武钢股份股改方案出炉 四个方面提出承诺

　　记者 刘向东　武汉报道

　　股改全面推开后的第一大盘股武钢股份(600005)股权分置改革方案今日出炉，方案包括了送股、认股权证和认沽权证，从而成为迄今为止内容最全面的股改方案。认股权证计划所募集的资金将用于收购武钢集团与武钢股份钢铁主业密切相关的资产，从而彻底实现武钢钢铁业务整体上市并实施一体化经营。

　　武钢股份第一大股东武钢集团的对价安排为:武钢集团向流通股股东支付43608万股股票以及28440万份认沽权证，流通股股东每持有10股流通股将获得武钢集团支付的2.3股股份和1.5份认沽权证，其中，每份认沽股权证可以3.00元的价格，向武钢集团出售1股股份。这是继新钢钒之后第二家采用认沽权证计划的上市公司。

　　在武钢股份的股改方案中还包含了认股权证计划，武钢股份拟通过发行认股权证的方式募集资金，用于收购武钢集团与武钢股份钢铁主业密切相关的资产。认股权证计划主要内容为:武钢股份向全体股东发行117，570万份认股权证，即股权登记日登记在册的全体股东每持有10股股份将获配1.5份认股权证，行权价为2.90元/份。

　　武钢集团相关人士向记者介绍说，早在去年武钢股份增发时，公司就已向投资者承诺，将选择适当时机向武钢集团收购与钢铁主业密切相关的资产，采用认股权证的目的就是履行前次增发时所做出的承诺，从而彻底实现武钢

钢铁业务整体上市并实施一体化经营，有利于打造完整产业链，控制生产所需的关键性资源，减少关联交易，进一步提升武钢股份的投资价值。

　　除规定的承诺义务之外，武钢集团还从四个方面提出承诺:

　　一是

股票最低减持价格的承诺。武钢集团所持股份自获得上市流通权之日起三十六个月内，通过证券交易所挂牌交易出售的股份，其出售价格不低于每股3.13元人民币；二是最低持股比例承诺。在2010年底前集团所持有的武钢股份的股数不低于武钢股份总股本的60％；

　　三是最低现金分红比例的承诺。武钢集团将从2005年开始连续三年提出现金分红比例将不低于当年武钢股份实现可分配利润的50％的年度股东大会预案，并承诺在股东大会表决时对该议案投赞成票；

　　四是权证购回承诺。若认股权证计划得以实施，在权证行权日，武钢股份上市流通权证持有者有权将所持有的武钢股份权证以0.20元/份的价格出售给武钢集团。

　　武钢股份董秘赵浩介绍说，这四个方面的承诺不仅对权证持有者的利益起到了更好的保障作用，而且充分显示出大股东对于保护流通股股东利益的诚意和对武钢股份发展前景的高度信心。

　　保荐机构代表认为，武钢股份这一创新的

股权分置改革方案，紧密结合了对价安排和武钢的长期发展，体现了尊重历史、着眼未来、即期与远期结合、充分保护流通股股东利益等一系列原则。若股改方案得以顺利实施，将有利于巩固公司治理的共同利益基础，对武钢的未来发展将产生积极而深远的影响。此外，武钢竞争力的提高、业绩的持续增长、以及公司价值的提升，是在对价之外对广大流通股股东利益的最大保护。