中国资本证券网 吕江涛

　　刚刚于8月摘帽的廊坊发展（600149.SH）近日遭到了投资者质疑。有投资者表示，廊坊发展2012年半年报中突然出现了300余万元的其他应收款，并且，公司可能利用少计提坏账准备的方式虚增了利润。

　　中瑞岳华会计师事务所审计师吴勇表示，如果上半年并没有新合并其他公司，也没有小字段特别说明，不应该突现其他应收款，而少计提坏账准备是公司虚增利润的一种常用方法，廊坊发展的坏账准备计提方式值得怀疑。

　　靠政府补贴“摘帽”

　　300万其他应收款何处来？

　　8月21日，廊坊发展发布《关于撤销股票交易其他风险警示的公告》并停牌一天。2012年8月22日复牌，公司的股票简称由“ST廊发展”变更为“廊坊发展”。8月22日，廊坊发展一字涨停。然而，翻看2011年报可以发现，廊坊发展在2011年得到政府补贴8000万元。廊坊发展2011年归属母公司净利润5240.77万元，扣除非经常性损益后净亏损754.24万元。而且2011年廊坊发展主营业务收入全部来自于租赁收入657.2万元。

　　然而，廊坊发展2012年半年报中突然出现了300余万元的其他应收款。

　　2012年半年报显示，廊坊发展上半年并没有收购兼并其他公司。然而，财务报表附注中显示，上半年廊坊发展按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款有1834.8万元。其中318.5万元账龄为4至5年。蹊跷的是，2011年末有4至5年账龄的其他应收款为825.4万元，在2012年半年报中账龄已经全部转成账龄5年以上；而2011年末没有账龄为3至4年的其他应收款。

　　半年报中账龄为4至5年的欠款只能是来自于上一年报中账龄为3至4年和4至5年两部分。廊坊发展2011年报中账龄为4至5年的其他应收款在今年半年报中已经转成账龄5年以上，而账龄为3至4年没有其他应收款。那么2012年半年报中账龄为4至5年的318.5万元其他应收款又是从何处而来呢？

　　少计提坏账准备300万

　　是否涉嫌虚增利润？

　　廊坊发展半年报中计提的坏账准备更值得关注。

　　廊坊发展应收账款和其他应收款采用账龄分析法计提坏账准备的计提比例为1年以内计提3%，1-2年计提10%，2-3年计提30%，3-4年计提50%，4-5年计提80%，5年以上计提100%。

　　按此推算，半年报中账龄分析法一年以内的应收账款为825.1万元，应计24.8万元坏账准备；1年以内其他应收款390.9万元，应计11.7万元坏账准备；1-2年其他应收款300万元，应计30万元坏账准备；4-5年其他应收款318.5万元，应计254.8万元坏账准备。但在半年报中的“组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收账款”，上述四项均显示为空白。这也意味着，应收账款和其他应收款合计少计提了321.3万元。

　　2012年半年报显示，上半年廊坊发展扭亏为盈，实现净利润188.7万元。如果扣除少计提的321.3万元坏账准备，廊坊发展上半年实际亏损132.6万元，扭亏将成为泡影。

　　同时值得注意的是，上半年廊坊发展的其他应收款总计13083.5万元，以单项数额重大单项计提的其他应收款11248.7万元。其中单项计提的应收北京嘉铭房地产开发有限责任公司6000万元账龄为一年以内，没有计提坏账准备。翻看2011年报才发现，这笔钱是2011年1月给北京嘉铭房地产开发有限责任公司的预付款，在2012年半年报中转成其他应收款，账龄应该是1-2年。有投资者指出，这笔钱如果不能及时收回，对略微盈利的廊坊发展又是一颗不小的业绩地雷。

　　9月18日，中国资本证券网多次拨打廊坊发展的公开电话，却一直无人接听。