【固收指南针】债牛环境未改!平安基金多只纯债基金2024年业绩创新高

【固收指南针】债牛环境未改!平安基金多只纯债基金2024年业绩创新高
2025年01月02日 17:27 市场投研资讯

(来源:平安基金)

2024年,债券市场经历了从牛市到震荡市,再到牛市的跌宕起伏。回顾2024年,平安基金多只纯债基金业绩在12月份业绩突破,净值创出新高。

据银河证券数据统计,截至2024年12月27日,平安5-10年期政金债A2024年收益率达10.33%;近一年收益率达10.35%,同类排名第三位(3/52),获银河证券三年期五星评价。

此外,还有平安惠旭纯债A、平安增鑫六个月定开债A6只产品业绩超7%平安3-5年期政金债A等8只产品业绩超5%,相较于纯债基金2024年4.41%的平均收益,均实现超额收益。

作为固收大厂,平安基金在固收投资方面近年来持续保持行业领先优势,业绩在固收大型公司中排名行业前三。海通证券(10.840, 0.54, 5.24%)数据显示,截至2024年上半年,公司近一年固收投资收益率为3.79%(排名:3/17);近两年收益率6.55%(排名:2/17),近三年收率率11.33%(排名3/17)。

而关于投资者关注的市场焦点,在经历2024年债券牛市后,2025年债牛能否持续?市场将如何演绎?

在平安基金看来,2025年牛市大环境未改,债券投资延续积极态度。具体来看,目前经济筑底回升但弹性和可持续性不足,政策聚焦消费和化债、短期刺激强度有限,历史数据表明,50到50.5的PMI大致对应十年国债与政策利率利差60到80bp;同时,考虑到2025年可能有数次较大幅度降息,2025年10年国债区间预计1.60%~1.90%,中枢震荡下移。

具体到2025年的市场节奏,平安基金认为政策博弈、利多出尽和基本面修复力度会较大影响利率调整的情况。目前市场对货币宽松抢跑过快,年初如降息落地,市场或有所调整,但幅度相对有限,而年中二次降息落地可能会有更明显的利多出尽反应;从过往市场表现来看,预计市场将在3月两会期间博弈财政具体力度,7月政治局预计博弈政策是否延续;此外5到7月市场或将关注前置发力的政策对基本面的真实提振效果如何。

1、公司排名数据来源:海通证券基金公司权益及固定收益类资产业绩排行榜,收益与排名数据截至2024630日。基金管理公司绝对收益是指基金公司管理的主动型基金净值增长率按照期间管理资产规模加权计算的净值增长率。期间管理资产规模按照可获得的期间规模进行简单平均。本排行榜参与排名满足条件的基金:对于债券及货币基金要求设立满13个月。大型公司划分:按海通证券规模排行榜近一年主动固收的平均规模进行划分,按照基金公司规模自大到小进行排序,其中累计平均主动固收规模占比达到全市场主动固收规模50%的基金公司划分为大型公司。

2、产品排名数据来源:银河证券中国基金业绩报表,截至2024年12月27日。其中,纯债基金2024年以来的平均收益为银河证券二级分类-纯债债券型基金。平安5-10年期政金债同类为纯债债券型基金-利率债纯债债券型基金(A类),近一年排名为3/52;

3、上述产品区间业绩经过托管行复核,区间日期为20231231至20241227。平安5-10年期政策性金融债债券A区间业绩为10.33%%,同期业绩比较基准8.39%;平安惠旭纯债债券A区间业绩为9.19%,同期业绩比较基准6.87%;平安利率债债券A区间业绩为8.86%,同期业绩比较基准7.79%;平安鼎弘混合A区间业绩为8.04%,同期业绩比较基准6.28%;平安3-5年期政策性金融债债券A区间业绩为6.81%,同期业绩比较基准5.32%。

