神华能源拟年底回归A股 发行不超过18亿股

　　神华集团旗下的神华宝日希勒能源公司。

　　神华能源拟年底回归A股　　

　　将以增发新股的方式回归A股，重组亦正在进行　　

　　“到目前为止，我们都在努力实现回归A股的计划，未听说任何打乱这个计划的来自政府的消息。”昨天在香港举行的神华能源(1898.HK)中期业绩会上，中国神华能源股份有限公司董事长兼执行董事陈必亭首次向媒体正式宣布，神华能源计划今年年底之前回归A股，随着母公司资产注入，神华能源最终将实现整体上市，此外，公司也将积极进行国内行业整合，以及境外收购项目。

　　A股发行不超过18亿股

　　在业绩会上，陈必亭把回归A股上市发行不超过18亿股的部分作为中期业绩介绍的一部分。据悉，今天举行的神华

能源的股东大会将会讨论此事，若通过的话，回归A股的事情就剩下监管部门的审批了。“神华能源回归A股也有不确定的因素，就是若监管部门的审批在任何环节出了问题，我们回归的时间表就会推迟。”陈坦然。不过陈同时表示，公司正在努力实行计划，最好的例子是，神华集团总裁为了和相关监管部门沟通，直到昨天晚上半夜才赶到香港。据陈透露，回归A股的方式将以增发新股的方式出现。神华能源是由中金公司和银河证券做保荐人，至于如何定价，按照陈必亭的说法是，一是参照国内资本市场的情况，二是不承诺为了让更多的投资者能买到神华能源的

股票就以过低的价格出售，“我们值多少钱就卖多少钱。”

　　由此，神华能源总裁兼执行董事陵文博士表示，若神华能源回归A股的话，将会对现有股东，包括H股股东和中国神华公司的公司，派发特别股息，折合起来为1.28元／股。对派发特别股息的考虑是，在2007年6月30日之前，公司可供分配利润是原有股东的权益，应给予派息。

　　整体上市将同步推进

　　据悉，神华能源回归A股和整体上市或将同步推进。陈必亭表示，目前已经具备了整体上市的条件，现在正在进行重组，母公司将会尽快把资产注入。据了解，从2005年开始，神华能源陆续向母公司收购煤矿、电力、煤制油资产。

　　至于我国首套煤直接液化工业化项目、神华集团煤制油工程，陈必亭表示，进展平稳顺利，目前已进入最后决战阶段，预期首条生产线明年投产。至于市场热切关注如何解决“煤制油”需要大量水的问题，陈认为，中国煤炭资源都集中在中国西部地区，而这些地区又是缺水地区，由此神华能源为了此项目的科研就用了一年的时间，现在已经有两倍的水资源保证3条生产线运行。水资源部分来自地下水，大部分来自地表水。

　　2007年中国从煤炭净出口国变为净进口国。中国煤炭的多进少出直接导致了日本及东南亚国家加大了对澳洲煤炭的购买，从而抬高了国际煤价，同时也支持了国内价格。由此，陈必亭估计，今年煤炭价格仍然会在高位运行，今年市场煤的价格将会有所提高。

　　上半年净赚103亿元

　　今年上半年，神华能源营业收入为383.31亿元，同比增长29.8%，净利润为103.15亿元，同比增长18.8%，每股盈利为0.57元，其中煤炭和发电两个业务分部经营收入同比均创历史新高。煤炭收入增长了18%至263.28亿元，而发电分部的经营收入更增长了71%到110.79亿元。

　　据陈必亭介绍，神华能源回归A股募集的资金将用于三方面，包括资本开支、兼并收购和营运资金。其中兼并收购中就包括了国内资源整合和海外项目的兼并与收购。据了解，神华能源现正在对印度尼西亚和澳大利亚的煤炭资源进行调查，“如果要进行境外收购，将会首选这两个国家。”

　　此外，陈表示，神华能源和美国博地能源集团属于合作伙伴，双方都有共同的意愿要在第三国开采煤矿，至于在中国，目前双方只是涉及开采技术上的相互支持和研究，并没有要共同开采煤矿。

　　本报记者　邓瑞燕　香港报道　　

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　　中石油回归已获股东大会批准　　

　　关于市场关注的中石油回归的问题，中石油董事长蒋洁敏在昨天的中期业绩发布会上表示，中石油回归A股在8月10日已获得股东大会的批准。中石油回归可进一步扩大公司投资额，提供公司流通股的比例，目前中石油H股流通比例为11.79%，若回归A股后，流通股比例上升为13.71%，这将部分改善公司结构，公司也将长期受益。根据公司计划，中石油将发行40亿A股，占中石油总股数为2.18%。其所募集数百亿元的资金部分将用于收购海外油气资源。　　

　　计划回归A股的红筹　　　　

　　股份　　A股发行量

　　中移动　计划发行不超过800亿元人民币A股

　　中石油　计划发行不超过40亿股A股

　　中国神华计划发行不超过18亿股A股

　　中煤能源计划发行约15.2533亿股A股

　　中海集运计划发行不超过23亿股

　　建设银行计划发行90亿股A股

　　

首创置业计划发行不超过14亿A股新股

　　紫金矿业计划发行15亿股A股

　　中海集运计划发行约23.37亿股A股

　　中信泰富　　　　　　-

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