由上海证券报和中国证券网共同主办的2014中国财富管理高峰论坛“市场环境深刻变革与中国财富管理新机遇”，于2014年3月21日在北京举办。图为华夏银行个人业务部总经理许明。(图片来源：新浪财经 刘海伟 摄)

　　新浪财经讯 由上海证券报和中国证券网共同主办的2014中国财富管理高峰论坛“市场环境深刻变革与中国财富管理新机遇”，于2014年3月21日在北京举办。华夏银行个人业务部总经理许明参与了圆桌讨论。

　　以下为许明讨论实录：

　　曾刚：直销银行目前状态下一个尝试。但是我觉得从这个角度讲，互联网金融有非常大的积极作用。讨论网上业务开展，还有理财产品在网上销售的方法，恐怕都是互联网的。如果没有这个技术，全国不可能有这么快的反应。接下来我们有请华夏银行许总，来谈谈对这个问题的看法。

　　许明：大家好，非常感谢能和大家交流一下互联网金融的话题。刚才几位老总说了，互联网金融确实是一个非常热点的话题。我也确实能感受互联网金融对传统银行和直销银行的冲击。这是非常明显。比如说银行的存款少了多少，少了几千亿，这也是一个现实情况。所以这种冲击，我觉得可以直接感受到。

　　虽然说我们感受互联网金融的冲击，但是我觉得互联网金融对中国的经济环境，对中国的消费者来说，对社会来说，它是一个正能量，我们非常欢迎，非常欢迎互联网金融的发展，这是我谈的第一点，对现在的社会是一个正能量，对我们金融走下象牙塔，因为我们过去理财还是一万，到现在五万打破，我们过去在银行特别比较多小的客户，看见银行比较好，所有的理财产品也是满的，我们也确实很难受，我们也希望客户能够得到更好的收益，这是第一。

　　第二点我想交流一下，互联网金融，现在媒体，很多媒体，概念还是比较模糊。我想互联网金融不是大家想象那么神秘，那么复杂。其实它，我们可以经济生活来判断，互联网金融到底是什么，比如说我们经济生活第一个生产缓解第二个环节是交易环节，第三个是支付，第四个结算。我们从探讨互联网金融这个现象，一定要探讨互联网金融它是怎么来。互联网金融是产生过去，有了移动互联网之后，产生客户交易行为衍生出来的金融服务。过去，比如说今天余额宝[微博]老总也在，国王我们余额宝也好，理财通也好，它都是于过去比较单一这种社会生存的环节。比如过去的阿里巴巴[微博]，天猫[微博]也好，它做的是交易，买卖行为，那么它衍生出来的客户需求，比如说这种支付结算的需求，支付结算的需求。那么互联网金融实际上从过去交易环节，慢慢逐步衍生到金融环节。那么过去做支付结算，是银行的事，是银联的事，是人民银行[微博]的事，那么有了客户的需求，我们互联网完全能够实现，并且比传统银行更高效，成本更地的情况，所以互联网为了满足客户的需求，所以逐步有了互联网金融。

　　那么互联网金融除了支付结算之外，它附加一个业务，就是增值业务。实际上余额宝理财通没有什么神秘，跟我们银行天天理财，日日积也好，都是一样的。都是学名是货币市场基金，学名就是货币市场基金，小名银行叫天天理财，日日积，互联网叫这宝那宝，其实没有那么复杂。为什么互联网金融发展这么快，对社会冲击那么大，是因为互联网公司过去已经搭建一个非常没有边界，具有广阔客户的大的交易平台。有了交易平台，有了光大社会的客户基础，所以在很短的时间内，人吸收几千万的客户，成为一个很大的树。那么这里头，这个原因其实也有两个，一个是跟银行生产化有关，另外一个确确实实由于银行的理财门槛高，倒逼了我们很多客户转移到互联网金融。这就是这个现象，形成一个比较深层次的原因。所以我觉得媒体不要把这个问题模糊化、复杂化。所以我们第一个欢迎整个社会金融的发展，同时我们要清醒地认识到，这些产品实际上没有差别的。这是我想说的第二个。

　　第三点其实作为金融产品，大家一定不要忽视它的风险。银行的天天理财，投资也是投资到货币市场，银行理财也是为目的收益，投资目标为主的资产融合，余额宝也是这样。跟其他金融公司在直销，在银行渠道销售的货币基金没有什么区别。那么它既然做一个金融产品，它就有一个合规的问题。余额宝它是一个合规的货币市场基金，所以它能得到监管，得到社会的认可。但是实际上社会也有很多不规范的产品。比如其中有一个环节，有公司拿出来给客户做补贴，实际上作为金融产品来说，这是违规的行为。因为你作为一个投资品，把资产进去以后，做一个投资化，告诉投资人你能收益多少。那么在同样的金融产品，有些公司让客户做总监，实际上是不正规的，也是违反这个法律的。我觉得这个里头，大家要清醒地认识到，其实也有合规的东西。

　　另外一个，就是作为货币资金，包括理财产品，它都有一个共同的特点。那么现在为什么监管部门，关注到互联网金融，实际上关注什么，并不是它，大部分货币基金产品，通过法理来是合规的产品，但是确确实实你流动风险的关注，作为监管部门作为关注，我觉得很正常。那么我们银行也会特别关注这个流动风险。所以我觉得媒体，不要关注某一个产品有多大的规模，而要关注到当整个社会资产价格由于经济的变化，大幅度波动的时候，我们这些产品的流动性的风险，会不会有些产生一些其他的问题。所以作为一个金融产品，我们要完整的全方位的去看待它。

　　我想说的第四点，就说对于互联网金融来说，我们有很多值得我们银行业学习的地方，我们也在向互联网金融学习，学习他们什么，学习他们把这些，拿客户体验至上，客户很好，有客户体验。同时又更透明，更直接，成本更低，更高效，这是银行也在学习这些，用新的互联网技术来装饰我们银行。这就是大家所说的，刚才叫互联网金融，现在叫金融互联网，我们也在做，向这个方向努力。最后就形成一个完全市场化的竞争市场。如果形成文化市场化统一监管市场，我觉得银行还是有优势。为什么？因为在理财产品管理市场上，实际上核心的环节，不是负债，核心的环节不是负债，核心的环节是你投的什么资产，能够给你带来更好的收益，你能够把这个收益更多的分给投资人，这个环节，作为财富管理市场，不管金融，还是券商，任何财富管理市场，撇开我们渠道不说，在于能给客户带来更好的收益，那么在资产端，我觉得在中国市场上，银行对资产的把握，对风险的把控，从长周期来看，一定会有它的优势。

　　曾刚：谢谢许总，讲得很全面，从银行的角度，对互联网金融有一个看法。但是我觉得我有一个想法，就是供大家参考，我觉得看互联网，有时候角度不知道怎么，因为它的基础可能会不一样，因为我们有很多人想，这个成功是非常复杂的，但是互联网却是很简单，越简单越成功。这个在全中国玩游戏最多的是什么，就是微信上的打飞机，这是一个不能再低能的游戏了。我们再去看，互联网是不是有的时候，是不是在某种意义上，是不是他们技术或者环节上比我们更加精巧还是什么，而是因为他们有这个基础在。

　　曾刚：请徐总总结。

　　许明：我想就讲四个字，融合提升，融合线上线下融合，提升成本，提升消费者和客户的生活质量。