泰州：“预重整”助危困企业涅槃重生|泰州市_新浪财经

九月，金风送爽。走进位于泰州市海陵区九龙镇的江苏智航新能源有限公司（以下简称“智航公司”），车间里一片繁忙景象，工人们正在加紧生产。“从濒临破产险些被拍卖，到预重整找到‘婆家’，再到喜获投资重起航，真是几起几落！”作为智航公司回归的老员工之一，企业负责人朱永佳看着无尘车间里高速运转的机器，心中无限感慨。

发展新质生产力，是抢抓新一轮科技革命和产业变革新机遇的必然要求，是以科技创新推动产业升级、以产业升级构筑国际竞争新优势的必然选择，关乎中国式现代化进程。新能源是发展新质生产力的重要抓手，近年来，在江苏这片创新创业的热土上，新能源发展如火如荼，行业内全链条发展，上下游订单也与日俱增。然而，智航公司却因种种原因陷入濒临破产的“泥沼”，面临司法拍卖的窘境。为了因地制宜发展新质生产力，促进产业高端化、智能化、绿色化发展，泰州中院根据企业情况准确研判，以“预重整”这一灵活模式主动作为，让智航公司涅槃重生。

经营不善濒临破产险拍卖

智航公司成立于2012年7月，是一家以新能源电池研发、生产与销售为主的高新技术企业。2016年，智航公司急于依赖资本进行壮大，被某上市公司收购，2018年因上市公司管理出现重大问题，为该公司对外融资作担保的智航公司全面停产、资不抵债，2022年上市公司为完成资产重组将智航公司予以剥离。至此，智航公司及其子公司负债20多亿元，百余家供应商的债务无法清偿，员工工资无法兑现，项目工程款无法结算，这家曾经发展势头强劲的新能源公司深陷破产危机。

“智航公司及其全资子公司江苏东汛锂业有限公司负债合计22.09亿元，且核心厂房设备被抵押，一旦被法院拍卖，企业将彻底失去生机。”泰州中院金融庭庭长吴翔向记者介绍。

智航公司进入破产程序后，吴翔曾多次带领破产团队深入调研、实地考察。他研判，目前新能源市场生机勃勃，是一条前途宽广的“新赛道”，企业本身的生产研发基础也较为雄厚，拥有3项发明专利和5项实用新型专利，外贸主要销往印度、英国和东南亚等国家和地区，内贸主要销往珠三角及华中地区，内外贸各占比50％，年销售规模达15亿元，多座厂房只需稍作整修即可使用，且其品牌价值在行业内仍然存在，具备重整价值和挽救可能。

为此，吴翔与团队准备了多套重整方案，力求让企业起死回生。然而事情却没有想象的顺利，由于相互担保，智航公司的厂房设备已被外省法院冻结，即将面临拍卖。一旦厂房设备被拍卖，智航公司就连“笼”都没了，谈何“腾笼换鸟”？！

正当吴翔与同事们感到深深惋惜之际，却传来消息，厂房设备流拍了。“司法拍卖截止前，那是真紧张，手心都攥着汗。”泰州中院金融庭负责盯着司法网拍的陈曦说。看到厂房设备流拍后，金融庭的法官立刻行动起来，赶在下一次司法拍卖前，第一时间通过法定流程，启动“预重整”程序。企业的“破茧”重生之路就此展开。

为何要使用“预重整”这一模式？陈曦向记者介绍，“预重整”是指在债务企业进入法定重整程序之前，债权人与债务人、出资人等利害关系人就债权债务等事项进行协商讨论并达成重整计划草案，以此来挽救债务危机企业的一种制度。

吴翔认为，智航公司所处的新能源行业，技术发展日新月异，时间最为宝贵。重整成功得越快、投产得越早，企业所获得的效益越高。“预重整”模式相对于破产重整，大大地节约了时间，正可谓“当仁不让”！

深思熟虑精挑细选“好婆家”

2023年4月，泰州市中级人民法院决定对智航公司和东汛锂业启动合并“预重整”程序，并于6月面向社会公开招募投资人。

公开招募发出后，好几家有意向的投资人打来电话咨询。“智航是一家踩在新质生产力发展‘风口’上的高新技术企业，但如果资金迟迟不到位，不能扩大生产，先发占领的国际国内市场将会很快被蚕食。”有投资人真正看好企业发展前景，也有投机客盯着破产企业优质资产，面对鱼龙混杂的投资市场，吴翔秉持着不一般的谨慎，“我们得为智航公司把好关，不是简单地为企业寻找‘接盘侠’，而要选一个‘好婆家’。”

