，已联系不上董自刚。

　　仇长勇告诉记者，目前代理商们希望他们参与重组，他们也不会同意。

　　一个值得注意的现象是，4月11日，江苏省贯彻国务院“38号文”，发布《关于开展全省各类交易场所清理整顿工作的通知》明确指出，目前存在“个别交易场所股东直接参与买卖或价格操纵等违规行为”。

　　《通知》发布几天后的4月17日，江苏省金融办专门检查了当时屡遭投诉的恒丰农交所，核查后认定恒丰个别代理商存在违规，而对交易所的运营模式，资金监管等方面并没有提出直接异议。

　　对于监管，杨亚凡也有疑问。当初恒丰农交所在金乡推广蒜交易时，曾称交易资金绝对安全，第三方监管于工商银行；开户时，杨亚凡被要求使用工商银行“集中式银商转账业务”。

　　记者拿到的一份工行《集中式银商转账业务操作手册》显示，“除交易手续费外，交易会员结算账户不得向其他账户划转资金”。

　　然而，7月7日，张国亮自爆挪用了客户保证金2000多万。代理商们开始怀疑，银商转账系统监管功能是不是出了问题？

　　“我们和交易商之间不存在资金托管关系；我们也没有和交易所之间签订任何资金监管协议。”7月13日，盐城工商银行相关人士回应称。对于记者问及的银商转账系统资金监管效用问题，该人士以不熟悉具体业务为由拒绝回答。