本公司及董事会全体成员保证公告内容真实、准确和完整，没有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

    根据"万科转2"募集说明书发行条款，当公司派发红股、转增股本、增资扩股（不包括可转债转换的股本）、配股、派息等情况使股份或股东权益发生变化时，转换价格按下述公式调整：

    调整前的转股价格为P0,送股率或股份转增率为n，增发新股或配股率为k，增发新股价或配股价为A，每股派息为D，则调整后的转股价格P为：

    1、送股或转增股本： P= P0/（1＋n）；

    2、增发新股或配股： P=（P0＋Ak）/（1＋k）；

    3、派息： P = P0－D；

    4、上述1、2两项同时进行： P=（P0＋Ak）/（1＋n＋k）；

    5、上述1、3两项同时进行： P=（P0－D）/（1＋n）。

    调整值保留小数点后两位，最后一位实行四舍五入。

    根据上述规定，公司于2005年6月29日实施2004年度每10股派发人民币1.5元（含税）并转增5股的派息、转增股本方案后，万科转2的转股价格相应由原来的每股人民币5.48元调整为每股人民币3.55元。调整后的转股价格自2005年6月29日开始实施。

    特此公告。