同样的限售股份 不同的会计处理

　　⊙本报会计研究员 朱德峰

　　招商轮船在去年首次公开发行时，曾向中海发展、中集集团、深圳华强等14家战略投资者定向配售。根据有关规定，这些有限售条件的股份自招商轮船上市之日起将锁定12个月，而在中海发展、中集集团、深圳华强日前公布的半年报中，三家公司对各自所持有的同一性质股份的会计处理却不尽相同。

　　中海发展表示：“作为战略投资者持有招商轮船

　　中集集团的半年报显示，其所持有5000万股招商轮船被分类为“可供出售金融资产”，并相应确认了1.2亿元左右的“可供出售金融资产公允价值变动净额”，计入资本公积。虽然不影响中集集团上半年的净利润，但增加了期末的股东权益。

　　深圳华强则是将所持有的5000万股招商轮船确认为“长期股权投资”，并采用成本法核算。根据新会计准则，这部分“长期股权投资”期末的账面价值较初始投资成本并没有发生变化，均为18550万元。深圳华强只有在实际收到招商轮船派发的现金股利时才确认投资收益，计入净利润，并相应增加股东权益。

　　造成上述差异的关键在于，三家上市公司对其所持的有限售条件股份的性质“会计估计”不同。深圳华强认为这些股份“在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量”，而中海发展与中集集团则均认为这些股份“在活跃市场中存在报价、公允价值能够可靠计量”，只是中海发展取得这些有限售条件股份的目的主要是为了近期内出售或者说是采用短期获利方式对其进行管理。

　　但值得注意的是，中海发展今后即使不出售这些股份，也不能将其重分类为“可供出售金融资产”；同样，即使中集集团将在解除限售条件后的短期内出售这些股份，也不能将其重分类为“交易性金融资产”。