教你分清金融与投资

基金经理老鼠仓，说好保本变巨亏，买基金被坑请到【基金曝光台】！信用卡无故遭盗刷，银行存款变保险，理财被骗请猛戳【金融曝光台】！

　　教你分清金融与投资

　　金融是一种工具，比如房贷、车贷、消费贷、创业贷、股票、期权、期货、保险、P2P、私募……不论怎么变其实只是一种工具，为某个目的而服务的工具，它产生的原因是在于降低了原本要实现该目的的难度。

　　比如房贷，在没有房贷时，人们买房主要是通过个人储蓄、亲友借钱，来买房，而因为亲友自己也要买房，所以对于大众而言靠借钱买房往往难度大，而靠自己买房，则意味着自己的一生只是为遗产而活。

　　因为要买房就要支付全额，要支付全额就要长时间的努力存钱，往往存了30年（目前房贷最长时限约30年）后，才拿到房子，而这个时候自己人已老，能够享受新房的时间有限，新房更多的意义是为子女准备，而且这里还不包含房价可能出现的上涨。

　　但是房贷业务出来后，人们在具备一定条件下，就可以购房，可能是5年、10年、15年就可以享受道新房，还不用担心未来房价会上涨。

　　但是，也是因为房贷产品的滥用，而产生了次贷危机。

　　所以金融是其实是一件工具，它产生的目的是为了降低实现某一个目的的难度，而缺点是它只是降低了难度，而并没有降低风险。

　　正如我在给一些从业者做培训时会说，保证金交易只是降低了门槛，而没有降低风险，但是同时也没有抬高风险，以期货为例，我们拿1万的本金去做5万的交易，实质上，我们所承担的风险和所享受的成果都是5万，并没有因为是期货，而把收益额外变成6万或把风险额外变成6万，它只是降低了我们原本需要5万才能实现的交易，现在只要1万就可以实现。因此，保证金交易并没有放大或缩小风险，只是降低了门槛。

　　而降低了门槛意味着你可能并没有完全拥有承担该笔交易所带来的风险承担能力，所以，做保证金交易更看重的是资金管理的能力。

　　这就是金融，它降低了门槛与难度，但对使用工具的人提出了更高的要求，就像信用卡用的好，不仅能获得很多现实优惠，还能在个人信用上加分，但是信用卡用的不好，不仅需要额外支付很多费用，还会让个人信用受损。

　　而投资则是一种行为，比如前面说的房贷，早期没有房贷产品，但是房贷产品的需求是可见的，可是要提供房贷就要担心未来这笔贷款收不回来的风险，于是要不要推出房贷产品，就是一种投资行为。

　　现实中，金融产品与投资行为彼此穿插、互相出现、相互作用。

　　以保险为例，人们购买保险产品，保险公司会将理赔外的保费用于投资其他项目或其他金融产品。

　　再比如上面讲的房贷，在我们看好房贷市场时，投资房贷市场，也可以在看空房贷市场时，投资房贷信用违约互换（目前国内可能还没有）。

　　房贷、信用违约互换是金融产品，我们看好这个金融产品可以投资它，而它也因为受到投资而更活跃，可以肯定的它们的存在极大的降低了难度，而相应的，因为太简单，而给风险堆积创造了条件，就如同，开快车风险不一定发生，但是风险却一直在堆积，等到你突然发现时，往往来不及刹车。

　　昨天还有人问我，我国现在金融市场太乱，现在又资产证券化，他感觉狼来了，而现实则是，金融工具是为了解决某一个目的而产生的，所以金融产品的大发展是必然的，而相应的是我们需要提高自己的金融管理能力，这也是为什么我国都是民众自己在进行金融产品的操作，而国外则是由专人来做操作，因为我国的金融产品初级又单一，民众觉得自己完全可以，而国外金融产品高级又多样，因此需要专人来操作或给予意见。(文/郑知虎 图/网络供图)