原标题:四足机器狗或成机器人(21.610, 0.51, 2.42%)板块增量方向,这些公司持续受益| A股2025投资策略②
2024年下半年,机器人板块逐渐取代人工智能成为两市资金追捧主角。机器人是AI系统落地物理世界的最佳载体,包含了虚拟与物理两种能力,这一特质让机器人成为AI落地的最优解。
对于2025年的A股市场而言,机器人的热度能否延续?
此前召开的中央经济工作会议确定要大力提振消费提高投资效益,全方位扩大国内需求,其中的重点内容之一为积极发展“首发经济”。“首发经济”的定义是向市场推出的新产品、新技术、新服务、新业态、新模式等创新成果等首次活动所带来的经济效益。首发经济的特点包括:首次亮相、链式发展以及引领性和潮流性,而机器人就是典型“首发经济”。国内机器人产业拥有完整的全产业链体系核心零部件和整机研发、制造能力,符合首发经济定义。
不过,机器人产业链内一部分公司的股价已在2024年有过高涨幅,板块指数也经历了一轮上涨。在这一背景下是否仍有持续上升的动能?如果说人形机器人是机器人板块的上半场,那么四足机器狗或将引领机器人板块的下半场,将给机器人行业带来新的增量空间。
军工或将成为机器狗的首个应用方向
中国军网数据显示,目前全球超过60个国家的军队已装备了军用机器人,种类超过150种,军用机器人俨然已成全球各国争先布局的热点。四足机器狗能凭借人工智能模式在复杂地形中导航、侦察以及攻击,完美的胜任赋予其的作战角色。与人形机器人相比,四足机器狗体积更小、有着更敏捷的速度,造价也相对便宜。
根据恒州诚思团队的研究,2023年全球军用机器人市场规模约为178.5亿美元,预计到2030年将增长至322.4亿美元,年均复合增长率为9.1%。开源证券机械团队表示,我国在四足机器狗市场具备全球领先地位,预计到2031年国内机器狗销量有望达到39.48万台,较2025年预计实现近8倍增长。
对于这一全新的机器人细分产业,市场给足了预期。机器狗龙头建设工业(27.380, 0.98, 3.71%)(002265.SZ)在12月内市值翻了3倍。公司在近期结束的珠海航展中展出了多款机器人产品,其中包括多功能足式机器人和小型智能察打机器人等。叠加控股股东为中国兵器装备集团有限公司,建设工业有着得天独厚的竞争优势。
其他应用领域
除了军事用途外,四足机器狗还能用于巡检探测、消防营救、安全巡逻、家庭陪伴等领域,未来应用方向众多,市场空间天花板会进一步打开。
当前市场上也已有了成熟的各类用途机器狗问世,例如中坚科技(142.230, 6.31, 4.64%)(002779.SZ)发布的灵睿P1四足机器狗定位为应用于巡检市场;宇树科技的UnitreeB2已在我国的一些变电站设备区域内执行电力巡检任务;云深处科技与新加坡当地合作伙伴EGP共同打造的“SPock”的四足机器人已在新加坡能源集团现身电力管廊巡检;小米发布的Cyberdog2机器狗以及宇树科技Go2机器狗都具备一定的家庭陪伴的功能。在四足机器狗领域,我国走在了世界前面,产业链内企业有望率先抢占全球份额,面对这一全新蓝海,明年四足机器狗产业链内企业或将迎来爆发。除了已被市场筛选出的建设工业外,界面新闻整理了以下涉足四足机器狗的A股企业,具体如下。
国茂股份(21.990, 1.51, 7.37%)(603915.SH):云深处机器狗核心供应商,公司为云深处科技四足机器人定制开发了减速器,凭借较高的重复定位精度以及传动平稳性,助力机器人的高效运作。
江苏雷利(72.000, 0.63, 0.88%)(300660.SZ):公司曾在投资者互动平台表示,已开发了服务型机器狗领域客户,为其提供“无刷电机+齿轮箱”行星执行器,相关产品预计今年小批量供货。
申昊科技(34.900, 1.00, 2.95%)(300853.SZ):公司已发布四足机器狗,目前主要应用在电力巡检市场。今年公司的四足机器狗首次参与大型赛事安保任务,展现了在公共安全领域的强大潜力,标志着公司正式切入安全巡逻市场。
东睦股份(24.720, 0.00, 0.00%) (600114.SH):公司通过参股公司东睦广泰持有深圳小象公司22%股权。目前正在研究和生产可应用于机器人/机器狗等关节的新型关节电机,该类电机具有体积小、重量轻等优势,可用于飞行汽车,电动飞机,无人机,工业机器人等领域。
中坚科技(002779.SZ):公司此前发布定增预案,向特定对象发行股票募集资金总额不超过7.8亿元,其中约3亿用于具身智能机器人产业化项目。机器狗方面,中坚科技合资公司坚米有望成为四足机器狗先行龙头,为小米代工的机器狗有望获得电网订单。
兆威机电(156.900, 13.32, 9.28%)(003021.SZ):全球领先的微型传动系统制造商,与华为在机器人领域签署了合作备忘录,产品有望应用于机器狗等机器人产品的传动系统中。
宇瞳光学(27.690, -0.08, -0.29%)(300790.SZ):全球安防监控镜头出货量最大的供应商,与华为在机器视觉有合作,机器狗的视觉系统有望用到其生产的镜头。
汉王科技(26.180, -0.23, -0.87%)(002362.SZ):公司的仿生机器狗已在今年北京安博会上亮相。作为国内AI安防+AI语音龙头公司,汉王全天候智能巡检机器狗已发布,24小时全天候作业,实现高效率自动巡检。汉王机器狗2025年有望在安防领域大幅放量。
五洲新春(53.200, 4.84, 10.01%)(603667.SH):五洲新春在轴承套圈领域定位中高端,产品稳定供应给全球前五的轴承制造商,机器狗的关节部位需要高精度轴承来保证灵活性和稳定性。
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徐小明今天 02:29:48
【盘中直播】首付就是高杠杆,,买房子首付比例就是杠杆比例啊 -
趋势起航今天 02:28:16
现在这市场大高开都没啥好事 -
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威派格(sh603956)跳水,感觉这股还是被大高开坑了~ -
趋势起航今天 02:26:13
杭钢走势还是很给力的,当然这股散户参与度也高! -
东方红陈晨今天 02:25:53
开盘这快一个小时里面,资金只有一个重点就是人形机器人(sz300024),所有资金都冲进去了,整个板块不仅是补涨的,此前的龙头都再次攻击,从上千亿的大票都小票全面大涨,其板块根本没有资金了,都去机器人(sz300024)了,太疯狂了,有点害怕,还是耐心低吸点其他热点吧,算力方向被压制的非常厉害,多重压力,短期内的压制,未来会有好机会的,板块都是轮动,耐心低吸下跌的主线热点,别去凑热闹,到时候成了买单的人。 -
冯矿伟今天 02:25:51
动能背离向上,敞口有所扩大 -
徐小明今天 02:22:01
【盘中直播】市场是万变的,考虑到背后大的日线3浪还没有来,踏空才是原则性错误 -
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虽然市场很猛 但策略不变 -
冯矿伟今天 02:21:22
黄白线敞口扩大 -
东方红陈晨今天 02:17:39
资金都去机器人(sz300024)了,其他板块热点没有钱了,只能等机器人(sz300024)休息了。