员工违规炒股、前董事长被查！华安证券掌舵人“整风”在即？_新浪财经

　　来源 | 独角金融

　　作者 | 刘银平

　　2025年开年，华安证券（600909.SH）两家营业部接连收到两张罚单，存在员工长期使用办公场所电脑代客理财下单、私下接受客户委托买卖证券等违规行为。

　　过去一年，华安证券还因为研报、投顾、投行、融资融券、开户等业务违规收到多张监管罚单。

　　2024年12月30日，安徽省纪委监委发布消息，曾掌舵华安证券十年之余的前董事长李工被查。李工曾带领华安证券于2016年上市，而在上市前后，华安证券业绩“大变脸”，营收、利润起伏过大。

　　近几年，华安证券业绩呈现出“增收不增利”的困局，经纪业务收入持续下滑，投行业务发展缓慢，相对来看，资管业务成为亮点，2023年末已成立全资资管子公司，将承接华安证券的资管业务。

　　新年连收两张罚单，

　　2024年多项业务被监管处罚

　　新年伊始，华安证券连收两张罚单。

　　2025年1月3日，安徽证监局对华安证券合肥高新区证券营业部及负责人出具警示函，该营业部存在员工长期使用办公场所电脑进行代客理财下单操作的情况。监管要求营业部进行整改，加强员工执业行为管理，完善内控机制。

　　在前一日，华安证券一员工因为违规炒股收到监管罚单，明志刚在华安证券济南英贤街证券营业部从业期间，于2020年6月9日到2020年10月30日，私下接受客户委托买卖证券。山东省证监局对其出具警示函，并记入诚信档案数据库。

　　这不是华安证券第一次因为员工违规炒股被罚。

　　2023年6月，华安证券前员工杨爱民在从业期间违法控制使用他人证券账户从事股票交易21年，累计交易390只股票，累计交易额9.08亿元，违反了《证券法》关于禁止证券从业人员直接或者以化名、借他人名义持有、买卖股票的规定，被安徽证监局罚款25万元。

　　杨爱民违法炒股并无盈利，扣除相关税费后还是亏损的。

　　2022年4月1日华安证券发布公告，董事会收到总经理杨爱民的辞职报告，杨爱民因个人原因辞去公司总经理及相关议事决策机构职务。

图源：罐头图库

　　2024年，华安证券还因为研报、投顾、投行、融资融券、开户等业务违规，收到监管多张罚单，机构与个人“双罚”特征明显。

　　经济学家宋清辉表示，监管处罚对金融机构能够起到一定的惩戒的作用，但是金融机构更应该规范自身从业人员的执业行为、完善相关制度，这比惩戒的作用和意义更大。未来，金融监管将会呈现出愈来愈严的趋势，此举最终目的也是为了防范化解金融风险，为实体经济高质量发展提供有力保障。

　　“掌舵”十年的前董事长李工被查，

　　上市前后业绩“大变脸”

　　2024年12月30日，安徽省纪委监委发布消息，安徽省政协经济委员会原副主任李工涉嫌严重违纪违法，目前正接受安徽省纪委监委纪律审查和监察调查。

　　根据公开资料显示，李工1959年生，本科学历，工商管理硕士学位，从他的从业履历来看，在政府、金融领域都有多年的工作经验。

　　在政府工作方面，曾担任合肥市财政局副局长、党组书记，合肥市政府副秘书长，合肥市政府办公厅主任，中共肥西县委书记、肥西县人大常委会主任。

　　在金融工作方面，曾担任合肥市信托投资公司总经理兼党支部书记，合肥市商业银行董事长、党组书记、行长，安徽省农村信用联合社副理事长、副主任，华安证券董事长兼党委书记，华安期货董事，国元控股党委书记、董事长等职务。

　　2007年初，李工出任华安证券党委书记、董事长，2017年12月辞任，掌舵华安证券十年有余。

　　华安证券的前身是1991年成立的安徽省证券公司，2001年，在整合原安徽省证券公司、安徽省证券交易中心的证券类资产的基础上，增资扩股成立华安证券有限责任公司。此后经历多次增资扩股，于2012年变更为华安证券股份有限公司，大股东为安徽省国有资本运营控股集团有限公司，持股比例24.24%。

　　截至2024年三季度末，华安证券在全国有150家证券分支机构，旗下还有华安资管、华安嘉业、华富瑞兴、华安期货、华安新兴和华安证券（香港）等多家金融类全资子公司。

图源：罐头图库

　　在李工加入华安证券之前，公司业绩表现平平，2007年李工出任董事长之后，当年公司业绩大爆发，营业收入实现17.98亿元，同比增长257%，但是受证券市场波动影响，2008年业绩大幅下滑，营业收入同比下跌62.48%至6.74亿元，净利润也大跌66.52%，由8.08亿元降至2.7亿元。

　　2009年华安证券营收及利润回升，但此后几年业绩处于跌宕起伏之中，整体表现不佳。

　　在上市之前，华安证券业绩实现连续四年增长，在上市前两年业绩再度爆发，2014年营收、净利润同比分别增长79.49%、263.17%；2015年营收、净利润分别为38.16亿元、18.65亿元，同比分别增长125.86%、171.14%，为华安证券成立以来的业绩巅峰，至今仍未打破这一纪录。