投资成本的提升往往能够“劝退”一些用心不良的投机客。在与庭中其他人员商量后，吴翔决定将投资意向金从200万元提到800万元。

与此同时，泰州法院双管齐下，通过多渠道对投资人进行背景审查。经过层层筛选，法院最终从数位意向性投资人中遴选出泰州佳仕凯新能源科技有限公司作为重整战略投资人。

“为防止企业厂房、设备空置期过长，我们要求投资人在‘预重整’程序期间即投入数千万元用于厂房的改建和新设备的安装调试，保证了投资资金及时到位，实现了债务企业财产价值最大化，挖掘并激发了企业自身潜在动力。”吴翔一直紧盯投资人的动向，经常与其沟通，促使其实际投入。他认为，这样既能留住投资企业，也能稳住生产企业。

作为投资人，泰州佳仕凯新能源科技有限公司董事长兼总经理邰焜告诉记者，企业已全面复产，且与4所高校签订了博士培养引进计划。截至目前，佳仕凯公司共引入资金3亿余元，现已形成日产值100万元的生产规模，今年5月再次开辟新生产线后，预计生产规模日产值将达400万元，重整计划顺利执行完毕，企业重获新生。

涅槃重生企业迎来新气象

虽然引来了“金凤凰”，却仍有“拦路石”。“智航公司的债权情况实在太复杂了，如若处理不好，很有可能前功尽弃。”经过详细调查，吴翔发现智航公司债权人分布在福建、山西、河北、天津多地，需要分别说服他们接受重整方案，时间非常紧迫。

“这是一场赛跑，我们必须快，要是不赶在再次拍卖前完成重整，一切又将化为泡影。”吴翔与庭里的法官兵分多路，奔赴天南海北。

“陈总，我们想找个机会跟您面谈……您明早10点要出差呀，那我明天8点前准时到您的办公室。”在想方设法联系上债权人某投资平台陈总，确定会面时间后，吴翔甚至连换洗衣服都没来得及准备，就直飞当地。

“请你们相信，同意重整计划，将有效提升债权清偿的比例，企业也将得以复产，实现双赢，这是我们的方案……”陈曦已经记不清这是第几次对债权人开展说服工作了，遇到沟通不顺的情况，她经常与同事们互相鼓励，彼此打气。

经过几轮单独商谈、集中会谈，吴翔一行与债权人就企业前景、财产处置、分配方案等方面问题进行了充分协商沟通，付出终于赢得回报。

“首先，你们提高债权清偿比例的前景很打动我们；其次，你们的专业性和能动性让我们对重整计划的落地很有信心；最后，经过集体研究，我们同意重整方案。”当异地债权人陆续同意重整计划的消息传回泰州，吴翔悬着的心终于放了下来。

经过不懈努力，2024年1月19日泰州中院成功召开了第一次债权人会议，与会债权人分组就智航公司与东汛公司合并重整计划草案进行了表决，并获得通过。

记者了解到，重整计划目前已基本执行到位。重整后企业年初投产到目前，产能为每天4万只锂电池，产值达百万元。目前，公司正在扩大产能，全面投产后公司年产值预计可超过20亿元，实现纳税约1亿元，新增就业岗位300多个。

“在今年全国两会的政府工作报告中，‘加快发展新质生产力’被列为2024年政府工作十大任务之首。泰州法院通过能动履职，救回了一个新质生产力企业，体现了司法担当！”泰州中院党组成员、副院长陈卫兵表示，通过“预重整”转重整的方式，简化了程序，降低了成本，提升了效率，充分保护债权人、债务人合法权益，让法治成为营商环境“最硬内核”，为新质生产力高质量发展贡献了司法力量。

又是一年金秋时，当再次走进智航公司的老厂房，也是佳仕凯公司的新厂房，记者见到了不一样的新气象。“我们的新家比以前更宽敞明亮，更生机勃勃。”笑容又回到朱永佳的脸上，他告诉记者，他和许多智航的老员工都回来上班了。顺着他手指的方向看去，只见那一排排刚投入使用的生产线、一箱箱刚组装完成的“绿色”电池，仿佛在诉说着司法的不竭动能，展示着新质生产力的“丰收”。

江苏经济报记者潘一嘉蔡逸

通讯员张海陵