4、基金详细业绩说明:数据来源基金定期报告,截至20240930。

平安5-10年期政金债A成立于2019年11月21日,业绩比较基准为中证政策性金融债5-8年指数收益率*45%+中证政策性金融债8-10年指数收益率*45%+1年期定期存款利率(税后)*10%;2020-2023、近一年、成立以来,平安5-10年期政金债A份额净值增长率及其业绩比较基准增长率为:2.28%/3.58%、6.07%/6.05%、2.70%/3.34%、4.47%/4.70%、5.85%/6.27%、21.63%/25.62%;上述期间平安5-10年期政金债基金经理任职情况:张文平(2019-11-21至2021-01-20)、周琛(2021-01-20至2022-07-14)、曾小丽(2022-07-13至2024-03-19)、刘晓兰(2023-04-19至今)。

平安惠旭纯债A成立于2023年11月28日,业绩比较基准为中债综合指数(总财富)收益率*90%+1年期定期存款利率(税后)*10%;近半年、成立以来,平安惠旭纯债A份额净值增长率及其业绩比较基准增长率为:1.18%/2.46%、2.58%/5.36%;上述期间平安惠旭纯债A基金经理任职情况:李晓天(2024-10-25至今)、李瑾懿(2023-11-28至今)。

平安增鑫六个月定开债A成立于2020年5月9日,业绩比较基准为中债综合财富(总值)指数收益率*90%+1年期定期存款利率(税后)*10%;2020-2023、近一年、成立以来,平安增鑫六个月定开债A份额净值增长率及其业绩比较基准增长率为:-0.23%/-0.53%、4.77%/4.73%、1.35%/3.12%、3.65%/4.45%、7.18%/5.48%、5.39%/3.46%;上述期间平安增鑫六个月定开债A基金经理任职情况:WANG AO(2020-05-09至2020-09-02)、苏宁(2020-05-18至 2021-05-28)、周恩源(2021-03-05至2023-04-19)、刘晓兰(2023-04-19至2024-06-21)、李瑾懿(2023-06-28至今)。

平安3-5年期政策性金融债A成立于2019年1月31日,业绩比较基准为中证政策性金融债3-5年指数收益率*90%+1年期定期存款利率(税后)*10%;2020-2023、近一年、成立以来,平安3-5年期政策性金融债A份额净值增长率及其业绩比较基准增长率为:-0.23%/-0.53%、4.77%/4.73%、1.35%/3.12%、3.65%/4.45%、7.18%/5.48%、24.75%/22.88%;上述期间平安3-5年期政策性金融债A基金经理任职情况:张文平(2019-01-31至2020-02-25)、田元强(2019-02-22至2022-01-20)、曾小丽(2021-12-07至2023-04-19)、刘晓兰(2023-04-19至2024-06-21)、苏宁(2023-08-28至今)、张璐(2023-06-28至今)。

风险提示:上述产品风险等级为R2.基金有风险,投资需谨慎。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利,也不保证最低收益。基金的过往业绩及其净值高低并不预示其未来业绩表现,基金管理人管理的其他基金的业绩不构成对本基金业绩表现的保证。我国基金运作时间较短,不能反映股市发展的所有阶段。基金管理人提醒投资人基金投资的"买者自负"原则,在做出投资决策后,基金运营状况与基金净值变化引致的投资风险,由投资人自行负担。投资人购买基金,既可能按其持有份额分享基金投资所产生的收益,也可能承担基金投资所带来的损失。投资人应当认真阅读《基金合同》、《招募说明书》等基金法律文件,全面认识本基金的风险收益特征和产品特性,并根据自身的投资目的、投资期限、投资经验、资产状况等判断基金是否和投资人的风险承受能力相适应,理性判断市场,谨慎做出投资决策。基金管理人和股东实行业务隔离制度,股东并不直接参与基金财产的投资运作。材料中的信息均来源于公开资料,我公司对相关信息的完整性和准确性不做保证,相关分析意见基于对历史数据的分析结果,相关意见和观点未来可能发生变化,内容和意见仅供参考,不构成任何投资建议,我公司不就材料中的内容对最终操作建议做任何担保。