　　华安证券于2016年12月在上交所主板上市，然而身为上市公司的首份年度报告却是业绩大滑坡，营收、净利润分别同比下跌54.55%、67.59%。

数据来源：Wind

　　对于李工在任期间的表现，华安证券曾公告称，李工带领公司实现了“解危脱困、夯实基础、上市赶超”的三大跨越，实现了由区域型券商到全国型券商、由有限牌照券商到全牌照券商、由有限公司到上市公司的巨大变化。

　　李工的落马，在证券行业并非个例。

　　2024年12月5日，南京市纪委监委披露，南京市人大财政经济委员会原副主任委员步国旬涉嫌严重违纪违法，目前正接受南京市纪委监委纪律审查和监察调查。

　　步国旬在南京证券工作了28年之久，在南京证券担任党委书记、董事长的第5年，带领这家券商成功登陆资本市场。

　　虽然两位券商前任董事长都非在证券公司任职期间因违纪违法被查，但对证券公司来说同样会造成一定影响。

　　财经评论员郭施亮表示，前董事长、前高管等核心人员被查，对券商机构声誉会构成一定的影响。前任董事长带领公司上市，可以算公司的“灵魂人物”，如今被查，对公司声誉、品牌形象影响还是比较大的。

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　　在李工之前，华安证券的前董事长为汪永平。

　　根据2019年8月中国裁判文书网披露的信息，华安证券安庆人民路营业部前总经理周沄，在任职期间挪用本单位资金6000万元归个人使用，非法获利5294万元；另挪用本单位资金900万元借给他人进行营利活动，合计挪用单位资金6900万元。

　　这里的“他人”是其朋友汪某，即华安证券前董事长汪永平。根据周沄交代，有3300多万元港币被转至汪永平妻子及女儿的香港账户上。

　　从华安证券管理人员违规炒股、挪用资金等行为来看，暴露出内部治理缺失，风险控制存在漏洞。

　　净利润再次迎来增长，

　　经纪业务收入持续下滑

　　华安证券上市之后，2019年业绩再次迎来大幅增长，营收、净利润分别为32.32亿元、12.14亿元，同比分别增长83.48%、110.12%，此后几年营业收入总体增长较为缓慢，净利润更是处于“滞涨”状态。

数据来源：Wind

　　受证券市场回暖影响，2024年三季度华安证券交出了一份不错的成绩单，前三季度营业收入31.77亿元，同比增长16.79%，归母净利润11.43亿元，同比增长19.18%。

　　其中，单三季度营收12.15亿元，同比增长49.17%，净利润4.29亿元，同比增长42.1%。从四季度券商整体经营环境来看，2024年全年华安证券大概率会迎来营收及利润“双增”。

　　2022年以来，华安证券的传统拳头经纪业务呈下行趋势。

　　这里面有一定市场行情因素，券商的经纪业务主要依靠整个市场行情，即“看天吃饭”，2024年前三季度44家上市券商经纪业务收入总体同比下降13%，同时期华安证券经纪业务净收入同比下降15%。

　　除此之外，华安证券另一支柱业务——投行业务也陷入负增长境地，大部分收入来源于承销业务，保荐项目并不多。2024年前三季度，华安证券投行业务手续费净收入仅0.51亿元，在上市券商中处于下游水平。

数据来源：Wind

　　2024年2月，华安证券因在发布关于左江科技的研究报告时存在不审慎等不当行为，被安徽证监局处罚，其中提到华安证券在个别投行的尽调过程中表现出不充分、不彻底的问题。

　　而在此之前IPO保荐项目中也存在一些问题。华安证券保荐的“菊乐食品”在2020年4月曾被证监会采取“出具警示函”的监管举措；华安证券保荐的“拓尔微电子”于2023年8月撤回申请，而在此之前曾收到深交所发出的四轮问询函，最终没扛过第四轮问询。

　　值得一提的是，在中国证券业协会2023年末公布的“证券公司投行业务质量评价结果”中，华安证券的评级从前一年末的C类提升至B类。

　　相对于其他业务，在2024年第三季度财报中，华安证券的资管业务成为亮点，前三季度资管业务手续费净收入为4.27亿元，同比增长28.58%，在上市券商中处在中上游水平，而过去几年也一直保持增长趋势。

　　2023年12月，华安证券全资资管子公司——华安证券资产管理有限公司（简称“华安资管”）成立，取得营业执照，后续华安资管将根据要求向监管机构申报证券资产管理业务资格，承接华安证券的资产管理业务。

图源：罐头图库

　　李工辞任之后，2017年12月章宏韬接任华安证券董事长一职，在两次代履总经理职责后，2022年9月章宏韬被正式聘为公司总经理，曾身兼党委书记、董事长、总经理三职。

　　2023年5月，公司“元老”赵万利被聘为总经理，至此，章宏韬结束“一肩三挑”的局面。

　　在华安证券2024年中期工作会议上，章宏韬表示，结合公司实际和巡视整改任务要求，紧盯“关键少数”，压实管理责任，加强纪律教育，严格纪律执行，培养纪律文化，把公司严的基调、严的措施、严的氛围长期坚持下去。

　　在公司经营方面，赵万利表示，上半年经营情况总体良好。在下一阶段工作任务方面，投资银行业务要摆脱低水平循环，实现跨越式发展；资产管理业务要以资管子公司设立和公募牌照申请为契机，塑造二次增长曲线；证券自营业务要积极探索“平台型团队制、一体化、多策略”投研体系建设，努力成为公司基础收益的稳定来源；研究业务要坚定研究能力是基础能力建设的定位不动摇。