海量资讯、精准解读,尽在新浪财经APP
债券 指南针 基准 牛市 基金

0条评论|0人参与网友评论
最热评论

APP专享直播

开播时间 | 1-24 19:19
中欧EMBA特别策划:E家人脱口秀
开播时间 | 1-24 19:00
银华基金:筑梦·启智润心;领航·担当有为;卓越·勇攀高峰
开播时间 | 1-24 16:00
嘉实基金:祥蛇启瑞,新岁祈愿 —— 嘉实基金故宫祈福迎春特别活动
开播时间 | 1-24 16:00
光大证券李泉:春节行情延续,AI带领科技股上涨
开播时间 | 1-24 15:30
国投瑞银:追上军工热点 | 跨年在即,国防军工预计景气度如何?
开播时间 | 1-24 15:30
平安基金 张菀云:防范非法金融活动,选择合法投资渠道
开播时间 | 1-24 15:00
银华基金:股房金“周周说” 春节倒计时,回顾与展望
开播时间 | 1-24 14:00
「春节策划」摩根士丹利中国邢自强 :展望2025年大类资产配置
开播时间 | 1-24 13:40
天弘基金:#涨跌全知道 一年又一年,25蛇年投资新期望
开播时间 | 1-24 13:30
兴证资管 周泽平:2024年度债市复盘与展望
开播时间 | 1-24 19:19
中欧EMBA特别策划:E家人脱口秀
开播时间 | 1-24 19:00
银华基金:筑梦·启智润心;领航·担当有为;卓越·勇攀高峰
开播时间 | 1-24 16:00
嘉实基金:祥蛇启瑞,新岁祈愿 —— 嘉实基金故宫祈福迎春特别活动
开播时间 | 1-24 16:00
光大证券李泉:春节行情延续,AI带领科技股上涨
开播时间 | 1-24 15:30
国投瑞银:追上军工热点 | 跨年在即,国防军工预计景气度如何?
开播时间 | 1-24 15:30
平安基金 张菀云:防范非法金融活动,选择合法投资渠道
开播时间 | 1-24 15:00
银华基金:股房金“周周说” 春节倒计时,回顾与展望
开播时间 | 1-24 14:00
「春节策划」摩根士丹利中国邢自强 :展望2025年大类资产配置
开播时间 | 1-24 13:40
天弘基金:#涨跌全知道 一年又一年,25蛇年投资新期望
开播时间 | 1-24 13:30
兴证资管 周泽平:2024年度债市复盘与展望
上一页下一页
1/10

热门推荐

大理鹤庆县警方:两男子猥亵5名足浴店女技师,已被行政拘留 收起
大理鹤庆县警方:两男子猥亵5名足浴店女技师,已被行政拘留

大理鹤庆县警方:两男子猥亵5名足浴店女技师,已被行政拘留

  • 2025年01月25日
  • 23:56
  • APP专享
  • 记经典时刻
  • 41,233
APP专享
泽连斯基为和谈开出条件

泽连斯基为和谈开出条件

  • 2025年01月26日
  • 05:10
  • APP专享
  • 记经典时刻
  • 4,217
APP专享
刘强东现身京东集团总部参加物流新春家宴

刘强东现身京东集团总部参加物流新春家宴

  • 2025年01月25日
  • 12:31
  • APP专享
  • 我是山河君
  • 3,937
APP专享
新浪财经公众号
新浪财经公众号

24小时滚动播报最新的财经资讯和视频,更多粉丝福利扫描二维码关注(sinafinance)

股市直播

  • 图文直播间
  • 视频直播间
更多>
股票简称 最新价 涨跌幅
以下为热门股票
三峡能源 4.18 +0.24%
京东方A 4.48 +0.67%
TCL科技 5.04 +1.00%
中远海控 14.26 -0.35%
格力电器 44.46 +0.43%
广告

7X24小时

  • 01-13 超研股份 301602 --
  • 01-06 惠通科技 301601 --
  • 01-06 思看科技 688583 --
  • 12-30 钧崴电子 301458 10.4
  • 12-30 赛分科技 688758 4.32
  • 新浪首页 语音播报 相关新闻 返回顶部
    关闭
    关闭